Powell lenkte ein und deutete eine Zinssenkung an, ETH hat einen neuen Höchststand erreicht, wie wird sich der Markt verhalten?
Original | Odaily Planet Daily (@OdailyChina)
Autor|Golem (@web 3_golem)
Am Abend des 22. August öffnete der letzte Auftritt des Fed-Vorsitzenden Powell während seiner Amtszeit in der Rede in Jackson Hole die Tür für eine Wiederaufnahme der Zinssenkungen, wobei die letzte von Powell angekündigte Zinssenkung am 18. Dezember 2024 erfolgte. Der Markt reagierte sofort positiv. Die drei großen US-Aktienindizes schlossen zusammen höher, wobei der Dow Jones Industrial Average um 1,89 %, der S&P 500 um 1,52 % und der Nasdaq Composite Index um 1,88 % zulegten. Gleichzeitig erholten sich viele Aktien im US-Kryptosektor und stiegen, wobei SharpLink um 15,69 %, Bitmine um 12,07 %, Coinbase um 6,52 %, CIrcle um 2,46 % und Strategy um 6,09 % zulegten.
Auch der Kryptomarkt hat sich gut entwickelt, wobei die Gesamtmarktkapitalisierung des Kryptowährungsmarktes auf 4,1 Billionen US-Dollar zurückgekehrt ist, was hauptsächlich auf das Ethereum-System zurückzuführen ist. Am 22. August stieg ETH um mehr als 14,33% und erreichte einen Höchststand von 4.887,5 $ und erreichte damit nach 3 Jahren und 9 Monaten ein Rekordhoch. Gleichzeitig haben viele ETH-Layer-2-, Staking-, Infrastruktur- und andere Track-Token unter dem Einfluss des neuen ETH-Höchststandes allgemeine Gewinne erzielt, wobei SSV 24 H um mehr als 25,54 %, ETHFI 24 H um 20,67 %, ENA 24 H um 17,58 % und ARB 24 H um 9,53 % zulegten.
Laut Coinglass-Daten hat die ETH-Liquidation in den letzten 24 Stunden die BTC-Liquidation übertroffen, wobei die wichtigste Short-Order (368 Mio. $) zu verzeichnen war.
Powells expansive Rede löste Marktaufregung aus
ImJahr 2025 erwartet der Markt, dass die Fed die Zinssätze senkt, um die Wirtschaft anzukurbeln, aber seit Januar hat Powell nicht in jeder öffentlichen Rede das geringste Signal für eine Zinssenkung gezeigt. Angesichts von Powells "Dead Carry" ist vor allem US-Präsident Trump besorgt, der Powell seit seinem offiziellen Amtsantritt in diesem Jahr unter Druck gesetzt hat, die Zinsen zu senken, und schließlich ankündigte, Powell zu feuern.
Allerdings wurde auch die Fed in diesem Jahr "in die Enge getrieben", einerseits könnte Trumps Zollpolitik Aufwärtsdruck auf die Preise ausüben und die Inflation verstärken; Auf der anderen Seite zeichnet sich eine Abkühlung des Arbeitsmarktes ab. Wenn die Zinssätze angehoben werden, um die Inflation zu stabilisieren, kann dies zu einem Anstieg der Zinssätze führen und eine "Finanzpanik" auslösen, aber wenn die Fed die Zinssätze zu früh senkt, um die Wirtschaft anzukurbeln, könnten die Inflationserwartungen außer Kontrolle geraten.
Unter diesem Dilemma erwarten mehr Menschen, dass Powell restriktiv bleibt, und BitMEX-Mitbegründer Arthur Hayes erwartet sogar, dass Powell "Volcker 2.0" wird (Odaily Note: Volcker war in den 70er und 80er Jahren des 20. Jahrhunderts Vorsitzender der Federal Reserve, und während seiner Amtszeit kehrte er die Hochinflationskrise mit einer extrem restriktiven Geldpolitik um und baute damit das Ansehen und die Unabhängigkeit der Fed wieder auf).
Powells Rede am Abend des 22. August sorgte jedoch für eine große Überraschung am Markt, und die Wahrscheinlichkeit einer Zinssenkung um 25 Basispunkte durch die US-Notenbank im September stieg direkt auf 91,1% von 75,5% vor Powells Rede. In seiner Rede sagte Powell, dass "angesichts der Tatsache, dass der Arbeitsmarkt nicht besonders angespannt ist und zunehmenden Abwärtsrisiken ausgesetzt ist, ein solches Ergebnis (eines anhaltenden Anstiegs der Inflation) unwahrscheinlich erscheint" und erklärte direkt, dass "präventive Maßnahmen erforderlich sein könnten, wenn ein angespannter Arbeitsmarkt ein Risiko für die Preisstabilität darstellt".
Diese Äußerungen sind ein Beweis dafür, dass Powell eine expansive Haltung einnimmt und erwartet, dass die inflationäre Wirkung der Zölle nachlässt und ein schwacher Arbeitsmarkt die Fed dazu veranlassen wird, die Zinssätze zu senken, um einen schwächelnden Arbeitsmarkt zu unterstützen.
Powells Verschiebung löste einen grossen Wirbel auf dem Markt aus, der zur Hauptantriebskraft für den täglichen Anstieg der ETH von mehr als 10% wurde. Trotzdem sagte der arrogante Trump nach Powells Rede noch sarkastisch: "Powell hätte die Zinsen schon vor einem Jahr senken sollen, und jetzt ist es zu spät, eine Zinssenkung zu signalisieren."
Wie sieht die Zukunft der ETH aus?
Mit dem Anstieg von ETH hat die Marktkapitalisierung von Ethereum den Zahlungsriesen Mastercard überholt und liegt nach Marktkapitalisierung auf Platz 26 der Welt. Gestern stieg ETH auf Tagesbasis um mehr als 10% und durchbrach kurzzeitig ein neues Hoch, zusätzlich zu Powells expansiver Rede gibt es die Ansicht, dass der direkte Grund für den Durchbruch von ETH auf ein neues Hoch tatsächlich der Short Squeeze des Marktes ist, also wie sollte sich der ETH-Markt nach der kurzen Stimmung entwickeln?
Viele bleiben optimistisch. Tom Lee postete nach Powells Rede, dass Powells Rede als expansiv interpretiert wurde, was den Erwartungen entsprach und positiv für Kryptowährungen (BTC, ETH) war. Yi Lihua, Gründer von "e Marshal" Liquid Capital (ehemals LD Capital), postete ebenfalls, dass "ETH einen einwöchigen Bärenmarkt beendet hat und wir voraussichtlich mit der von uns erwarteten einstimmigen Zinssenkung auf eine neue Erhöhungsrunde stoßen werden."
Obwohl Arthur Hayes vor Powells Rede einst glaubte, dass es kein Signal für eine Zinssenkung geben würde, sagte er in einem Interview dennoch: "Solange ETH das Allzeithoch durchbricht, wird das Aufwärtspotenzial vollständig geöffnet sein und der Preis wird 10.000 bis 20.000 US-Dollar erreichen." Nach
Powells Rede, als der ETH-Preis einen neuen Höchststand durchbrach, zahlte ein Bitcoin OG 300 BTC auf Hyperliquid ein, um ETH zu tauschen, und er hat bereits einen fließenden Gewinn von mehr als 160 Millionen US-Dollar erzielt und hält nun 118.277 ETH und 135.265 ETH in Long-Positionen.
Gleichzeitig wettete der viel beachtete "125.000 $ Rollover Long ETH"-Wal vor Powells Rede auf Zinssenkungen bei Long ETH, und als die nächtliche Rallye zunahm, erhöhte er seine Position durch Floating Profit Rollover, und seine ETH-Position stieg von 4.000 bei der Eröffnung der Position am Morgen des 22. August auf 25.100, mit einem Positionswert von 120 Millionen US-Dollar und einem variablen Gewinn von 5,5 Millionen US-Dollar, und der aktuelle Liquidationspreis der Position beträgt 4.666 US-Dollar.
Huang Licheng, der große Bruder von Maji, der "unendliche Kugeln" besitzt, hat ebenfalls seine Long-Positionen in BTC, HYPE, PUMP, YZY und anderen Positionen mit Verlust geschlossen. Es blieben nur noch ETH 25-fach gehebelte Long-Positionen übrig, mit einem variablen Gewinn von mehr als 3 Millionen US-Dollar und einem Gesamtgewinn von etwa 37 Millionen US-Dollar, was zeigt, dass das Unternehmen immer noch optimistisch in die Zukunft von ETH blickt.
Aber der Markt ist im Moment auch überhitzt, und die Trader sollten auch bei Verstand sein. Ein FOMO-Händler verkaufte vor 5 Tagen 2.277 ETH (im Wert von 9,57 Millionen US-Dollar) zu 4.203 US-Dollar und kaufte vor etwa 6 Stunden 1.966 ETH (im Wert von 957 Millionen US-Dollar) zu 4.869 US-Dollar, weil FOMO nach oben jagte. Derzeit hat es etwa 311 ETH (im Wert von 1,5 Millionen US-Dollar) verloren.
Zwar sendete Powell diesmal ein positives Signal über die Zinssenkung, doch die tatsächliche Umsetzung ist noch nicht bekannt. Fed-Chef Hammack sagte nach Powells Rede vorsichtig: "Ich habe gehört, dass der Fed-Vorsitzende Powell 'offen' für den geldpolitischen Ausblick ist, aber die Fed sollte an einer moderat straffen Geldpolitik festhalten." Musalem von der Fed fügte heute Morgen hinzu: "Ob die Zinssätze gesenkt werden sollten, sollte den gesamten Zinspfad betrachten, nicht nur die Zinsentscheidung bei einer bestimmten Sitzung." Die Inflation liegt bereits über dem Zielwert und es bestehen anhaltende Risiken. Der nächste Arbeitsmarktbericht kann ausreichen, um die Notwendigkeit einer Zinssenkung zu rechtfertigen, oder er reicht nicht aus, je nachdem, worum es in dem Bericht geht. "
Wir werden abwarten müssen, wie sich der Kryptomarkt und der ETH-Markt entwickeln.