Rapporto settimanale sugli ETF crypto | La scorsa settimana, l'ETF spot statunitense su Bitcoin ha registrato un afflusso netto di 769 milioni di dollari
Finitura: Jerry, ChainCatcher
La performance dell'ETF spot sulle criptovalute della scorsa settimana
L'ETF spot statunitense su Bitcoin ha registrato un afflusso netto di 769 milioni di dollari
La scorsa settimana, l'ETF spot statunitense su Bitcoin ha registrato un afflusso netto di tre giorni, con un afflusso netto totale di 769 milioni di dollari e un valore patrimoniale netto totale di 137,60 miliardi di dollari.
La scorsa settimana, 8 ETF erano in uno stato di afflussi netti, principalmente da IBIT, FBTC, ARKB, con afflussi rispettivamente di 336 milioni di dollari, 248 milioni di dollari e 160 milioni di dollari.
Fonte: Farside Investors
L'ETF spot statunitense su Ethereum ha registrato un afflusso netto di 219 milioni di dollari
La scorsa settimana, l'ETF spot statunitense su Ethereum ha registrato un afflusso netto di quattro giorni, con un afflusso netto totale di 219 milioni di dollari e un valore patrimoniale netto totale di 10,83 miliardi di dollari.
Gli afflussi della scorsa settimana sono arrivati principalmente da BlackRock ETHA, con un afflusso netto di 99,4 milioni di dollari. Un totale di 3 ETF spot su Ethereum non hanno liquidi.
Fonte: Farside Investors
L'ETF spot Bitcoin di Hong Kong ha registrato un deflusso netto di 18,97 BTC
La scorsa settimana, l'ETF spot su Bitcoin di Hong Kong ha registrato un deflusso netto di 18,97 BTC, con un valore patrimoniale netto di 451 milioni di dollari. Tra questi, le partecipazioni in bitcoin dell'emittente Harvest sono scese a 293,41 e ChinaAMC è scesa a 2.220.
L'ETF spot Ethereum di Hong Kong ha registrato un afflusso netto di 361,01 ETH, con un valore patrimoniale netto di 54,57 milioni di dollari.
Fonte: SoSoValue
Performance delle opzioni su ETF spot crypto
Al 3 luglio, il controvalore nozionale totale delle opzioni su ETF spot su Bitcoin negli Stati Uniti è stato di 1,12 miliardi di dollari e il rapporto long-to-short totale nozionale è stato di 3,11.
Al 2 luglio, la posizione nozionale totale delle opzioni su ETF spot su Bitcoin negli Stati Uniti ha raggiunto i 18,47 miliardi di dollari e il rapporto delle posizioni nozionali totali ha raggiunto 2,06.
Il mercato ha visto un aumento dell'attività di trading sulle opzioni ETF spot su Bitcoin nel breve termine e il sentimento generale è rialzista.
Inoltre, la volatilità implicita è del 43,93%.
Fonte: SoSoValue
Un'istantanea degli ETF crypto della scorsa settimana
IBIT è ora il terzo ETF più remunerativo di BlackRock, distinguendosi da 1.197 fondi
Secondo Eric Balchunas, analista senior di ETF presso Bloomberg, l'IBIT è ora diventato il terzo ETF con il reddito più alto di BlackRock, distinguendosi tra i suoi 1.197 fondi totali, a soli 9 miliardi di dollari dal raggiungere il primo posto.
Questo è un altro risultato straordinario per un ETF che ha solo 1,5 anni (e quasi l'infanzia). Il grafico allegato mostra i primi 10 fondi di BlackRock per fatturato.
Dati: REX-OSPREY Solana Staking ETF ha visto 33 milioni di dollari nel primo giorno di trading
Secondo i dati forniti dall'analista di Bloomberg ETF Eric Balchunas, il primo ETF Solana staked (ovvero il REX-OSPREY SOLANA ETF) SSK ha raggiunto ieri i 33 milioni di dollari di volume di scambi, sovraperformando di gran lunga la performance media degli ETF sui futures di Solana e degli ETF sui futures XRP, così come sugli ETF regolari, ma ancora al di sotto dei livelli di volume di scambio degli ETF spot di Bitcoin ed Ethereum.
La SEC ha sospeso i piani per convertire i fondi digitali a grande capitalizzazione in ETF per un'ulteriore revisione
Secondo CoinDesk, la Securities and Exchange Commission (SEC) degli Stati Uniti ha sospeso la conversione del Digital Large Cap Fund di Grayscale in un exchange-traded fund (ETF) e lo ha sottoposto a un ulteriore esame.
Originariamente era previsto che il fondo fosse quotato sulla piattaforma Arca del NYSE come ETF spot multi-asset, tra cui Bitcoin (BTC), Ethereum (ETH), Solana (SOL), Ripple (XRP) e Cardano (ADA).
Le commissioni annuali IBIT di BlackRock hanno superato il suo S&P 500 ETF IVV
Secondo Fortune, l'iShares Bitcoin Trust ETF di BlackRock, del valore di circa 75 miliardi di dollari (simbolo ticker: IBIT) ha attirato molti soldi sia da investitori istituzionali che retail, con afflussi in tutti gli ultimi 18 mesi tranne uno.
Sulla base dei calcoli approssimativi di Bloomberg al 1° luglio, il fondo aveva un rapporto di spesa dello 0,25% e un reddito da commissioni annuo stimato di 187,2 milioni di dollari. Si tratta di un dato leggermente superiore a quello dell'iShares Core S&P 500 Index ETF (IVV) di BlackRock, che è quasi nove volte più grande dell'IBIT, con circa 624 miliardi di dollari di asset e una commissione di appena lo 0,03%.
Analisti di Bloomberg: il primo ETF su pegno SOL è stato scambiato per circa 8 milioni di dollari nei primi 20 minuti di quotazione
James Seyffart, analista di Bloomberg, ha dichiarato in un post su Platform X: Il primo exchange-traded fund per lo staking di SOL, REX-Osprey SOL + Staking ETF (SSK), è partito bene con un volume di scambi di circa 8 milioni di dollari nei primi 20 minuti.
Anchorage Digital è stata nominata equity partner e custode dell'ETF spot REX-Osprey SOL
La banca di asset digitali Anchorage Digital, riconosciuta a livello federale, è stata nominata custode esclusivo e partner azionario per il nuovo REX-Osprey Solana + Staking ETF, secondo quanto riportato da The Block.
A differenza del gran numero di ETF spot su BTC ed ETH recentemente registrati ai sensi della legge del 1933, il nuovo ETF REX-Osprey è regolato dal più severo Investment Company Act del 1940. Questa distinzione significa che i depositari qualificati devono detenere asset e Anchorage Digital è attualmente l'unica banca regolamentata a livello federale approvata per custodire e impegnare asset digitali allo stesso tempo. L'ETF fornisce un'esposizione diretta a SOL e restituisce il rendimento dello staking agli investitori.
CIO di Bitwise: l'ETF su Ethereum ha accumulato 1,17 miliardi di dollari di afflussi a giugno
Secondo Matt Hougan, CIO di Bitwise, gli afflussi di ETF su Ethereum hanno raggiunto 1,17 miliardi di dollari a giugno e accelereranno in modo significativo nella seconda metà dell'anno, e se questo trend dovesse continuare, l'afflusso di ETF su Ethereum potrebbe raggiungere i 10 miliardi di dollari nella seconda metà dell'anno.
Le società quotate hanno acquistato un totale di 245.510 bitcoin nella prima metà dell'anno, più del doppio della quantità acquistata dagli ETF nello stesso periodo
Secondo Cryptoslate, nella prima metà del 2025 le società quotate hanno acquistato un totale di 245.510 BTC, più del doppio rispetto agli acquisti di ETF (118.424 BTC) nello stesso periodo.
Questa cifra da inizio anno rappresenta un aumento del 375% rispetto ai 51.653 BTC acquistati dalle aziende nella prima metà del 2024. Al contrario, gli acquisti di ETF sono diminuiti del 56%, con ben 267.878 BTC acquistati al lancio dell'ETF all'inizio del 2024.
Poiché ogni quota di un ETF è supportata da Bitcoin effettivi, il numero di azioni create riflette in genere la domanda da parte di investitori al dettaglio, hedge fund e consulenti di investimento registrati. L'acquisto finanziario della società riflette la decisione strategica diretta del management. Pertanto, l'allargamento del divario mostra che la fiducia del consiglio di amministrazione nel bitcoin come asset di riserva sta crescendo e può già eguagliare l'entusiasmo degli investitori retail e istituzionali.
Tra queste, la sola "Strategy" ha acquistato 135.600 BTC, pari al 55% di tutte le società quotate. Nello stesso periodo del 2024, l'azienda ha rappresentato il 72% del totale degli acquisti aziendali. Ciò suggerisce che entro il 2025 la domanda aziendale di Bitcoin non sarà più concentrata su un'unica azienda leader, ma sarà notevolmente diversificata.
La banca italiana UniCredit ha lanciato un prodotto a cinque anni con capitale protetto collegato a un ETF su Bitcoin
Secondo Bloomberg, il colosso bancario italiano UniCredit SpA ha annunciato che offrirà ai clienti professionali un prodotto strutturato innovativo che è ancorato all'iShares Bitcoin Trust ETF di BlackRock e offre una protezione del capitale al 100%. Il prodotto quinquennale denominato in USD è progettato per consentire agli investitori di partecipare al mercato degli asset digitali evitando i rischi.
Figma ha rivelato di detenere quasi 70 milioni di dollari in ETF su Bitcoin ed è stata approvata l'acquisto di altri 30 milioni di dollari in BTC
Secondo i documenti rilasciati da Bitcoin Magzine, Figma, nota società di software di progettazione, ha recentemente rivelato di detenere quasi 70 milioni di dollari in exchange-traded fund (ETF) su Bitcoin. Inoltre, la società è stata autorizzata ad acquistare altri 30 milioni di dollari in Bitcoin. La mossa dimostra il continuo interesse e investimento di Figma nelle criptovalute nell'asset allocation.
La SEC sta lavorando a uno standard di quotazione comune per gli ETF sulle criptovalute
Secondo la giornalista crypto Eleanor Terrett, la SEC sta lavorando con gli exchange per sviluppare uno standard di quotazione comune per gli ETF crypto, che è ancora nelle sue fasi iniziali.
Secondo la fonte, se un token soddisfa i criteri stabiliti, l'emittente può saltare il processo di richiesta 19b-4, presentare direttamente una dichiarazione di registrazione S-1 e attendere 75 giorni affinché l'exchange lo quoti.
UniCredit metterà a disposizione dei clienti un prodotto strutturato collegato al BlackRock Bitcoin Spot ETF
Secondo Bloomberg, UniCredit fornirà ai suoi clienti professionali un prodotto strutturato collegato all'ETF spot Bitcoin di BlackRock. La banca ha confermato il suo piano di emettere un certificato di investimento quinquennale denominato in dollari ancorato a un ETF spot su Bitcoin che fornirà una protezione del capitale del 100% alla scadenza.
Il rendimento massimo dell'ETF è limitato all'85% della performance, con una soglia di investimento minima di $ 25.000, afferma la nota.
Il primo ETF Solana Staking inizierà le negoziazioni il 2 luglio
Il primo ETF di staking di Solana (REX-Osprey Solana + Staking ETF, simbolo ticker $SSK) inizierà le negoziazioni il 2 luglio. L'ETF non solo offre un'opportunità di investimento spot in Solana (SOL), ma guadagna anche un rendimento nativo per lo staking attraverso una struttura normativa unica, a differenza degli ETF tradizionali. Opera come una società di Classe C, eludendo le difficoltà normative relative allo staking e fornendo agli investitori un modo per guadagnare reddito da staking in conformità. L'offerta è coordinata dalla SEC e potrebbe costituire un precedente per altre offerte blockchain PoS simili.
Il prezzo di Solana è salito di oltre il 5% in previsione della quotazione di un ETF, ma ha dovuto affrontare venti contrari come lo sblocco di SOL e la pressione di vendita dei token. Il lancio dell'ETF rappresenta un'innovazione normativa e strutturale e il suo successo porterà probabilmente a un maggior numero di applicazioni legate alla rete PoS, spingendo gli asset digitali nei portafogli mainstream e sfumando i confini tra finanza on-chain e off-chain.
La SEC ha posticipato la sua decisione sulla proposta di staking dell'ETF su Ethereum Bitwise
La Securities and Exchange Commission (SEC) degli Stati Uniti ha rinviato la sua decisione sulla proposta di staking dell'ETF Bitwise su Ethereum e ha annunciato il lancio di un nuovo ciclo di revisione, alla ricerca di un commento pubblico. In precedenza, Bitwise aveva proposto di aggiungere una funzione di staking al suo ETF su Ethereum, che avrebbe permesso agli investitori di partecipare alla sicurezza della rete e guadagnare ricompense bloccando Ethereum. Bitwise ritiene che ciò possa aumentare i rendimenti degli investitori senza modificare la struttura dell'ETF.
Tuttavia, la SEC è preoccupata per i rischi di investimento e i potenziali conflitti di interesse che potrebbero derivare dallo staking e ritiene che eventuali modifiche dovranno garantire la protezione degli investitori e un trading equo. Il 30 giugno la SEC ha rilasciato una dichiarazione in cui afferma che è necessario valutare ulteriormente l'impatto dello staking sugli investitori e stabilire un periodo di commento pubblico.
Per ora, l'ETF Ethereum di Bitwise rimarrà lo status quo e manterrà solo Ethereum spot. Questa decisione potrebbe avere un impatto sulla funzione di staking di ETF simili in futuro. Se approvato, anche altri gestori di fondi potrebbero provare ad aggiungere lo staking. Inoltre, il CEO di Rex-Osprey, Gregory King, ha dichiarato che il lancio del suo ETF sullo staking di Solana è previsto per il 2 luglio.
La SEC conferma di aver ricevuto una richiesta modificata per la conversione di un fondo digitale a grande capitalizzazione in scala di grigi in un ETF
La SEC approva la conversione di un fondo digitale a grande capitalizzazione in scala di grigi in un ETF
Opinioni e analisi sugli ETF crypto
Analisti: gli standard SEC potrebbero essere abbastanza permissivi da consentire alla stragrande maggioranza delle prime 50 valute di essere ETFizzata
Commentando "la SEC si sta muovendo per sviluppare uno standard di quotazione comune per gli ETF sulle criptovalute", Eric Balchunas, analista senior di ETF presso Bloomberg, ha dichiarato: "[È] ragionevole e il motivo per cui siamo così rialzisti (la maggior parte delle monete ha un tasso di approvazione del 95%)". La domanda è: quale sarà lo standard? Riteniamo che questi criteri possano essere abbastanza indulgenti da consentire alla stragrande maggioranza delle prime 50 monete di essere oggetto di ETF. ”
Analisti di Bloomberg: la SEC potrebbe approvare una serie di ETF sulle altcoin nella seconda metà del 2025
James Seyffart, analista di ETF presso Bloomberg, ha pubblicato una previsione sulla probabilità di approvazione degli ETF spot sulle criptovalute entro la fine del 2025, affermando che la seconda metà del 2025 inaugurerà una nuova ondata di approvazioni di ETF. LTC, SOL e XRP hanno una probabilità del 95% di approvazione e DOGE, HBAR, Cardano, Polkadot e Avalanche dovrebbero passare il 90% delle volte. Ci si aspetta che SUI passi con una probabilità del 60% e Tron/TRX e Pinguì con una probabilità del 50% di passare.
Analisti: La probabilità che la SEC approvi gli ETF spot XRP e LTC quest'anno è estremamente alta
Gli analisti di Bloomberg ETF James Seyffart ed Eric Balchunas (la maggior parte delle loro precedenti previsioni sono state molto accurate) ritengono che ci sia una probabilità del 95% che la Securities and Exchange Commission (SEC) degli Stati Uniti approvi gli ETF spot per LTC e XRP quest'anno.
Matrixport: l'attenzione dei trader si rivolge al ritmo del mercato azionario e il denaro incrementale portato dagli ETF potrebbe diventare la forza trainante del rally di Bitcoin
In un'analisi sulla piattaforma X, la piattaforma di servizi finanziari crypto Matrixport ha sottolineato che Bitcoin sta testando il livello di resistenza a breve termine, ma la reazione del mercato è relativamente tiepida. Sebbene i fondi ETF continuino ad affluire e anche le azioni statunitensi abbiano raggiunto nuovi massimi guidati dagli investitori al dettaglio, lo slancio rialzista di Bitcoin è ancora limitato e debole.
Con l'inizio dell'estate, l'attività di mercato tende ad essere deserta e questo tipo di consolidamento non è raro nello stesso periodo dell'anno precedente. Allo stesso tempo, le aspettative del mercato per la politica della Fed stanno cambiando. Mentre sempre più funzionari iniziano a mettere in discussione la sostenibilità dell'inflazione indotta dai dazi, le aspettative di tagli dei tassi si stanno riscaldando e il tono della Fed sta diventando accomodante.
In questo contesto, l'attenzione dei trader potrebbe spostarsi dall'andamento dei negoziati sui dazi per tenere invece il passo con il ritmo del mercato azionario. La forte performance delle azioni statunitensi è diventata un campanello d'allarme e il denaro incrementale portato da Wall Street attraverso gli ETF potrebbe essere un fattore importante per il nuovo rally di Bitcoin.