Micrô mở PayFi số 1: Web3 và gã khổng lồ Internet, liên minh thanh toán và triển khai khái niệm

Được viết bởi: Will Awang

cuối năm 2024 và đầu năm 2025, từ mới "PayFi" đã lặng lẽ xuất hiện trong bối cảnh cộng đồng tiền điện tử.

Lúc đầu, nó được coi là một "gói tường thuật" cho cộng đồng Solana - thanh toán tiền điện tử được chồng lên các mô hình thanh khoản và lãi suất, như thể DeFi đã đổi tên. Tuy nhiên, khi một nhóm các nhà xây dựng thanh toán dài hạn tham gia thảo luận, khái niệm chai rượu vang cũ dường như mới này dần dần được mang lại một ý nghĩa thực tế hơn và dựa trên cơ sở hạ tầng.

PayFi không còn là "câu chuyện phát hành coin vì mục đích phát hành coin", mà là sự tái thiết thanh toán truyền thống trong thế giới Web3 thông qua blockchain.

Open mic đã mời các học viên và nhà tư tưởng từ tuyến đầu của PayFi, bao gồm:

• Will (@Will_7th): Luật sư Web3, người đã tham gia xây dựng nhiều dự án thanh toán, tập trung vào stablecoin, thanh toán, token hóa và RWA.

• Kay (@portal_kay): Giám đốc sản phẩm Web3, từng làm việc trong các dự án sinh thái GameFi và BTC; Chúng tôi nhận ra giá trị ứng dụng của thanh toán stablecoin và mong muốn tạo ra các sản phẩm có thể thực sự được triển khai.

• Claudio (@Clllau_dio): Đồng sáng lập KODO, trước đây làm việc tại Byte International Payment, tập trung vào ngành công nghiệp fintech và cam kết xây dựng nền tảng thanh toán xuyên biên giới kỹ thuật số cấp doanh nghiệp trong thập kỷ tới.

• Sky (@skyhan_eth): Người đồng sáng lập ROZO, tham gia sâu vào lĩnh vực mua lại tiền điện tử, làm việc cho American Express phụ trách giao tiếp với các nhà phát hành thẻ và bắt đầu xây dựng một sản phẩm mua lại dễ sử dụng và ít ma sát do trải nghiệm thanh toán Bitcoin kém ở Tokyo vào năm 2019.

Bốn nhà nghiên cứu và thực hành thanh toán tiền điện tử cấp cao đã tiến hành một cuộc thảo luận chuyên sâu kéo dài gần 3 giờ về bốn chủ đề "PayFi là gì", "Bố cục của những người khổng lồ", "Tương lai của thanh toán tiền điện tử" và "Mô hình hợp tác của liên minh thanh toán".

Phần 1: PayFi là gì? Một

loại thanh toán on-chain mới trong mắt bốn nhà xây dựng tuyến đầu

: "PayFi không phải là một thuật ngữ tài chính cho rượu cũ trong chai mới, nó đại diện cho một hình thức thanh toán + tích hợp tài chính có nguồn gốc từ chuỗi." Trong cuộc thảo luận mở đầu micrô mở này, một số nhà xây dựng ngành luôn bày tỏ quan điểm tương tự - PayFi có thể là công ty gần nhất với việc "hạ cánh" đổi mới cơ sở hạ tầng tài chính trong thế giới Web3.

Sky: Cuộc cách mạng tín dụng trên chuỗi từ tài chính chuỗi cung ứngSky

là người đầu tiên lên tiếng và cô ấy đã xem xét nguồn gốc của khái niệm PayFi trong khi thực hiện giải cấu trúc kép về công nghệ và kịch bản.

"Mặc dù khái niệm PayFi được đề xuất bởi Lily của Solana trong những năm gần đây, nhưng nguyên mẫu của nó thực sự tồn tại rất sớm." Bà chỉ ra rằng hình thức PayFi sớm nhất có thể bắt nguồn từ tài chính chuỗi cung ứng truyền thống: thanh toán trước, thanh toán sau, về cơ bản là cấu trúc tài chính của thời gian và tín dụng.

Cô chia các kịch bản thanh toán thành hai loại: thanh toán của người tiêu dùng ở phía C và doanh nghiệp đến chuyên nghiệp ở phía B. Hiện tại, các dự án tích cực hơn trên thị trường chủ yếu tập trung ở phía B, chẳng hạn như nền tảng tài chính chuỗi cung ứng cung cấp cho doanh nghiệp các quỹ ứng trước và nhóm thanh toán. Nhưng Sky tin rằng trí tưởng tượng thực sự là mặt C.

"Thẻ tín dụng là ví dụ thành công nhất của C-end PayFi, tồn tại trước buổi bình minh của internet và là sự đổi mới tài chính lớn nhất kể từ Thế chiến II." Sky than thở rằng không có sản phẩm "thẻ tín dụng tiền điện tử" thực sự chạy trên chuỗi hiện nay, nhưng điều này cho thấy cơ hội là rất lớn. Miễn là một hệ thống tín dụng tương tự có thể được xây dựng lại trên chuỗi, người dùng có thể nhận ra trải nghiệm chi tiêu trước và thanh toán sau mà không cần tài khoản ngân hàng và ID của chính phủ, đồng thời thiết lập một mạng lưới thương gia tiền điện tử, đây là mô hình có cơ hội thực sự tác động đến Visa.

Claudio: Biến "dịch vụ tài chính" thành các thành phần có thể cắm và mở "

Khi nhiều người nghĩ đến PayFi, điều đầu tiên họ nghĩ đến là kênh thanh toán." Claudio mở đầu bằng cách đi thẳng vào vấn đề, "Nhưng nếu PayFi chỉ là một cách thanh toán khác, thì nó chỉ có thể được gọi là thanh toán Web3 tốt nhất, không phải PayFi."

Theo quan điểm của ông, sự đổi mới quan trọng nhất của PayFi là "làm cho vai trò, khả năng và logic doanh thu trong chuỗi dịch vụ tài chính truyền thống hiệu quả hơn với tính thanh khoản toàn cầu của blockchain". ** Trở thành một khối các mô-đun có thể được kết hợp và cắm và rút phích cắm.

Claudio lấy công việc kinh doanh thực tế của mình làm ví dụ: nhóm của anh đã phục vụ các doanh nghiệp truyền thống trong một thời gian dài, đặc biệt là các doanh nghiệp Trung Quốc ở nước ngoài. Vấn đề lớn nhất mà họ gặp phải trong các giao dịch xuyên biên giới không phải là giao diện thanh toán, mà là hiệu quả quay vốn thấp, ngưỡng tài chính cao và áp lực cao của ứng trước. Các tổ chức tài chính truyền thống có sự hỗ trợ hạn chế đối với các doanh nghiệp vừa và nhỏ, trong khi tính mở của blockchain và stablecoin có thể cung cấp các nhóm vốn có lãi theo cách linh hoạt hơn, vượt qua chu kỳ vô tận giữa ứng trước và thanh toán.

Kay: Trong mắt các nhà đầu tư bán lẻ, "PayFi" thực sự là "thanh toán Web3",

khác với góc độ kỹ thuật của Sky và Claudio, và Kay đã đưa ra một định nghĩa khác về PayFi từ góc độ "nhà đầu tư bán lẻ".

"Fi là Tài chính trong mắt ngành, nhưng trong mắt các nhà đầu tư bán lẻ, nó thực sự là 'nhãn' của Web3." Kay chỉ ra rằng sự khác biệt ngữ nghĩa này thực sự dẫn đến "quan niệm sai lầm về mức độ phổ biến" - miễn là một dự án sử dụng công nghệ blockchain và liên quan đến thanh toán, nó có thể được gọi là "PayFi" trong mắt người dùng.

Cô ấy đã đưa ra một phép so sánh: "Cũng giống như GameFi và SocialFi, Fi đã trở thành một cách phân loại mang tính biểu tượng và nó không còn đề cập đến 'tài chính' nữa." Điều này cũng dẫn đến thực tế là PayFi có xu hướng trở nên mờ nhạt trong cộng đồng: nó có thể là một công cụ thanh toán, một nhóm hoặc thậm chí là một sản phẩm được phát hành dưới danh nghĩa thanh toán.

Kay cũng chỉ ra rằng nhiều nhóm trong lĩnh vực thanh toán Web3 đang kinh doanh B-end thực sự, nhưng vì chuỗi sản phẩm dài và câu chuyện không gợi cảm nên hiếm khi gây ra thảo luận rộng rãi trong cộng đồng. Ngược lại, một số dự án gần với "khởi động + cường điệu" đã thu hút được rất nhiều sự chú ý.

"Vì vậy, tôi đặc biệt hy vọng rằng chủ đề PayFi có thể kết nối nhiều nhóm 'thực sự hạ cánh' với những người dùng 'thực sự quan tâm đến thanh toán'." "Nếu chúng tôi không thể đạt được sự đồng thuận, PayFi có thể trở thành Fi xấu tiếp theo", cô nói.

Will: PayFi là blockchain "Lego tài chính" tháo dỡ Alipay, "

Nhiều người muốn tìm những đồng tiền có thể đầu cơ nên nhìn chằm chằm vào PayFi. Nhưng hầu hết các dự án PayFi thực sự không thể phát hành tiền xu." Giọng điệu của Will nhẹ nhàng, nhưng nó trúng đinh vào đầu.

Ông chỉ ra thêm rằng lớp dưới cùng của các dự án PayFi được đóng gói bởi sự phổ biến của Solana thường là mô hình nhóm vốn trên chuỗi + lãi suất, suy đoán về "giá trị thời gian của tiền", về cơ bản là một hoạt động kinh doanh tài chính, nhưng nó được bao phủ bởi một lớp vỏ thanh toán. Mặc dù loại "bao bì ý tưởng" này không thuần khiết nhưng nó cũng đã thúc đẩy sự bùng nổ của hệ sinh thái PayFi.

Nhưng trong mắt Will, giá trị thực sự của PayFi không phải là cường điệu, mà là "giải cấu trúc".

"Nếu Alipay là một nền tảng khép kín, thì PayFi sẽ tháo rời từng mô-đun dịch vụ tài chính của Alipay thành những viên gạch Lego và mở nó ra. Bất kỳ nhà phát triển nào cũng có thể xây dựng blockchain của riêng họ, Alipay."

Ông tin rằng các kịch bản bùng nổ nhất đối với PayFi là những người dùng không có tài khoản ngân hàng truyền thống nhưng có kết nối mạng ổn định — tức là cư dân của các quốc gia nhỏ ở châu Á, châu Phi và Mỹ Latinh, người bản địa Web3, AI Agent và những người dùng không điển hình khác.

"Những người này không cần ngân hàng, họ chỉ cần một chiếc ví. Miễn là họ có thể thu thập, chi tiêu, vay và trả tiền, PayFi là ngân hàng của họ". Will nhấn mạnh rằng mặt C là trò chơi cuối cùng của PayFi và logic của việc định giá. "Chỉ cần nhóm dự án có thể nắm bắt được hành vi tài chính của người dùng, họ sẽ có tín dụng và có thể cung cấp các dịch vụ tài chính tương ứng như cho vay, thanh toán và quản lý tài sản. Câu chuyện này rất gợi cảm, đừng tiếc cho bản thân."

Đây là PayFi thực sự trong mắt bốn nhà xây dựng: không phải là một thuật ngữ cường điệu, mà là một cuộc cách mạng cấp hệ thống được tách rời khỏi tài chính truyền thống và được xây dựng lại trên chuỗi. Mọi người đều nhìn thấy một khía cạnh khác nhau, nhưng chỉ ra cùng một tương lai - một thế giới nơi không cần ngân hàng, nhưng nơi mọi người đều có thể "có một ngân hàng".

2. Khi các đại gia Internet bắt đầu "xâm lược" PayFi, các doanh nhân bị bao vây hay "bị ghế sedan khiêng đi"?

Khi những cái tên như Stripe, Visa, OKX và Coinbase lần lượt xuất hiện trên các tiêu đề tin tức liên quan đến PayFi, phản ứng đầu tiên của nhiều doanh nhân là họ đang chịu rất nhiều áp lực.

"Mỗi khi tôi thấy một động thái mới trong CeFi (tài chính truyền thống), tôi cảm thấy vòng đời của mình đã rút ngắn hơn một chút." Claudio nói với một nụ cười gượng gạo. Nhưng sau đó ông thay đổi lời nói của mình: "Nhưng thực tế là họ sử dụng sức mạnh của mình thường xuyên chỉ cho thấy rằng họ cũng đang hoảng loạn."

thảo luận về "sự gia nhập của những người khổng lồ, lối thoát cho các doanh nhân" đã trở thành phần căng thẳng và thực tế nhất của mic mở.

Stripe, Visa, Coinbase: Họ đang lấy cái quái gì vậy?

Sky đã chỉ ra thẳng điểm rằng động thái "phát hành thẻ" của Stripe và Visa đã tác động trực tiếp đến mô hình người trung gian. "Tôi có một người bạn làm thẻ U ở nước ngoài, và ngay khi tin tức được đưa ra, anh ấy đã đóng cửa các sản phẩm thẻ U vào ngày hôm sau." Câu nói này khiến khán giả sững sờ.

Ban đầu, các sản phẩm "trung gian" như thẻ U được sử dụng để cung cấp cho người dùng xuất khẩu tiền điện tử bằng cách kết nối với các nhà phát hành thẻ như Visa và Mastercard. Tuy nhiên, khi Visa và Stripe trực tiếp mở thẩm quyền phát hành thẻ, chuỗi giá trị của những người trung gian này đã bị cắt đứt ngay lập tức.

Đồng thời, sự trỗi dậy của stablecoin đang âm thầm làm suy yếu vai trò của các ngân hàng truyền thống. "Bây giờ stablecoin là ngân hàng, nhưng chúng giữ tiền trên chuỗi." Sky rất thẳng thắn. Visa và Mastercard có mạng lưới người bán trong tay, đây là pháo đài cuối cùng của họ. Nhưng liệu nó có bị bỏ qua trong tương lai hay không đã trở thành một xu hướng rõ ràng.

Kay nói thêm quan điểm C-end: "OKX Pay gần đây của OKX được cho là thanh toán C-end, nhưng trên thực tế, phiên bản đầu tiên giống như một sản phẩm xã hội, chuyển khoản P2P, xây dựng nhóm và bạn bè, đó không phải là những gì thanh toán nên có." Ông chỉ ra rõ ràng rằng thanh toán về cơ bản là một hành vi của người tiêu dùng, không thể tách rời khỏi những cảnh thực tế. Chỉ dựa vào chuyển khoản lẫn nhau giữa các ví không thể hỗ trợ hệ sinh thái thanh toán C-end.

Thay vào đó, giao thức X402 của Coinbase đã lọt vào mắt xanh của Kay. "Nó đã thiết kế một bộ giao thức thanh toán vi mô trên chuỗi cho nhu cầu thanh toán vi mô của các tác nhân AI, thanh lịch, ngắn gọn và thiết thực." Kay bình luận. Loại kịch bản gọi B2B, cấp máy này đánh chính xác lợi thế cốt lõi của thanh toán on-chain - thanh toán vi mô xuyên biên giới với ma sát cực thấp.

Làm thế nào để các doanh nhân "không phù hợp và cạnh tranh" với những người khổng lồ?

"Nếu bạn không thể đánh bại nó, hãy tham gia." Claudio nói nửa đùa. Nhưng sau đó ông nói thêm: "Những gì chúng tôi có thể làm với tư cách là các công ty khởi nghiệp cơ sở hạ tầng là đạt được thành tựu trong thị trường ngách của riêng mình càng sớm càng tốt. Bất kể nó được mua lại hay đồng xây dựng trong tương lai, cách duy nhất để tiến lên là đứng trên đôi chân của nó."

Ông trích dẫn ví dụ về Stripe: Stripe là một công ty mạnh mẽ trên thị trường thanh toán toàn cầu, nhưng nó chưa bao giờ là một công ty "silo", mà đã xây dựng một mạng lưới toàn cầu bằng cách tích hợp các giải pháp thanh toán khu vực. "Không có công ty thanh toán địa phương nào ở bất kỳ quốc gia nào có thể đánh bại Stripe, nhưng Stripe cũng không thể làm gì nếu không có đối tác địa phương." Claudio nói.

Sky cho rằng cơ hội thực sự cho các startup nằm ở phần mà "những gã khổng lồ không sẵn sàng làm và không giỏi làm". "Visa và Stripe rất giỏi trong việc kết nối người bán và người tiêu dùng, nhưng họ miễn cưỡng chạm vào các mô hình ứng trước, tín dụng và lãi suất trên chuỗi.

Đây là những lĩnh vực mà các doanh nhân có thể tập trung vào việc bứt phá." Cô đặc biệt đề cập đến khái niệm "thẻ tín dụng on-chain". "Thẻ U ngày nay chỉ là thẻ trả trước, không phải thẻ tín dụng thực sự. Nếu bạn có thể sử dụng dữ liệu tín dụng trên chuỗi để cung cấp tín dụng cho người dùng, ngay cả khi số tiền không cao, nó sẽ là một sản phẩm rất đột phá."

Người khổng lồ là "hào vốn", và PayFi nên là "hào thanh khoản" Will

bắt đầu từ mức độ logic thấp hơn và đưa ra phán đoán của mình.

"Những gã khổng lồ như Visa, Mastercard và Stripe về cơ bản là các hiệu ứng mạng lưới được tích lũy bởi vốn." "Nhưng nếu PayFi thực sự hoạt động, hào nước của nó sẽ không phải là vốn, mà là tính thanh khoản", ông nói.

Ông giải thích rằng việc gộp tiền, cho vay và ứng trước trên chuỗi đều là vấn đề "thanh khoản của tiền". Miễn là một mạng lưới thanh khoản hiệu quả và minh bạch có thể được xây dựng trên chuỗi, người dùng, người bán và nhà phát triển sẽ tự nhiên tiến gần hơn đến nơi này, thay vì dựa vào "tín dụng thương hiệu" của Visa một cách thụ động.

"Những gã khổng lồ sẽ tiếp tục tăng cường phát hành thẻ dựa trên KYC và hồ sơ tiêu thụ ngoài chuỗi, nhưng chuỗi là một đấu trường mới." Will chắc chắn nói, "PayFi không nên cạnh tranh với họ để giành cùng một lãnh thổ, mà nên ăn mòn giá trị cốt lõi của họ từ con đường mới của 'thanh khoản trên chuỗi'."

Sky cũng nói thêm: "Trong vài năm qua, phần khó khăn nhất trong thanh toán của chúng tôi không phải là thu hút người dùng, mà là có được thanh khoản của 'dặm cuối'. PayFi làm cho dòng tiền trở nên đơn giản và minh bạch, và đó là điều mà những gã khổng lồ thực sự sợ hãi."

thảo luận này về "Bố cục PayFi của người khổng lồ" cuối cùng đã đi đến sự đồng thuận:

• Những người khổng lồ sẽ tiếp tục củng cố hào hào của họ trong các khả năng "cấp độ đầu vào" như mạng lưới người bán, phát hành thẻ và kênh thanh toán.

• Cơ hội cho các doanh nhân và hệ sinh thái PayFi nằm ở việc tái thiết tính thanh khoản cơ bản, phi nền tảng hóa tín dụng và sự bùng nổ của các kịch bản mới như nền kinh tế máy móc và thanh toán vi mô.

Những gã khổng lồ coi trọng "bộ mặt" của thanh toán, nhưng PayFi muốn có "lớp lót" của thanh toán. Câu cuối cùng của Claudio rất hấp dẫn: "Chúng tôi không cạnh tranh với những người khổng lồ, nhưng chúng tôi đang nắm lấy một thị trường mà họ không thể nhìn thấy, hoặc giả vờ vô hình trong thời điểm hiện tại."

3. Liệu thanh toán bằng tiền điện tử có thực sự "phổ biến trên toàn cầu"?

ảo và thực của Mass Adoption

là tầm nhìn phổ biến nhất của hầu hết các học viên tiền điện tử. Nhưng điều gì được coi là nhận con nuôi thực sự? Đó có phải là sự phổ biến của các tweet trong giới tiền điện tử? Memecoin có phải làn sóng FOMO không? Hoặc, một ngày nào đó bạn mua cà phê trên đường phố và sử dụng USDC?

Tại mic mở này, một số khách mời đã có một cuộc thảo luận "thực dụng" hiếm hoi xung quanh "Áp dụng hàng loạt thanh toán bằng tiền điện tử".

Claudio: Đừng thần thánh hóa stablecoin, đó chỉ là một "nâng cấp" của thanh toán xuyên biên giới

: "Tôi tin vào việc áp dụng hàng loạt, nhưng nó phụ thuộc vào cách bạn định nghĩa nó." Quan điểm của Claudio vẫn thực tế hơn bao giờ hết.

Theo quan điểm của ông, không có nghi ngờ gì về lợi thế của stablecoin trong thanh toán xuyên biên giới cho doanh nghiệp:

• Giảm chi phí, tốc độ và minh bạch.

• Thanh toán bù trừ và thanh toán xuyên biên giới hiệu quả hơn nhiều so với hệ thống ngân hàng của năm mươi hoặc sáu mươi năm trước.

"Nhưng điều đó không có nghĩa là stablecoin sẽ thay thế các khoản thanh toán địa phương một cách bừa bãi." Ông nhấn mạnh rằng ở các quốc gia như Trung Quốc, Ấn Độ và Singapore, hệ thống thanh toán địa phương từ lâu đã trưởng thành và hiệu quả, và "các nước đang phát triển như Mexico có rất ít động lực để sử dụng stablecoin và thanh toán địa phương là hoàn toàn đủ".

Ông đánh giá rằng stablecoin chỉ có cơ hội cấu trúc ở các quốc gia có cơ sở hạ tầng tài chính cực kỳ yếu. Mặc dù vậy, có nên chọn blockchain hay không, nó không nhất thiết. "Giải pháp tập trung của đồng nhân dân tệ kỹ thuật số không nhất thiết phải tệ hơn giải pháp của blockchain." Claudio kết luận: "Stablecoin sẽ là một phần của hệ thống thanh toán, nhưng chúng sẽ không bao giờ là kết thúc duy nhất. Tương lai phải là một mô hình của nhiều loại tiền tệ và hình thức".

Sky: Nhìn định lượng khối lượng, định tính nhìn vào sự thâm nhập, đừng để bị lừa dối bởi "Áp dụng giả mạo" trong vòng tròn tiền điện tử

, "Áp dụng hàng loạt thanh toán tiền điện tử, cần phải định lượng và định tính". Sky đã đưa ra một bộ "chỉ số cứng":

• Về mặt định lượng, ít nhất giá trị thị trường của stablecoin hàng nghìn tỷ đô la, gần với khối lượng của đô la Mỹ M0, có thể được coi là Áp dụng theo nghĩa thực sự, và hiện nay khối lượng stablecoin đang ở mức 100 tỷ đô la Mỹ.

• Về mặt định tính, đó là sự thâm nhập thực sự của một khu vực nhất định, "Ví dụ, ở một nơi như Argentina, nếu bạn hỏi mười người trên đường phố, ít nhất hai hoặc ba người đang sử dụng stablecoin, đó được gọi là Adoption."

Chìa khóa để thúc đẩy việc áp dụng là hai điểm khó khăn chính:

• Ma sát trong các phương thức thanh toán. Thẻ tín dụng ở Hoa Kỳ và Nam Mỹ thống trị thị trường và phí xử lý thanh toán vi mô cao tới hơn 10% và những điểm khó khăn là rõ ràng.

• Thực tế mất giá tiền tệ. Ở các quốc gia có lạm phát cao như Argentina và Thổ Nhĩ Kỳ, nhu cầu thực sự về tiền mặt và stablecoin vượt xa cuộc thảo luận về "đổi mới thanh toán".

"Bạn không cần phải giáo dục người dùng, cuộc sống sẽ buộc họ phải sử dụng nó." Sky nói thẳng.

Nhưng bà cũng cảnh báo rằng sự cởi mở của các chính sách (chẳng hạn như cạnh tranh tự do tiền tệ sau khi Milley lên nắm quyền ở Argentina) và chi phí truy cập Web3 cho người bán là chìa khóa để áp dụng hàng loạt.

Kay: Từ trên xuống so với từ dưới lên, có hai con đường dẫn đến Nhận con nuôi hàng loạtKay

bắt đầu với "lý thuyết con đường" đến chủ đề Nhận con nuôi hàng loạt.

Ông tóm tắt nó thành hai mô hình:

• Từ trên xuống: do chính phủ điều khiển, nâng cấp hệ thống.

• Từ dưới lên: Người dùng bỏ phiếu bằng chân và mọi người chấp nhận nó một cách tự phát.

dụ, ở Singapore, chính phủ đã tung ra một hệ thống nhận dạng + thanh toán có tên là "SingPass", cũng sử dụng công nghệ blockchain.

Mặc dù mạnh mẽ về mặt chức năng, Kay chỉ ra rằng mô hình này phụ thuộc rất nhiều vào hệ thống nhận dạng địa phương, với khách du lịch và người nước ngoài thậm chí không có lối vào.

"Mô hình từ trên xuống này có thể mang lại sự chấp nhận nhanh chóng, nhưng cổ tức của nó sẽ không được chia sẻ với người dùng." Kay lập luận rằng các hệ thống thiếu động lực nội sinh và hiệu ứng bánh đà được định sẵn để trở thành "công cụ của chính phủ". Ngược lại, các quốc gia như Argentina và Thổ Nhĩ Kỳ có sức sống nhiều hơn trong việc áp dụng từ dưới lên. Với sự mất giá của tiền pháp định và phá sản tín dụng, bản thân người dùng sẽ tìm kiếm stablecoin làm mỏ neo giá trị. Anh chia sẻ một trường hợp thực tế của một nhân viên nhà hàng ở Thổ Nhĩ Kỳ, người đã "đổi lấy đô la Mỹ hoặc USDT ngay sau khi họ được thanh toán".

"Mass Adoption, được thanh toán bằng tiền điện tử, cuối cùng sẽ là sự kết hợp của hai con đường này." "Nhưng đó là con đường từ dưới lên tiếp tục lăn cầu tuyết và thực sự mang lại lợi ích cho người dùng."

Will: Con hào của thanh toán tiền điện tử là đưa "dữ liệu ngoài chuỗi" vào chuỗi

, và Will đề xuất công thức Áp dụng hàng loạt của riêng mình từ góc độ "kết tủa dữ liệu".

"Giá trị thực của thanh toán bằng tiền điện tử là biến hành vi thanh toán ngoài chuỗi thành lịch sử tín dụng trên chuỗi." Ông tin rằng những gã khổng lồ thanh toán truyền thống có khả năng thanh toán dữ liệu và đánh giá tín dụng, trong khi cơ hội thanh toán tiền điện tử nằm ở việc xây dựng lại dữ liệu và tín dụng thông qua blockchain.

Ví dụ: nhóm của ông đã thiết kế một bộ ưu đãi:

• Miễn là người dùng tạo giao dịch thông qua thanh toán trên chuỗi, họ có thể kiếm điểm.

• Những điểm này có thể được đổi thành token trong tương lai, tạo thành một bánh đà "sử dụng + kiếm tiền".

• Cho dù đó là một doanh nghiệp, một cá nhân hay một bên dự án, họ có thể nhận được lợi nhuận đáng kể từ việc thúc đẩy việc áp dụng.

"Trong quá khứ, vấn đề lớn nhất với các dự án To B là không có lợi nhuận từ những người dùng đầu tiên và mọi người chỉ sử dụng các công cụ. Nhưng nếu một phần doanh thu được phân phối cho những người dùng sớm, phía C không còn là người sử dụng công cụ nữa, mà là một nhà xây dựng sinh thái." Will nói.

Để khuyến khích người dùng, Sky đã chia sẻ các ví dụ thực tế về các cộng đồng ở các quốc gia mạng:

• Cộng đồng có ít hơn 200 người và danh sách tiêu thụ được công bố hàng tuần.

• Để "trúng danh sách", người dùng sẽ chủ động kéo người bán tiếp cận thanh toán bằng tiền điện tử.

• Sức mạnh tự thúc đẩy "sử dụng + kiếm tiền" này làm cho việc áp dụng trở thành điều tất nhiên.

"Những gã khổng lồ như Visa và Stripe không bao giờ chia sẻ doanh thu của họ với người dùng." Will nói với một nụ cười, "Nếu Web3 có thể chạy mô hình sử dụng + kiếm tiền này, thì việc áp dụng hàng loạt thanh toán bằng tiền điện tử sẽ thực sự có ý nghĩa."

thảo luận về việc nhận con nuôi hàng loạt này đã dẫn đến một kết luận rõ ràng:

• Nó không xảy ra một cách tự động. Nó cần phải là chất xúc tác kép của các điểm khó khăn về thanh toán và nhu cầu tiền tệ.

• Nó không dựa vào một công nghệ duy nhất. Stablecoin, dữ liệu trên chuỗi và ưu đãi đều là những mảnh ghép cần thiết.

• Đó là sự kết hợp giữa mô hình kinh doanh và bánh đà sinh thái.

Adoption, được thanh toán bằng tiền điện tử, không chỉ là sự thay thế hệ thống cũ bằng công nghệ mới mà còn là sự lấy lại sức mạnh của sự giàu có và tín dụng cho những người bình thường.

nói của Claudio đã trở thành điểm nhấn cuối cùng của cuộc thảo luận: "Áp dụng hàng loạt không phải là về tiền điện tử thay đổi thế giới, mà là về các vấn đề của thế giới và tiền điện tử có thể giải quyết chúng."

4. Làm thế nào để phá vỡ "hào nước" của những gã khổng lồ trong liên minh thanh toán? Một nền tảng tự lực và đồng xây dựng

"Ngành thanh toán về cơ bản là một 'con đường liên minh'."

Trong vòng cuối cùng của các chủ đề open mic, Sky không sử dụng câu chuyện kinh doanh thông thường để nói về "liên minh thanh toán", mà định nghĩa "trận chiến tập thể" này là một trò chơi hợp tác của sự sống và cái chết.

Ví dụ, cô nói, "Ngay cả khi Visa từ bỏ thẻ tín dụng và thanh toán tiền pháp định, tên vẫn giữ nguyên, nó vẫn là Visa. Thương hiệu là rào cản lâu dài nhất của nó." Và làm thế nào để thế hệ mới của các dự án thanh toán Web3 có thể xây dựng hào nước của riêng mình trong thực tế "công nghệ có thể được sao chép bất cứ lúc nào và hệ sinh thái có thể được nắm bắt ngay lập tức"?

Câu trả lời chỉ là hai từ: liên minh.

Sky: Thương hiệu là rào cản cuối cùng, và liên minh là cách duy nhất để một nhóm nhỏ trở thành "tên tuổi lớn"

"Công nghệ và đường đua sẽ thay đổi, nhưng thương hiệu sẽ tạo ra niềm tin." Sky nhấn mạnh rằng tầm quan trọng của liên minh thanh toán không nằm ở cách sáo rỗng "tích hợp tài nguyên", mà ở cách hình thành nhận thức về "Thanh toán tiền điện tử = các thương hiệu này" trong tâm trí người dùng.

Cô chia sẻ kinh nghiệm ROZO hạ cánh trong các cộng đồng quốc gia mạng:

• Các cộng đồng vật lý nhỏ (dưới 200 người).

• Danh sách tiêu thụ trên chuỗi sẽ được công bố hàng tuần và những người dùng hàng đầu sẽ chủ động "kéo người bán" tiếp cận thanh toán bằng tiền điện tử.

• Giữa người bán và người dùng, một bánh đà "sử dụng + kiếm tiền" thực sự đã được hình thành.

"Đó không phải là nóng, mà là nuôi dưỡng thói quen trả tiền." Sky nói. Vai trò của liên minh là nhân rộng "việc áp dụng thực sự trong các kịch bản nhỏ" này đến nhiều nơi hơn, để người dùng, thương gia và các bên dự án có thể hưởng lợi từ sự phát triển sinh thái.

"Chỉ khi mọi người làm việc cùng nhau để 'làm điều này' thì các thương hiệu riêng lẻ mới có cơ hội trở thành nhận thức tinh thần 'cấp Visa'." Sky kết luận.

Claudio: Liên minh không phải là một nhóm để sưởi ấm, đó là thực tế của thị trường B-end đòi hỏi Claudio

phải bắt đầu từ một kịch bản B-end thực tế hơn và đưa ra logic cơ bản của liên minh.

"Ngành công nghiệp thanh toán không bao giờ là một doanh nghiệp một người." Ví dụ, ông nói rằng sức mạnh toàn cầu của Stripe là do sự hợp tác và tổng hợp liên tục với các giải pháp thanh toán địa phương ở các khu vực khác nhau. "Không có công ty thanh toán nào có khả năng địa phương mạnh mẽ ở mọi nơi trên thế giới." Anh ấy nói.

Anh thẳng thừng nói rằng đội ngũ của mình không giỏi vận hành, tiếp thị và xây dựng thương hiệu, và thuộc tính đa thị trường của PayFi đương nhiên đòi hỏi mọi người phải chung lực để lên tiếng và xây dựng thương hiệu.

Claudio cũng đề cập rằng từ đầu năm nay, các dự án To B trong vòng tròn tiền điện tử đã bắt đầu chủ động xây dựng cộng đồng và xây dựng thương hiệu, "Các dự án như Huma và BlackHorse, không cần thiết cho To C, cũng đã bắt đầu tăng cường ảnh hưởng sinh thái của họ thông qua các thương hiệu."

Loại "Dẫn động hai bánh B + C" này đặc biệt quan trọng trong đường thanh toán.

"Liên minh là một 'đồng xây dựng thương hiệu', và khi người dùng tin tưởng liên minh, khách hàng doanh nghiệp sẽ tự nhiên tin tưởng bạn." Claudio nói.

Will: Sử dụng ưu đãi Web3 để biến người dùng C-end thành "đối tác kinh doanh"

"Những gì chúng tôi muốn làm không phải là một liên minh đơn giản, mà là một 'liên minh phi tập trung' với cơ chế khuyến khích Web3." Tuyên bố của Will làm cho cốt lõi của liên minh trở nên có hương vị tiền điện tử hơn.

Ông đã chia sẻ một bộ mô hình kinh tế token mà nhóm đang nghiên cứu:

• Hành động thúc đẩy thanh toán on-chain sẽ kiếm được điểm liên minh.

• Điểm có thể được đổi lấy mã thông báo và lợi ích trong tương lai.

• Các kênh thanh toán, người bán, nhà phát triển và những người áp dụng sớm đều là những người đóng góp vào "tăng trưởng thanh toán trên chuỗi" này và sẽ được hưởng lợi từ nó.

"Những gã khổng lồ thanh toán truyền thống giữ tất cả thu nhập của họ trong nền tảng. Nhưng với thanh toán bằng tiền điện tử, bạn có thể sử dụng nền kinh tế mã thông báo để phân phối giá trị tăng lên cho từng người tham gia." Will tin rằng điều này sẽ không chỉ tạo động lực cho người dùng C-side mà còn giải quyết được vấn đề "thiếu ưu đãi" trong việc sớm áp dụng các dự án B-side.

Ông nhấn mạnh, "Dự án PayFi không phải là phát hành tiền xu vì mục đích phát hành tiền xu, mà là để hình thành một vòng lặp sử dụng khép kín 'Net Positive', từ đó người dùng, người bán và các bên dự án có thể nhận được lợi nhuận thực sự."

Kay: Cốt lõi của liên minh là giảm "chi phí tin tưởng"

chỉ ra giá trị thiết yếu nhất của liên minh thanh toán từ góc độ nhận thức của người dùng: "Trên thực tế, liên minh là một loại 'tác nhân tin cậy'."

Đối với người dùng bình thường, thanh toán bằng tiền điện tử chưa bao giờ là một vấn đề kỹ thuật, mà là câu hỏi "tôi có thể tin tưởng phương thức thanh toán này không".

• Tin cậy bảo mật.

• Ủy thác thanh khoản.

• Niềm tin không bị "cắt" sau khi nó cạn kiệt.

Vai trò của liên minh là xây dựng cầu nối tin cậy giữa người dùng, người bán và các bên dự án để "chia sẻ rủi ro và lợi ích".

"Thay vì chiến đấu riêng biệt, chúng ta nên làm việc cùng nhau như một ngọn cờ." "Thương hiệu là nguồn tài nguyên đắt tiền nhất và liên minh là bộ khuếch đại thương hiệu nhanh nhất", Kay nói. Bà cũng đề cập rằng liên minh không chỉ là sự liên kết giữa công nghệ và thương hiệu, mà còn là "cơ sở hạ tầng" hạ thấp ngưỡng gia nhập cho người bán và người dùng.

"Nếu một người bán muốn tự mình truy cập thanh toán bằng tiền điện tử, chi phí học tập, rủi ro tuân thủ và giáo dục người dùng sẽ làm nản lòng nó. Tuy nhiên, nếu đó là một giải pháp tiêu chuẩn hóa do liên minh thực hiện, các thương gia chỉ cần tin tưởng vào "thương hiệu liên minh" này và có thể tiếp cận nó với chi phí thấp". Kay nói.

Tóm tắt: Liên minh là "vũ khí dân sự" của thanh toán Web3 chống lại mô hình VisaVòng

thảo luận về "liên minh thanh toán" này cuối cùng đã quay trở lại với một logic đơn giản:

• Rào cản cốt lõi của Visa và Stripe là "hiệu ứng mạng + niềm tin thương hiệu".

• Dự án PayFi tự mình và khó cạnh tranh.

• Liên minh là vũ khí dân sự sử dụng cách tiếp cận phi tập trung để xây dựng lại "hiệu ứng mạng + niềm tin thương hiệu".

• Công nghệ là đủ, và cuộc chiến là "ai có thể khiến người dùng tin tưởng vào bạn trước".

5. Cuối cùng,

tầm quan trọng của PayFi không nằm ở DeFi đã thay đổi áo vest, mà ở việc cho phép "người dùng tiêu tiền" lần đầu tiên đứng về phía thu nhập. Trước đây, doanh thu của mạng thanh toán chỉ thuộc về những gã khổng lồ như Visa và Stripe, nhưng trên chuỗi, mọi khoản thanh toán và mọi trường hợp sử dụng của người dùng là một phần giá trị của mạng và họ cũng nên chia sẻ cổ tức tăng trưởng. Những gì PayFi muốn làm là biến thanh toán thành một trò chơi đồng xây dựng "bạn càng sử dụng nhiều, bạn càng kiếm được nhiều tiền", để C-end không chỉ là người tiêu dùng mà còn là người hưởng lợi cho hệ sinh thái.

Trong PayFi, chi tiền không còn chỉ là một khoản chi phí mà là một mảnh ghép nhỏ của câu đố Visa mà ai cũng có thể có.