Tygodniowy raport Crypto ETF | Amerykański fundusz ETF spot Bitcoin odnotował w zeszłym tygodniu napływ netto w wysokości 769 milionów dolarów
Wykończenie: Jerry, ChainCatcher
Wyniki ETF-ów spot na kryptowaluty w zeszłym tygodniu
Amerykański fundusz ETF spot Bitcoin odnotował napływ netto w wysokości 769 milionów dolarów
W zeszłym tygodniu amerykański fundusz spot ETF Bitcoin odnotował trzydniowy napływ netto, z całkowitym napływem netto w wysokości 769 mln USD i łączną wartością aktywów netto w wysokości 137,60 mld USD.
W zeszłym tygodniu 8 ETF-ów było w stanie napływów netto, głównie z IBIT, FBTC, ARKB, z wpływami w wysokości odpowiednio 336 mln USD, 248 mln USD i 160 mln USD.
Źródło: Farside Investors
Amerykański fundusz ETF spot Ethereum odnotował napływ netto w wysokości 219 mln USD
W zeszłym tygodniu amerykański fundusz spot ETF Ethereum odnotował czterodniowy napływ netto, z całkowitym napływem netto w wysokości 219 mln USD i łączną wartością aktywów netto w wysokości 10,83 mld USD.
Zeszłotygodniowe wpływy pochodziły głównie z funduszu ETHA BlackRock, z napływem netto w wysokości 99,4 mln USD. W sumie 3 ETF-y spot Ethereum nie mają płynów.
Źródło: Farside Investors
Hong Kong Bitcoin spot ETF odnotował odpływ netto w wysokości 18,97 BTC
W zeszłym tygodniu Hong Kong Bitcoin spot ETF odnotował odpływ netto w wysokości 18,97 BTC, przy wartości aktywów netto w wysokości 451 milionów dolarów. Wśród nich zasoby bitcoinów emitenta Harvest spadły do 293,41, a ChinaAMC spadły do 2 220.
Hong Kong Ethereum spot ETF odnotował napływ netto w wysokości 361,01 ETH, przy wartości aktywów netto w wysokości 54,57 mln USD.
Źródło: SoSoValue
Wyniki opcji ETF spot na kryptowaluty
Na dzień 3 lipca całkowity nominalny obrót opcjami spot ETF Bitcoin w Stanach Zjednoczonych wyniósł 1,12 miliarda dolarów, a nominalny całkowity stosunek długich do krótkich wynosił 3,11.
Na dzień 2 lipca całkowita pozycja nominalna opcji spot ETF Bitcoin w Stanach Zjednoczonych osiągnęła 18,47 miliarda dolarów, a całkowity wskaźnik pozycji nominalnej osiągnął 2,06.
Rynek odnotował zwiększoną aktywność handlową na opcjach spot ETF Bitcoin w krótkim okresie, a ogólny sentyment jest byczy.
Ponadto zmienność implikowana wynosi 43,93%.
Źródło: SoSoValue
Migawka kryptowalutowych ETF-ów z zeszłego tygodnia
IBIT jest obecnie trzecim najlepiej płatnym funduszem ETF BlackRock, wyróżniającym się spośród 1 197 funduszy
Według Erica Balchunasa, starszego analityka ETF w Bloomberg, IBIT stał się obecnie trzecim funduszem ETF BlackRock o najwyższych dochodach, wyróżniając się spośród wszystkich 1 197 funduszy, zaledwie 9 miliardów dolarów od osiągnięcia pierwszego miejsca.
To kolejne niesamowite osiągnięcie dla ETF-u, który ma zaledwie 1,5 roku (i jest prawie w powijakach). Załączony wykres przedstawia 10 największych funduszy BlackRock pod względem przychodów.
Dane: REX-OSPREY Solana Staking ETF osiągnął 33 miliony dolarów w pierwszym dniu handlu
Według danych dostarczonych przez analityka Bloomberg ETF Erica Balchunasa, pierwszy ETF stakowany przez Solana (tj. REX-OSPREY SOLANA ETF) SSK osiągnął wczoraj 33 miliony dolarów wolumenu obrotu, znacznie przewyższając średnie wyniki ETF-ów kontraktów terminowych Solana i ETF-ów kontraktów terminowych XRP, a także zwykłych ETF-ów, ale wciąż poniżej poziomów wolumenu obrotu spotowych ETF-ów Bitcoin i Ethereum.
SEC zawiesiła plany przekształcenia cyfrowych funduszy o dużej kapitalizacji w skali szarości w ETF-y w celu dalszego przeglądu
Według CoinDesk, amerykańska Komisja Papierów Wartościowych i Giełd (SEC) zawiesiła konwersję funduszu Digital Large Cap Fund firmy Grayscale na fundusz giełdowy (ETF) i poddała go dalszej kontroli.
Pierwotnie planowano, że fundusz będzie notowany na platformie Arca NYSE jako spot ETF z wieloma aktywami, w tym Bitcoin (BTC), Ethereum (ETH), Solana (SOL), Ripple (XRP) i Cardano (ADA).
Roczny dochód BlackRock z opłat IBIT przekroczył jego fundusz ETF IVV na S&P 500
Według Fortune, fundusz ETF iShares Bitcoin Trust o wartości około 75 miliardów dolarów (symbol giełdowy: IBIT) przyciągnął dużo pieniędzy zarówno od inwestorów instytucjonalnych, jak i detalicznych, z napływami we wszystkich ostatnich 18 miesiącach, z wyjątkiem jednego.
Opierając się na przybliżonych obliczeniach Bloomberga na dzień 1 lipca, fundusz miał wskaźnik kosztów na poziomie 0,25% i szacowany roczny dochód z opłat w wysokości 187,2 mln USD. To nieco więcej niż iShares Core S&P 500 Index ETF (IVV) firmy BlackRock, który jest prawie dziewięciokrotnie większy niż IBIT, z aktywami o wartości około 624 miliardów dolarów i opłatą w wysokości zaledwie 0,03%.
Analitycy Bloomberga: Pierwszy ETF zastawiony SOL osiągnął wartość około 8 milionów dolarów w ciągu pierwszych 20 minut notowania
James Seyffart, analityk Bloomberga, powiedział w poście na Platformie X: Pierwszy fundusz giełdowy z obstawianiem SOL, REX-Osprey SOL + Staking ETF (SSK), miał dobry start z wolumenem obrotu wynoszącym około 8 milionów dolarów w ciągu pierwszych 20 minut.
Anchorage Digital zostało partnerem kapitałowym i powiernikiem funduszu spot ETF REX-Osprey SOL
Anchorage Digital, bank aktywów cyfrowych z siedzibą w Federacji, został wyznaczony na wyłącznego powiernika i partnera kapitałowego dla nowo uruchomionego funduszu ETF REX-Osprey Solana + Staking, poinformował The Block.
W przeciwieństwie do dużej liczby spotowych funduszy ETF BTC i ETH zarejestrowanych niedawno na mocy ustawy z 1933 r., nowy REX-Osprey ETF podlega bardziej rygorystycznej ustawie o spółkach inwestycyjnych z 1940 r. To rozróżnienie oznacza, że wykwalifikowani powiernicy muszą posiadać aktywa, a Anchorage Digital jest obecnie jedynym bankiem regulowanym federalnie zatwierdzonym do przechowywania i zastawiania aktywów cyfrowych w tym samym czasie. ETF zapewnia bezpośrednią ekspozycję na SOL i zwraca inwestorom zysk ze stakowania.
Bitwise CIO: Ethereum ETF zgromadził w czerwcu 1,17 miliarda dolarów wpływów
Według CIO Bitwise, Matta Hougana, napływy ETF-ów Ethereum osiągnęły w czerwcu 1,17 miliarda dolarów i znacznie przyspieszą w drugiej połowie roku, a jeśli ten trend się utrzyma, napływ ETF-ów Ethereum może osiągnąć 10 miliardów dolarów w drugiej połowie roku.
Spółki notowane na giełdzie kupiły łącznie 245 510 bitcoinów w pierwszej połowie roku, czyli ponad dwukrotnie więcej niż ilość zakupioną przez ETF-y w tym samym okresie
Według Cryptoslate, w pierwszej połowie 2025 roku spółki giełdowe kupiły łącznie 245 510 BTC, czyli ponad dwukrotnie więcej niż liczba zakupów ETF-ów (118 424 BTC) w tym samym okresie.
Ta liczba od początku roku stanowi wzrost o 375% w porównaniu z 51 653 BTC zakupionych przez firmy w pierwszej połowie 2024 roku. Z kolei zakupy ETF-ów spadły o 56%, przy czym w momencie uruchomienia ETF-u na początku 2024 roku zakupiono aż 267 878 BTC.
Ponieważ każda akcja ETF jest wspierana przez rzeczywiste Bitcoiny, liczba tworzonych akcji zazwyczaj odzwierciedla popyt ze strony inwestorów detalicznych, funduszy hedgingowych i zarejestrowanych doradców inwestycyjnych. Zakup finansowy spółki odzwierciedla bezpośrednią decyzję strategiczną kierownictwa. W związku z tym pogłębiająca się luka pokazuje, że zaufanie zarządu do bitcoina jako aktywa rezerwowego rośnie i już teraz może dorównać entuzjazmowi inwestorów detalicznych i instytucjonalnych.
Wśród nich sama "Strategia" kupiła 135 600 BTC, co stanowi 55% wszystkich notowanych spółek. W analogicznym okresie 2024 roku spółka odpowiadała za 72% wszystkich zakupów korporacyjnych. Sugeruje to, że do 2025 roku popyt korporacyjny na Bitcoin nie będzie już skoncentrowany na jednej firmie wiodącej, ale będzie znacznie zdywersyfikowany.
Włoski bank UniCredit uruchomił pięcioletni produkt chroniony kapitałem powiązany z ETF-em Bitcoin
Jak podaje Bloomberg, włoski gigant bankowy UniCredit S.p.A. ogłosił, że zaoferuje klientom profesjonalnym innowacyjny produkt strukturyzowany, który jest powiązany z funduszem ETF iShares Bitcoin Trust firmy BlackRock i oferuje 100% ochronę kapitału. Pięcioletni produkt denominowany w USD został zaprojektowany, aby umożliwić inwestorom uczestnictwo w rynku aktywów cyfrowych przy jednoczesnym unikaniu ryzyka.
Figma ujawniła, że posiada prawie 70 milionów dolarów w ETF-ach Bitcoin i została zatwierdzona do zakupu kolejnych 30 milionów dolarów w BTC
Zgodnie z dokumentami opublikowanymi przez Bitcoin Magzine, Figma, znana firma zajmująca się oprogramowaniem do projektowania, ujawniła niedawno, że posiada prawie 70 milionów dolarów w funduszach ETF Bitcoin. Ponadto firma uzyskała zgodę na zakup dodatkowych 30 milionów dolarów w Bitcoinach. Ruch ten świadczy o ciągłym zainteresowaniu i inwestowaniu w kryptowaluty w alokacji aktywów.
SEC pracuje nad wspólnym standardem notowań dla ETF-ów kryptowalutowych
Według dziennikarki kryptowalutowej Eleanor Terrett, SEC współpracuje z giełdami w celu opracowania wspólnego standardu notowania dla kryptowalutowych funduszy ETF, który jest wciąż na wczesnym etapie.
Według źródła, jeśli token spełnia ustalone kryteria, emitent może pominąć proces składania wniosku 19b-4, bezpośrednio złożyć oświadczenie rejestracyjne S-1 i poczekać 75 dni, aż giełda wprowadzi go na giełdę.
UniCredit dostarczy klientom produkt strukturyzowany powiązany z funduszem BlackRock Bitcoin Spot ETF
Według Bloomberga, UniCredit dostarczy swoim profesjonalnym klientom produkt strukturyzowany powiązany z funduszem ETF spot Bitcoin firmy BlackRock. Plan emisji pięcioletniego certyfikatu inwestycyjnego denominowanego w dolarach powiązanego z spotowym funduszem ETF Bitcoin, który zapewni 100% ochronę kapitału w terminie zapadalności, został potwierdzony przez bank.
Maksymalny zwrot z ETF-u jest ograniczony do 85% wydajności, przy minimalnym progu inwestycji w wysokości 25 000 USD.
Pierwszy Solana Staking ETF rozpocznie handel 2 lipca
Pierwszy ETF do stakingu Solana (REX-Osprey Solana + Staking ETF, symbol giełdowy $SSK) rozpocznie handel 2 lipca. ETF nie tylko oferuje możliwość inwestycji spot w Solana (SOL), ale także uzyskuje natywny zysk ze stakingu dzięki unikalnej strukturze regulacyjnej, w przeciwieństwie do tradycyjnych ETF-ów. Działa jako firma klasy C, omijając trudności regulacyjne związane ze stakowaniem i zapewniając inwestorom sposób na zarabianie dochodów ze stakingu zgodnie z przepisami. Oferta jest koordynowana przez SEC i może stanowić precedens dla innych podobnych ofert blockchain PoS.
Cena Solany wzrosła o ponad 5% w oczekiwaniu na wejście na giełdę ETF, ale napotkała przeszkody, takie jak odblokowanie SOL i presja na sprzedaż tokenów. Uruchomienie ETF-u stanowi innowację regulacyjną i strukturalną, a jego sukces prawdopodobnie doprowadzi do powstania większej liczby aplikacji związanych z siecią PoS, wpychając aktywa cyfrowe do głównych portfeli i zacierając granice między finansami on-chain i off-chain.
SEC odroczyła swoją decyzję w sprawie propozycji stakingu Bitwise Ethereum ETF
Amerykańska Komisja Papierów Wartościowych i Giełd (SEC) odroczyła swoją decyzję w sprawie propozycji stakingu Bitwise Ethereum ETF i ogłosiła rozpoczęcie nowej rundy przeglądu, jednocześnie szukając publicznego komentarza. Wcześniej Bitwise zaproponował dodanie funkcji stakingu do swojego ETF Ethereum, która pozwoliłaby inwestorom uczestniczyć w bezpieczeństwie sieci i zdobywać nagrody poprzez blokowanie Ethereum. Bitwise uważa, że może to zwiększyć zyski inwestorów bez zmiany struktury ETF-u.
SEC jest jednak zaniepokojona ryzykiem inwestycyjnym i potencjalnymi konfliktami interesów, które mogą wyniknąć ze stakingu, i uważa, że wszelkie zmiany będą musiały zapewnić ochronę inwestorów i uczciwy handel. SEC wydała 30 czerwca oświadczenie, w którym stwierdziła, że musi dalej oceniać wpływ obstawiania na inwestorów i ustanowić okres publicznego komentowania.
Na razie Ethereum ETF firmy Bitwise pozostanie status quo i będzie zawierał tylko spot Ethereum. Decyzja ta może mieć wpływ na funkcję stakingu podobnych ETF-ów w przyszłości. W przypadku zatwierdzenia, inni zarządzający funduszem mogą również próbować dodać staking. Ponadto dyrektor generalny Rex-Osprey, Gregory King, powiedział, że jego ETF do stakingu Solana ma zostać uruchomiony 2 lipca.
SEC potwierdza otrzymanie zmienionego wniosku o przekształcenie cyfrowego funduszu o dużej kapitalizacji w skali szarości w ETF
SEC zatwierdza przekształcenie cyfrowego funduszu o dużej kapitalizacji w skali szarości w ETF
Poglądy i analizy dotyczące kryptowalutowych funduszy ETF
Analitycy: Standardy SEC mogą być na tyle luźne, że zdecydowana większość z 50 największych walut zostanie zobligowana do ETF-ów
Komentując "dążenie SEC do opracowania wspólnego standardu notowania dla kryptowalutowych funduszy ETF", Eric Balchunas, starszy analityk ETF w Bloomberg, powiedział: "[To] rozsądne i dlatego jesteśmy tak byczo nastawieni (większość monet ma 95% wskaźnik akceptacji)". Pytanie brzmi, jaki będzie standard? Uważamy, że kryteria te mogą być na tyle łagodne, że zdecydowana większość z 50 najlepszych monet może być ETFowana. ”
Analitycy Bloomberga: SEC może zatwierdzić szereg altcoinowych ETF-ów w drugiej połowie 2025 roku
James Seyffart, analityk ETF w Bloomberg, opublikował prognozę prawdopodobieństwa zatwierdzenia kryptowalutowych spotowych ETF-ów do końca 2025 roku, mówiąc, że druga połowa 2025 roku zapoczątkuje nową falę zatwierdzeń ETF-ów. LTC, SOL i XRP mają 95% szans na zatwierdzenie, a DOGE, HBAR, Cardano, Polkadot i Avalanche mają przejść przez 90% czasu. Oczekuje się, że SUI zda z 60% szansą, a Tron/TRX i Pingu z 50% szansą na zdanie.
Analitycy: Prawdopodobieństwo, że SEC zatwierdzi w tym roku spotowe ETF-y XRP i LTC, jest niezwykle wysokie
Analitycy Bloomberg ETF James Seyffart i Eric Balchunas (większość ich poprzednich prognoz była bardzo dokładna) uważają, że istnieje 95% szans, że amerykańska Komisja Papierów Wartościowych i Giełd (SEC) zatwierdzi w tym roku spotowe ETF-y dla LTC i XRP.
Matrixport: Uwaga traderów skupia się na rytmie rynku akcji, a przyrost pieniędzy przynoszony przez ETF-y może stać się siłą napędową rajdu Bitcoina
Platforma usług finansowych kryptowalut Matrixport wskazała w analizie na platformie X, że Bitcoin testuje krótkoterminowy poziom oporu, ale reakcja rynku jest stosunkowo letnia. Chociaż fundusze ETF nadal napływają, a amerykańskie akcje również osiągnęły nowe maksima napędzane przez inwestorów detalicznych, impet wzrostowy Bitcoina jest nadal ograniczony i słaby.
Wraz z nadejściem lata aktywność rynkowa ma tendencję do opustoszałości, a tego rodzaju konsolidacja nie jest rzadkością w tym samym okresie poprzedniego roku. Jednocześnie zmieniają się oczekiwania rynkowe wobec polityki Fed. W miarę jak coraz więcej urzędników zaczyna kwestionować trwałość inflacji wywołanej cłami, oczekiwania na obniżki stóp procentowych rosną, a ton Fed staje się gołębi.
W tym kontekście uwaga traderów może odwrócić się od postępów w negocjacjach taryfowych i zamiast tego nadążyć za tempem rynku akcji. Dobre wyniki amerykańskich akcji stały się sygnałem ostrzegawczym, a przyrost pieniędzy przyniesiony przez Wall Street za pośrednictwem ETF-ów może być ważnym motorem nowego rajdu Bitcoina.