De las criptomonedas a Nvidia: ¿Pueden los contratos del índice RWA de Bitget activar nuevas variables bursátiles estadounidenses a nivel de billones?

Por OneShotBug

RWA sigue sorprendiéndonos.

Las acciones estadounidenses son un mercado apasionante, y siempre hay unicornios asombrosos y mitos empresariales, como Nvidia, que ha experimentado un valor de mercado vertiginoso hasta la cima, lo que hace que muchos inversores chinos estén ansiosos por intentarlo. Sin embargo, está atrapado por obstáculos como las altas tarifas de transacción, los engorrosos procesos de apertura de cuentas y los controles de divisas, lo que dificulta la participación directa en la inversión en acciones estadounidenses.

Como una de las aplicaciones de aterrizaje del concepto RWA, la tokenización de acciones proporciona una nueva vía de inversión. Los contratos RWA emitidos por plataformas como xStocks y Ondo permiten a los inversores invertir indirectamente en el mercado de valores de EE. UU. en forma de activos tokenizados, evitando el engorroso proceso y las altas tarifas de los mercados bursátiles tradicionales.

Este artículo se centrará en el recién lanzado "RWA Index Perpetual Contract" de Bitget, que es el primero en lanzar acciones estadounidenses populares como Nvidia (NVDA), Tesla (TSLA) y Circle (CRCL), y ha realizado más innovaciones basadas en contratos RWA: por un lado, pondera el precio de los productos de múltiples emisores y, por otro lado, permite una inversión flexible mediante operaciones de alto apalancamiento. En general, este parece ser un producto de inversión en acciones estadounidenses tokenizado muy adecuado para personas de habla china.

A continuación, presentaré brevemente los productos de contratos perpetuos del índice RWA y analizaré sus ventajas de producto, mecanismos de gestión de riesgos y oportunidades de mercado.

¿Por qué el círculo de criptomonedas está preocupado por la tokenización de acciones?

Como la estrella más brillante en la integración profunda continua del mercado de criptomonedas y el mercado financiero tradicional, la tokenización de acciones ha construido un puente entre el mercado de criptomonedas y el mercado de valores tradicional.

Con el rápido desarrollo de la tecnología blockchain, casi todos los activos tokenizados han comenzado a ingresar gradualmente al campo blockchain. Desde las stablecoins iniciales hasta los activos financieros tradicionales como bienes raíces, bonos y fondos, hasta la popularidad actual de las acciones tokenizadas, cada innovación se esfuerza por eliminar barreras y barreras en las finanzas tradicionales a través de blockchain, desglosando el tiempo, la geografía y otras limitaciones.

En esencia, la tokenización de acciones transforma los activos bursátiles tradicionales en tokens digitales en la cadena de bloques, lo que permite el comercio global las 24 horas, las compras fraccionarias de acciones y las transacciones transfronterizas más eficientes. Este modelo es particularmente atractivo para los inversores minoristas globales, especialmente los de los mercados emergentes, ya que resuelve puntos débiles de larga data, como la dificultad para abrir cuentas, las remesas y los tiempos de negociación desiguales.

Aunque la tokenización de acciones no es un concepto nuevo, plataformas como FTX y Binance intentaron lanzar productos relacionados ya en 2020, pero sus intentos finalmente no continuaron debido a la presión regulatoria. Sin embargo, con la recuperación de la demanda del mercado y la mejora de las condiciones técnicas, la tokenización de acciones ha vuelto a ser el foco en 2024 y se ha convertido en uno de los puntos calientes para los inversores. Hoy en día, el desarrollo continuo de los productos RWA ha hecho que sea cada vez más común que los inversores participen en la inversión en acciones estadounidenses a través de la tokenización.

¿Qué es el Índice RWA Contrato Perpetuo

El Contrato Perpetuo del Índice RWA es el primer producto financiero innovador de Bitget, según el sitio web oficial, la mayor innovación del Contrato Perpetuo del Índice RWA es que adopta un mecanismo de precios ponderado por múltiples emisores. Cada índice se forma sintetizando los precios de los tokens de múltiples plataformas como xStocks y Ondo, reuniendo múltiples activos tokenizados en un solo índice ponderado. Con los precios ponderados, Bitget puede agrupar los precios de los tokens de múltiples emisores.

Este mecanismo de fijación de precios hace que los contratos de índices RWA sean más flexibles y estables, y proporciona una mayor transparencia en el mercado. Los inversores pueden comprender claramente el peso de cada token en el contrato y obtener un precio de mercado completo a través del índice ponderado en el contrato.

El comercio real se puede completar en el sitio web y la aplicación oficiales de Bitget, y puede buscar directamente el nombre del producto relevante en el contrato.

Oportunidades para los inversores de habla china: participación de umbral cero en el mercado

de valores de EE. UU. Para los inversores, el mercado de valores de EE. UU. es un mercado lleno de oportunidades, especialmente las principales empresas del mundo como Tesla y Nvidia, que están creciendo rápidamente. Pero para muchos inversores de habla china, la inversión directa en acciones estadounidenses siempre ha estado llena de obstáculos. En primer lugar, los inversores deben abrir una cuenta a través de una plataforma de corretaje tradicional, lo que a menudo implica procedimientos engorrosos, como presentar una gran cantidad de materiales de verificación de identidad, declaraciones de impuestos engorrosas, etc. Además, muchos inversores también deben enfrentar altas tarifas de manejo, incluidas tarifas de administración de cuentas, comisiones de transacciones y tarifas de remesas, lo que sin duda reducirá significativamente los rendimientos de las inversiones.

Además de estos obstáculos tradicionales, los controles de divisas también son un gran desafío para los inversores de habla china. Incluso si los inversores están dispuestos a pagar tarifas, muchas veces no pueden acceder directamente a las oportunidades en el mercado de valores de EE. UU. debido a las restricciones de acceso al mercado.

Debido a esto, la inversión directa en acciones estadounidenses no solo es un proceso engorroso para muchos inversores de habla china, sino que también requiere superar muchos obstáculos, y el entorno de inversión de alto umbral solo puede desalentarlos.

Los contratos perpetuos del índice RWA de Bitget brindan a los inversores un método de inversión sin barreras, lo que les permite participar fácilmente en el comercio de activos tokenizados de EE. UU. simplemente a través de la plataforma. Los inversores ya no necesitan el apoyo de las cuentas de acciones tradicionales o incluso la necesidad de intercambiar fondos a través del sistema bancario tradicional. Esto demuestra una vez más que Bitget es muy bueno en el uso de productos innovadores que permiten a los inversores reflejar productos innovadores en varios campos criptográficos sin procesos complicados.

Riesgos y oportunidades del trading de alto apalancamiento

Además de romper las barreras de la inversión tradicional, los contratos perpetuos del índice RWA también brindan a los inversores un mecanismo de trading de alto apalancamiento. Con un apalancamiento máximo de 10x, los inversores pueden obtener mayores rendimientos al operar con activos tokenizados de acciones estadounidenses con una inversión de capital menor.

Por supuesto, en el trading de alto apalancamiento, las pequeñas fluctuaciones del mercado pueden provocar grandes pérdidas financieras. Por lo tanto, los inversores deben tener especial cuidado al elegir operaciones apalancadas, prestar mucha atención a los cambios del mercado, ajustar sus estrategias de manera oportuna y evitar pérdidas excesivas debido a fluctuaciones adversas.

Para ayudar a los inversores a controlar mejor sus riesgos en el trading de alto apalancamiento, Bitget ha implementado una serie de medidas de gestión de riesgos. Estas medidas están diseñadas para minimizar las pérdidas potenciales para los inversores y proteger la seguridad de los fondos de los inversores cuando el mercado fluctúa.

• Horario de negociación: El comercio está disponible las 24 horas de lunes a viernes, de lunes 0:00 a 0:00 todos los sábados en la zona horaria del este de EE. UU. (zona horaria UTC-4). Además, los contratos RWA se suspenden al mismo tiempo durante el feriado bursátil de EE. UU.

• Congelación cerrada del mercado: congelación de precios los fines de semana y durante los cierres del mercado de valores para evitar la liquidación, respaldar la cancelación de órdenes pero suspender el envío de nuevas órdenes y la liquidación de tarifas de financiación se reiniciará a medida que se reanude la negociación.

• Límite de apalancamiento: El límite de apalancamiento inicial se establece en 10x y se admite el modo de margen aislado.

• Fondos de riesgo: Bitget equipa cada contrato perpetuo del índice RWA con un fondo de riesgo para abordar los riesgos potenciales que plantea la extrema volatilidad del mercado. El fondo de riesgo tiene una cantidad inicial de 50,000 USDT y se utiliza como fondos de compensación durante las severas fluctuaciones del mercado. Este fondo proporciona una capa adicional de protección para los inversores, mitigando los riesgos asociados con el trading de alto apalancamiento.

• Límites de posición: Bitget también establece un límite de posición para una sola cuenta para evitar que la posición de un solo inversor sea demasiado grande, lo que puede afectar la liquidez y la estabilidad del mercado. Al limitar la posición máxima de un solo inversor, Bitget puede controlar mejor los riesgos del mercado y evitar la inestabilidad del mercado causada por el exceso de operaciones de un inversor.

Estas medidas permiten a los inversores tener una mayor protección cuando utilizan un alto apalancamiento. Independientemente de la volatilidad del mercado, los inversores pueden sentir un nivel de red de seguridad, lo que reduce los riesgos potenciales en el trading.

Conclusión

Desde los listados en cadena de acciones reales promovidos por Kraken, Bybit y Robinhood, hasta la emisión de tokens compatibles de xStocks, Dinari y Ondo, hasta el intento de Tron Inc. de "revertir la entrada de activos en cadena", esta ronda de reconstrucción de la estructura de activos no se trata solo de innovación en contratos inteligentes o formas de productos, sino también de si se puede construir un ecosistema financiero completo en cadena.

Es en este contexto que surgen los contratos perpetuos del índice RWA, que no solo abren la puerta al mercado de valores estadounidense para los inversores de habla china, sino que también construyen un puente entre el mercado de criptomonedas y el mercado de valores tradicional. Con la integración de los dos, todavía es difícil predecir si realmente puede cambiar la forma en que los inversores invierten y convertirse en la corriente principal en el futuro.

No sé la respuesta, pero creo que ante un mercado cambiante, deberíamos probar productos más vanguardistas e innovadores. Después de todo, la inversión es un juego y cada decisión es una carrera entre el futuro y las oportunidades.