Evaluasi mendalam terhadap protokol DeFi ekologis HyperLiquid, siapa solusi terbaik untuk "penghasilan setelah tidur" Anda?

Awalnya ditulis oleh SMooTH

Disusun oleh Odaily Planet Daily Golem (@web3_golem).

Sejujurnya, tidak ada yang memasuki industri kripto hanya untuk diam-diam menatap saldo di dompet, kita semua ingin saldo dompet tumbuh, dan salah satu cara berisiko lebih rendah adalah melalui DeFi. Di HyperLiquid, DeFi sangat berbeda.

Ingin menumbuhkan uang Anda? Ingin mengambil pinjaman bergulir? Ingin mempertaruhkan? Ingin meminjam dengan pokok Anda dan mempertaruhkannya sambil mendapatkan poin? Jika mau, selamat datang untuk merasakan mesin sebenarnya dari DeFi di HyperLiquid: protokol hasil, platform pinjaman, lapisan staking cair, dan brankas otomatis.

Mereka mungkin bukan aplikasi yang paling keren, tetapi di situlah bankroll Anda benar-benar dapat tumbuh nilainya – baik itu saat Anda tidur, berdagang, atau memposting di Twitter.

Beberapa protokol ini telah ada sejak awal HyperEVM, dan beberapa baru saja diluncurkan. Semua protokol ini dibangun di lingkungan asli HyperEVM yang berkembang pesat, yang akan berdampak besar pada pengembangan DeFi di HyperLiquid.

Artikel ini memberikan analisis komprehensif tentang protokol ini berdasarkan utilitas, popularitas, dan relevansi untuk membantu Anda menemukan area yang layak untuk diinvestasikan dan difokuskan. (Peringkat didasarkan pada kombinasi faktor-faktor seperti potensi, relevansi, volume transaksi, kesadaran pengguna, dan dampak ekosistem secara keseluruhan).

Protokol imbal hasil/pinjaman berperingkat S

Ini adalah lapisan dasar DeFi di Hyperliquid – banyak digunakan, terintegrasi dengan baik, dan membentuk cara modal mengalir melalui ekosistem. Baik itu meminjamkan, mempertaruhkan, atau brankas otomatis, protokol ini sangat penting bagi siapa saja yang bertani, meminjam, atau menyebarkan likuiditas dalam skala besar.

Hyperlend: Pinjaman leverage waktu nyata

Hyperlend memungkinkan pengguna untuk menawarkan atau meminjam aset seperti HYPE, dengan suku bunga yang disesuaikan secara otomatis berdasarkan permintaan. Ini juga membuka posisi leverage dinamis, memberi pedagang kecepatan dan fleksibilitas di seluruh aset asli HL.

Timeswap: Pinjaman berjangka tetap tanpa oracle

Timeswap memungkinkan pengguna untuk meminjam dan meminjam untuk jangka waktu tertentu, tanpa oracle dan tidak memerlukan informasi harga. Siapa pun dapat membuat pasar untuk token ERC-20 apa pun, yang menjadikannya salah satu desain paling inovatif di ruang pinjaman.

Protokol Felix: Meminjam feUSD menggunakan jaminan kripto

Felix memungkinkan pengguna untuk mencetak feUSD menggunakan aset seperti HYPE, ETH, atau BTC. Dengan strategi margin, kumpulan yang stabil, dan mekanisme yang ramah pedagang, ini adalah lapisan pinjaman yang berkembang pesat dengan TVL yang kuat.

Morpho: Layanan pinjaman yang dapat disesuaikan untuk profesional DeFi

Morpho adalah protokol pinjaman yang dikenal dengan kombinasi strategi peer-to-peer dan berbasis pool, yang memungkinkan pengguna untuk menyempurnakan risiko dan imbalan di pasar tertentu. Dengan lebih dari $4 miliar dalam TVL dan struktur nirlaba, Morpho adalah platform yang berfokus pada keamanan dan ramah pengembang yang dirancang untuk memberikan fleksibilitas.

stHYPE: Staking cair HYPE

stHYPE memungkinkan pengguna untuk melakukan staking saat menggunakan HYPE di DeFi. Token yang dipertaruhkan mengumpulkan hadiah secara real-time, mendukung unstaking cepat, dan dipertaruhkan pada rasio 1:1, menjadikannya salah satu tingkat staking yang paling banyak digunakan di HL.

Perjanjian pendapatan/pinjaman Kelas A

Kategori ini mencakup platform dengan potensi besar, mekanisme yang kuat, dan janji-janji cerah, beberapa di antaranya relatif baru, beberapa di antaranya masih berkembang—tetapi elemen inti dari semua platform sudah ada. Dengan sedikit dorongan atau waktu, mereka dapat dengan mudah naik ke puncak.

HypurrFi: Menggunakan pinjaman leverage dan stablecoin sebagai mesin

HypurrFi memungkinkan pengguna untuk mengeksekusi strategi imbal hasil menggunakan HYPE, stHYPE, atau stablecoin, dan meminjam terhadap USDXL, stablecoin yang didukung RWA. Dengan manajemen risiko bawaan dan strategi berbasis opsi, ini adalah salah satu lapisan pinjaman yang lebih kompleks di HL.

Hyperbeat: brankas hasil DeFi sekali klik

Hyperbeat menawarkan brankas otomatis yang menemukan jalur terbaik untuk menghasilkan dalam ekosistem HL. Ini mendukung HYPE, ETH, stablecoin, dan memiliki program poin yang terkait dengan token BEAT-nya, menjadikannya titik masuk yang nyaman bagi penambang pasif.

Kinetiq: Protokol staking cair dengan perutean validator

Kinetiq mengeluarkan kHYPE untuk staking cair dan dirutekan melalui hub validator yang dioptimalkan secara otomatis. Dengan peluncuran versi institusional (iHYPE) dan pembentukan mekanisme audit, ini bertujuan untuk memperluas skala staking investor ritel dan profesional.

Perjanjian Imbal Hasil/Pinjaman Kelas B

Ini adalah protokol sah yang sudah aktif, berfungsi penuh, dan diam-diam membangun daya tarik nyata. Namun, protokol ini memiliki adopsi dan visibilitas yang rendah, atau fitur utama masih diluncurkan. Saat potensi mereka terwujud, perlu diperhatikan.

LoopedHYPE: HYPE berputar untuk imbal hasil yang lebih tinggi

LoopedHYPE mengotomatiskan siklus hasil staking HYPE, mengubahnya menjadi LHYPE – token yang dapat Anda gunakan di DeFi dan terus menghasilkan keuntungan. Lingkaran cerdas, hadiah komunitas, dan investasi kembali ekosistem memberikan pesona uniknya.

Hyperpie: Liquid staking, launchpad meme, dan DEX

Hyperpie menggabungkan staking cair dan token meme DEX, serta launchpad meme, dan ketiga fitur ini digabungkan menjadi suite DeFi yang menyenangkan dan kuat. Pengguna dapat mempertaruhkan HYPE, menerbitkan, atau memperdagangkan meme, dan mengaturnya melalui "pemungutan suara gaya ve", yang merupakan ekonomi meme full-stack.

Liminal: Dapatkan penghasilan pasif melalui penambangan netral delta

Liminal mengotomatiskan strategi netral delta yang memperoleh pendapatan dari tingkat pendanaan dan memberikan pengembalian netral pasar untuk setoran USDC. Tidak ada penguncian, tidak ada token penetapan ulang harga, hanya penghasilan pasif, dan lacak kinerja secara real-time.

Hyperdrive: Pasar pendanaan yang berpusat pada stablecoin

Hyperdrive membantu pengguna mendapatkan hasil dengan stablecoin, meminjam dan meminjamkan dengan stablecoin, dan bahkan mempertaruhkan HYPE, semuanya dari satu dasbor. Ini juga mendukung strategi hasil yang disederhanakan dan pemanfaatan penumpukan DeFi dari HLP.

D2 Finance: brankas derivatif on-chain

D2 mentokenisasi strategi derivatif lanjutan ke dalam posisi yang dapat diperdagangkan. Dengan latar belakang institusional, transparansi penuh, dan fokus pada pengembalian yang disesuaikan dengan risiko, ini menawarkan pengalaman on-chain yang mirip dengan dana lindung nilai.

Napier Labs: Pasar pendapatan tetap dan suku bunga tokenisasi

Napier memungkinkan untuk mengunci pendapatan tetap dan memperdagangkan bunga tokenisasi. Desain modularnya memungkinkan produk hasil khusus dan terintegrasi dengan Curve untuk memaksimalkan likuiditas. Ini seperti DeFi berpenghasilan tetap, tetapi dapat dikomposisikan, dibuat untuk pembuat.

Tidak ada protokol peringkat/peminjaman

Platform ini belum dirilis, masih dalam pengujian, atau kekurangan data penggunaan, sehingga tidak mungkin untuk mendapatkan peringkat yang andal. Apakah ada prospek untuk perjanjian ini? Tentu saja. Tetapi sampai kita melihat mereka benar-benar berjalan langsung, mereka masih dalam keadaan tidak dinilai.

Ketinggian: Perjanjian hipotek yang menghasilkan hasil

Altitude mengubah jaminan pinjaman pengguna menjadi aset yang menghasilkan pendapatan. Aset ini tidak menganggur, tetapi secara bertahap mengurangi hutang pengguna melalui fitur penyeimbangan ulang otomatis. Ini adalah pilihan yang sangat baik bagi pengguna yang ingin meminjam secara efisien dan tidak ingin sering mengelolanya secara mikro.

HyperYield: Pinjaman asli dan lapisan hasil

HyperYield berfokus pada strategi pinjaman cepat dan peracikan otomatis asli HL. Dengan likuiditas instan, biaya rendah, dan antarmuka yang mengutamakan DeFi, ini bertujuan untuk menjadi tingkat hasil default untuk HyperEVM.

Keiko Finance: Pinjam KEI dan dapatkan hadiah

Keiko memungkinkan pengguna untuk mencetak stablecoin KEI dengan mengunci jaminan kripto dan kemudian menggunakan KEI di DeFi. Ini memiliki mekanisme insentif likuiditas bawaan dan sistem rolling point yang memberi penghargaan kepada peminjam dan penyedia likuiditas (LP).

Harmonix Finance: Brankas DeFi bergaya Keuangan Tradisional (TradFi)

Harmonix menjalankan brankas otomatis menggunakan strategi yang terinspirasi oleh dana lindung nilai, seperti roulette opsi dan penambangan netral delta. Dengan pengembalian tahunan tetap atau mengambang dan transparansi penuh, ini adalah pilihan tepat bagi investor yang mencari pengembalian yang disesuaikan dengan risiko.

HyperFlash: Staking berbasis MEV (segera hadir)

HyperFlash berjanji untuk memberikan hadiah staking yang lebih tinggi melalui mekanisme ekstraksi berbasis MEV. Ini masih dalam pengembangan, dan bertujuan untuk meningkatkan hasil pengguna staking HL hingga 22%.

Growi.HF: Investasi kuantitatif otomatis di DeFi

Growi menggunakan strategi perdagangan algoritmik untuk membantu pengguna mendapatkan penghasilan pasif sekaligus mengurangi risiko pasar. Ini mirip dengan robo-advisor DeFi dan ideal untuk pengguna "berbaring" yang mencari pengembalian nyata dan tidak mau mengejar token atau poin.