Todos falam de um Q4 otimista, mas como você realmente joga isso? Aqui está meu roteiro para o Q4 🫡NFA A maioria vai PERDER dinheiro no Q4, mas eu tenho uma receita que oferecerá RECOMPENSAS MASSIVAS se a trajetória do Q4 for positiva para os principais ativos. Essa metodologia vem com algumas ideias diferentes, então vamos analisá-las primeiro. 1. O pico/topo é em 1º de janeiro. 2. Conseguimos um movimento sustentado com meses positivos em outubro, novembro e dezembro. 3. O ETH continua a superar o BTC. 1ª parte: Acumular principais ativos com baixa alavancagem ou sem alavancagem. Chato? Talvez. Se você acredita que o ETH vai a 7K até dezembro (eu acredito), então você tem mais de 70% de potencial de valorização apenas segurando ETH por 3 meses e não fazendo nada. Esta é a camada da minha carteira base, pois ainda sinto que o ETH superará o BTC no Q4. Eu tenho uma posição longa de 1X em ETH e, em vez de negociar de um lado para o outro, estou deixando-a intocada. Crashes de -10 a -20% são para adicionar a essa posição. 2ª parte: Opções de compra OTM de ETH para máxima convexidade. Na última queda, usei 8% da nossa conta para comprar opções de compra OTM com vencimento em dezembro para $ETH. Fiz isso para convexidade se as coisas ficarem loucas e se enviarmos tudo no Q4, qualquer coisa acima de 6K+ nessas opções dará retornos exponenciais. Se tivermos uma queda de -10 a -20% no ETH em setembro, aumentarei a posição; atualmente tenho metade do tamanho desejado. Se o ETH não fizer nada e ficar em $5K até dezembro, essas opções expirarão sem valor, mas se o ETH for a $7K, estaremos olhando para mais de 3X em retornos, com as coisas ficando realmente loucas em torno de $7.5K+ Esta parte não pode ser liquidada; é uma aposta no preço, no tempo e na sazonalidade. Minha tese é simples: o Q4 será positivo, como geralmente é em mercados em alta, que a corrida de alta não acabou e que a sazonalidade prevalecerá, e que o $ETH continuará a ser o líder com fluxos de ETF e DATs. Às vezes você tem uma tese, mas a verdadeira riqueza é feita ao encontrar o melhor veículo para executar a tese se você estiver certo. Neste caso, tenho uma ideia baseada no tempo, ativo, ganho esperado (preço), então opções são o melhor veículo para expressar essa tese. 3ª parte: Negócios narrativos - CEX e on-chain. Isso é a porcaria que não seguramos. Isso é o que surge com uma narrativa ou uma nova coisa ou um catalisador ou o que quer que seja, e são as coisas que negociamos para mais USD. Isso realmente não precisa ser explicado, mas olhe para qualquer coisa realmente como as moedas de IA há um ano. As coisas correram para 500M-1B e depois foram reduzidas a zero. Ótimo para negociar, ruim para segurar. Lembra do $GOAT? Sim, eu também não. Mesmo narrativas recentes como $LINK $ENA $WLFI eu colocaria nesta categoria. Ótimo para negociar, bom para girar, pegue o USD. O que você faz com esses ganhos? Estarei procurando por quedas no ETH nos próximos meses, movimentos de -10% para pegar esse USD e investir em mais $ETH. Esta pode ser uma maneira de aumentar o tamanho da posição SEM aumentar a alavancagem nos próximos meses. Esta é uma maneira de compor em uma posição mais "estável". 4ª parte: À medida que nos aproximamos de dezembro e do que eu esperaria ser o fim ou um topo local, começarei a cortar posições para USD e encontrar fazendas estáveis. De modo geral, tentarei ser o mais seguro possível com esse capital, porque se o mercado de baixa começar em 2026, então fazendas estáveis podem e vão explodir. Aqui estarei pensando em $sUSDe etc. Portanto, essa estratégia é uma aposta na sazonalidade e na continuidade do ciclo, é uma aposta no $ETH e não permitir que a volatilidade abale a posição (através de opções e baixa alavancagem), é uma aposta na euforia e uma aposta em ganhos compostos através do que faço de melhor (negociação narrativa). É isso, é assim que eu acho que ganho no Q4. Obrigado por vir à minha palestra TED.