Nếu bạn mới tham gia giao dịch tiền mã hóa và cảm thấy khó khăn khi chọn riêng từng đồng coin và token để nắm giữ lâu dài, bạn không hề đơn độc. Đó là lý do quỹ chỉ số tiền mã hóa ra đời. Các quỹ này về cơ bản đơn giản hóa toàn bộ quy trình giao dịch tiền mã hóa bằng cách cho phép bạn tiếp cận thị trường tiền mã hóa bằng cách theo dõi một chỉ số tiền mã hóa cụ thể. Điều này cho phép nhà giao dịch hưởng lợi từ hiệu suất của một phân khúc thị trường tiền mã hóa cụ thể mà không cần phải chọn và quản lý từng vị thế một cách phức tạp.
Bạn muốn biết cách bắt đầu với quỹ chỉ số tiền mã hóa? Từ việc phân tích quỹ chỉ số tiền mã hóa là gì đến nêu bật những điểm mạnh và điểm yếu của quỹ chỉ số tiền mã hóa giao dịch, dưới đây là tất cả những điều bạn cần biết.
Quỹ chỉ số tiền mã hóa là gì?
Quỹ chỉ số tiền mã hóa là quỹ tập trung theo dõi thụ động chỉ số tiền mã hóa đã chọn với mục đích trùng lặp hiệu suất. Khi chọn đưa các quỹ chỉ số tiền mã hóa vào danh mục nắm giữ dài hạn, bạn sẽ tiếp cận nhiều dự án tiền mã hóa mà không cần chọn riêng lẻ. Điều này mang lại sự đa dạng hóa, giảm rủi ro và cung cấp điểm vào đơn giản hơn so với chủ động giao dịch một coin và token.
Bằng cách giao dịch quỹ chỉ số tiền mã hóa, nhà giao dịch tiền mã hóa có thể tiếp cận hiệu quả với toàn bộ chỉ số mà không cần lưu ký hay sở hữu các loại tiền mã hóa liên quan. Mặc dù điều này có vẻ không tốt đối với nhà giao dịch giàu kinh nghiệm vốn theo đuổi phương châm "khóa riêng tư nào, tiền mã hóa nấy", nhưng việc sở hữu tiền mã hóa thường là vấn đề lớn nhất đối với nhà giao dịch tổ chức và cá nhân lớn vì đi kèm với một loạt vấn đề về quy định và bảo mật riêng.
Đối với những người có kinh nghiệm về TradFi, quỹ chỉ số tiền mã hóa hoạt động giống như mọi quỹ chỉ số truyền thống khác. Chỉ báo này đơn giản theo dõi hiệu suất của một chỉ số tiền mã hóa cụ thể, bao gồm rổ tiền mã hóa. Quỹ chỉ số tiền mã hóa đại diện cho cách tiếp cận quen thuộc hơn nhiều để tiếp cận với thị trường tiền mã hóa. Mặc dù các tổ chức và nhà giao dịch TradFi giàu có sợ hãi về những tài sản dễ biến động, họ có thể không muốn tham gia vào lĩnh vực tiền mã hóa do thiếu quy định và những khó khăn liên quan đến việc staking tiền của mình. Đây chính là lý do quỹ chỉ số tiền mã hóa ra đời.
Quỹ chỉ số tiền mã hóa hoạt động như thế nào?
Bạn muốn tìm hiểu thêm về cơ chế hoạt động bên trong của quỹ chỉ số tiền mã hóa? Cơ chế hoạt động được tóm gọn như sau:
Chọn chỉ số: Nhà quản lý quỹ chọn chỉ số tiền mã hóa dựa trên các tiêu chí cụ thể, chẳng hạn như vốn hóa thị trường hoặc tập trung vào các lĩnh vực cụ thể như DeFi.
Theo dõi hiệu suất: Quỹ này nắm giữ một rổ các loại tiền mã hóa phản ánh chỉ số đã chọn. Giá trị của quỹ dao động dựa trên hiệu suất kết hợp của các loại tiền mã hóa cơ sở này.
Chức năng tái cân bằng: Để duy trì sự liên kết với chỉ số, quỹ chỉ số tiền mã hóa tái cân bằng lượng tiền nắm giữtheo định kỳ. Do các nhà quản lý quỹ chuyên nghiệp điều hành nên điều này có thể liên quan đến việc mua thêm coin hoặc token giảm giá hoặc bán một số coin đã tăng giá trị đáng kể. Điều này cuối cùng sẽ tạo ra nhiều vị thế đa dạng hơn là tập trung đáng kể vào một dự án tiền mã hóa cụ thể.
Tóm lại, quỹ chỉ số tiền mã hóa cung cấp cho nhà giao dịch một cách đơn giản và thụ động để đa dạng hóa danh mục đầu tư tiền mã hóa. Khi tiếp cận một nhóm tài sản tiền mã hóa, quỹ chỉ số tiền mã hóa có thể giúp giảm thiểu rủi ro vì rủi ro của việc chọn dự án riêng lẻ được phân bố trên nhiều dự án. Nếu một coin hoặc token trong rổ tiền mã hóa có hiệu suất tiêu cực, quỹ chỉ số tiền mã hóa đa dạng hóa sẽ giúp giảm thiểu những khoản lỗ đó.
Lợi thế của quỹ chỉ số tiền mã hóa
Giao dịch quỹ chỉ số tiền mã hóa đi kèm với nhiều lợi ích mà bạn cần lưu ý. Ngoài việc cung cấp nhiều phương thức đa dạng hóa, quỹ chỉ số tiền mã hóa còn được quản lý bởi các chuyên gia tài chính. Do đó, bạn không cần phải lo lắng về việc tài sản tiền mã hóa được đưa vào, điều này giúp tiết kiệm nhiều thời gian nếu lại dành cho việc nghiên cứu các dự án khác nhau.
Một lợi ích khác là bạn không còn phải lo lắng về tính thanh khoản, một mối lo ngại phổ biến trong giao dịch tiền mã hóa. Đôi khi nhà giao dịch muốn mua một tài sản thiếu tính thanh khoản. Điều này khiến việc nắm giữ có rủi ro, đặc biệt là xét đến tính biến động của tiền mã hóa. Tuy nhiên, mua tài sản có đủ thanh khoản là bước đầu tiên trong việc quản lý rủi ro hiệu quả.
Cuối cùng, chúng tôi cũng cần lưu ý rằng một lợi thế lớn của quỹ chỉ số tiền mã hóa là hiệu quả thuế. Quỹ chỉ số tiền mã hóa không chỉ có hiệu quả về thuế mà còn mang lại một số lợi thế thuế nhất định. Vì chỉ có một quỹ, nhà giao dịch không bị phạt khi rút tiền mặt trên nhiều loại tiền mã hóa.
Những bất lợi của quỹ chỉ số tiền mã hóa
Mặc dù mang lại nhiều lợi ích, nhưng quỹ chỉ số tiền mã hóa cũng tồn tại một số hạn chế cần cân nhắc. Ví dụ: bạn thực sự không có quyền kiểm soát đối với tài sản trong chỉ số. Bạn chỉ cần tin tưởng rằng các nhà quản lý chỉ số biết họ đang làm gì.
Một điểm khác cần nhớ là quỹ chỉ số thường đi kèm với mức phí cao hơn, ảnh hưởng đến tổng lợi nhuận của bạn. Nếu bạn mua nhiều coin và token trực tiếp, có thể bạn sẽ trả ít phí hơn so với số tiền bạn trả thông qua một chỉ số.
Cuối cùng, quỹ chỉ số tiền mã hóa có thể mang lại ít cơ hội hơn để nâng cao kiến thức của bạn về tiền mã hóa. Vì bạn chỉ giao dịch quỹ nên không cần nghiên cứu lớn về các coin hoặc token cụ thể trong quỹ chỉ số tiền mã hóa vì thường thì bạn sẽ tin tưởng nhà quản lý tài sản bởi họ sẽ xử lý điều đó.
Một số ví dụ về chỉ số tiền mã hóa?
Cổ phiếu truyền thống có hàng trăm chỉ số. Tuy nhiên, không thể nói như vậy đối với tiền mã hóa vì chỉ số vẫn là một sản phẩm tương đối mới trong không gian này. Tuy nhiên, vẫn có một vài lựa chọn cho bạn.
Chỉ số Tiền mã hóa Nasdaq là quỹ hàng đầu về đa dạng hóa trên 11 loại coin và token chính. Là một trong những quỹ chỉ số tiền mã hóa hàng đầu có độ tín nhiệm cao đối với các coin blue-chip như Bitcoin và Ether, quỹ Chỉ số Tiền mã hóa Nasdaqx cung cấp khả năng tiếp xúc với tiền mã hóa đa dạng cho người mua quỹ ngại rủi ro hơn và muốn tiếp xúc với các dự án tiền mã hóa có vốn hóa thị trường cao.
Một lựa chọn phổ biến khác giữa các quỹ chỉ số tiền mã hóa là Quỹ Chỉ số Tiền mã hóa DeFi Bitwise, tập trung vào việc cung cấp khả năng tiếp cận các dự án DeFi đáng chú ý. Không giống như các quỹ chỉ số tiền mã hóa khác bao gồm BTC và ETH, Bitwise đã đưa ra quyết định sáng suốt là chỉ bao gồm các dự án DeFi như Uniswap (UNI) và Maker (MKR) để đảm bảo người mua có khả năng tiếp cận tập trung với những người tiên phong trong DeFi.
Quỹ chỉ số tiền mã hóa so với quỹ chỉ số truyền thống
Một câu hỏi thường gặp về quỹ tiền mã hóa là việc so sánh với quỹ chỉ số truyền thống. Hai loại tài sản này tương tự nhau ở chỗ chúng theo dõi các rổ tài sản. Ngoài ra, chúng đều xem sự đa dạng hóa là lợi thế lớn nhất của mình so với những phương tiện tài chính khác. Tuy nhiên, hai loại tiền này không giống nhau.
Một điểm khác biệt lớn giữa hai loại tài sản này là các tài sản cơ sở mà chúng theo dõi. Quỹ chỉ số truyền thống tập trung vào cổ phiếu, trái phiếu và các chứng khoán khác. Mặt khác, quỹ chỉ số tiền mã hóa theo dõi các loại tiền kỹ thuật số được niêm yết trên những sàn giao dịch tiền mã hóa.
Ngoài ra, cũng có sự khác biệt lớn về rủi ro và độ biến động. Quỹ chỉ số truyền thống gần như không biến động như tiền mã hóa. Đây là lý do việc quản lý rủi ro là rất quan trọng đối với bất kỳ ai giao dịch tiền mã hóa. Tất nhiên là bao gồm cả quỹ tiền mã hóa.
Cuối cùng, một điểm khác biệt lớn khác là quỹ chỉ số truyền thống theo dõi các tài sản đã được quản lý và thiết lập. Cổ phiếu và trái phiếu đều được chính phủ công nhận và được kiểm soát đầy đủ. Tuy nhiên, không thể nói điều tương tự đối với tất cả các coin và token trong không gian tiền mã hóa.
Có những cách nào khác để tiếp cận tài sản kỹ thuật số?
Ngoài quỹ chỉ số tiền mã hóa mà bạn nắm giữ dài hạn, có một số cách khác để tiếp cận với tiền mã hóa. Ví dụ: bạn có thể:
Mua tiền mã hóa trên các sàn giao dịch
Cách tiếp cận phổ biến và trực tiếp nhất là mua tiền mã hóa trên sàn giao dịch. Điều này đi kèm với những vấn đề, chẳng hạn như quản lý, bảo mật và rất nhiều nghiên cứu. Tuy nhiên, với lựa chọn này, bạn có toàn quyền kiểm soát và sở hữu khoản nắm giữ của bản thân. Tất nhiên, tài sản bạn chọn càng rủi ro thì cơ hội bị lỗ càng lớn. Với tâm lý này, hãy sẵn sàng thử và mắc sai lầm trước khi trở thành chuyên gia trong lĩnh vực này.
Mua cổ phần với mức độ tiếp cận của tài sản kỹ thuật số
Một lựa chọn khác là mua cổ phiếu của các công ty tiền mã hóa giao dịch công khai như MicroStrategy hoặc các công ty khai thác tiền mã hóa khác nhau. Cách tiếp cận này không trực tiếp giúp đầu tư vào tiền mã hóa. Tuy nhiên, một số nhà giao dịch nhất định có thể thích lựa chọn này vì họ có quyền sở hữu công ty được quy định với bảng cân đối kế toán và dòng tiền.
Mua ETF tiền mã hóa giao ngay
Bạn cũng có thể cân nhắc mua các ETF tiền mã hóa giao ngay như – ETF BTC giao ngay hoặc ETF ETH giao ngaysắp tới. Các ETF này hoạt động tương tự như ETF truyền thống mà bạn có thể quen thuộc trên thị trường chứng khoán. Chúng nắm giữ trực tiếp tài sản cơ sở, trong trường hợp này là Bitcoin hoặc Ether, có nghĩa là giá của chúng theo dõi trực tiếp giá của những loại tiền mã hóa đó. Điều này mang lại lợi ích của việc tiếp xúc trực tiếp và tính linh hoạt trong giao dịch nhưng liên quan đến tỷ lệ chi phí cao hơn một chút so với một số quỹ chỉ số tiền mã hóa do chi phí liên quan đến việc trực tiếp nắm giữ và quản lý tiền mã hóa cơ sở.
Lời kết
Cân nhắc những hiểu biết đã chia sẻ ở trên về ưu và nhược điểm của các quỹ chỉ số tiền mã hóa này, việc giao dịch và sở hữu chúng cuối cùng là tùy thuộc vào sở thích cá nhân.
Nhiều người tham gia thị trường và các chuyên gia đã kết luận rằng việc tiếp xúc với tài sản kỹ thuật số dưới hình thức này là đáng giá. Quỹ chỉ số tiền mã hóa cho phép bạn tiếp cận với tiền mã hóa mà không cần phải mua coin. Bạn không phải trở thành chuyên gia trong giao dịch tiền mã hóa hoặc tìm hiểu mọi thứ về mọi coin và token. Bạn không cần lo lắng về việc bảo mật ví, nhớ khóa riêng tư hoặc quản lý tài sản của mình. Bạn chỉ cần mua một quỹ duy nhất và để người khác làm “phần việc nặng nhọc”. Tuy nhiên, như đã nêu ở trên, quỹ chỉ số tiền mã hóa có một số nhược điểm như phí cao và thiếu kiểm soát. Do đó, bạn cần thực hiện nghiên cứu và đưa ra quyết định của riêng mình về các đề xuất này.
