PONS по цене 0.40 доллара, собираетесь ли вы докупать на дне?
2 сентября рыночная капитализация взлетела до 360 миллионов, 18 сентября опустилась до 0.77, сегодня упала до 0.40 — падение вдвое заняло всего 25 дней. Интерес к запуску угас, данных о выкупе нет, на Binance perpetual позиции ещё 40 миллионов. Это золотая ловушка или крупные игроки ещё не распродали свои монеты?
Сначала взглянем на поверхность: за неделю падение на 24%, розничные инвесторы в чатах ругают «монету, которая обнулится».
1 октября цена была 0.53, 3 октября сильный медвежий свечной день опустил цену до 0.42, сейчас колеблется между 0.37 и 0.42. Объём торгов за 24 часа 60 миллионов, perpetual позиции 36-40 миллионов — позиции больше, чем рыночная капитализация спота, кредитное плечо ещё в игре, люди не ушли.
Свечи говорят: 0.377 — сегодняшнее дно, 0.364-0.370 — краткосрочная линия жизни, 7-дневная скользящая средняя давит сверху на уровне 0.45, 25-дневная на 0.57 как гора. Все технические индикаторы кричат одно: это боковик после падения, а не разворот.
Первое: рыночная капитализация в 360 миллионов в сентябре — это всплеск, а не дно.
2 сентября PONS вошёл в Binance Alpha, в тот день капитализация достигла 360 миллионов. 16 сентября за один день выпустили 335 тысяч токенов, объём торгов 320 миллионов — это был пик, а не сейчас.
Платформа выкупает и сжигает токены за счёт комиссий, доходы зависят от объёма выпуска. В середине сентября был всплеск, в октябре цена уже упала вдвое, выпуск токенов снизился, выкуп тоже упадёт.
Если брать 360 миллионов 2 сентября за якорь, это всё равно что сравнивать нынешние отношения с бывшим в период страстной влюблённости — самообман.
Alpha не равен основной спотовой бирже. Нет новых листингов, нет новых данных о выкупе. Интерес угас, история закончилась.
Второе: perpetual позиции в 40 миллионов — это палка о двух концах.
Контракты открыты примерно 6 сентября, позиции относительно спотовой капитализации немалые. Цена упала с 0.53 до 0.40, кредитное плечо всё ещё держит.
Финансовая ставка не высокая, годовая 5%-16%, нет экстремальной перегруженности — но это не значит безопасность, а лишь то, что паники ещё нет.
Глубина perpetual у новых монет мала, за день цена может упасть с 0.53 до 0.42. При рыночной турбулентности такие новые perpetual позиции первыми режут. BTC в среду упал с 86600 до 83560, ETH пробил 2600, PONS стоит на 0.40, волатильность выше BTC, значит падать будет сильнее, чем вы думаете.
Третье: 0.40 — это середина боковика, не дёшево, а неловко.
Коробка 0.37-0.42, 0.40 ровно посередине. Сверху 0.42-0.425 — максимум за последние три дня, 0.45 — поставка 3 октября, 0.50-0.53 — начало октября на платформе.
Снизу 0.377 — сегодняшнее дно, 0.364-0.370 — краткосрочная линия жизни. Ниже нет крепкой поддержки, вакуум до 0.33.
Дневные скользящие все выше цены. 7-дневная на 0.45, 25-дневная на 0.57. Структура — боковик после падения, а не разворот.
0.40 на 25% дешевле 0.53, но относительно 0.78 — это всё ещё откат с высокого уровня. Вы покупаете «коробка ещё есть», а не дешевизну.
Борьба быков и медведей, решайте сами
С одной стороны:
Механизм выкупа и сжигания токенов на платформе ещё работает, долгосрочная дефляционная логика жива
Коробка 0.37-0.42 несколько раз удерживалась, есть капитал, который защищает
Финансовая ставка не высокая, нет экстремальной перегруженности
Если выпуск токенов вернётся, выкуп возобновит историю
С другой стороны:
Интерес в сентябре угас, выпуск токенов упал, данных о выкупе нет
Perpetual позиции 40 миллионов, кредитное плечо ещё в игре, может быть ликвидация в любой момент
Дневные скользящие все сверху, 7-дневная 0.45, 25-дневная 0.57
BTC пробил 83000, такие новые perpetual позиции первыми режут
Ключевая точка 0.40, до линии жизни 0.365 всего 0.035.
Сопротивление сверху: 0.42-0.425 → 0.45 → 0.50-0.53
Поддержка снизу: 0.377 → 0.364-0.370 (линия жизни) → 0.33 (вакуум)
Стратегия (без лишних слов)
Идея по позициям: не докупать на 0.40. Глубина perpetual у новых монет мала, торговать только в коробке, кредитное плечо минимальное.
Агрессивный подход:
Не рекомендуется открывать длинные позиции около 0.40. Если очень хочется, то очень маленькой позицией при стабилизации на 0.370-0.378, стоп-лосс 0.358, цель 0.420. При достижении 0.415 выходить.
Консервативный подход:
Ждать 0.33-0.35, стоп-лосс 0.31. Если не дойдёт — без позиций.
Прорывной подход:
Только при объёмном закреплении выше 0.425 и отскоке без пробоя 0.40 можно рассматривать докупку, цель 0.45. 0.53 не цель.
Шорт:
При слабости на 0.415-0.425 можно очень маленькой позицией играть на откат, стоп-лосс 0.438, цели 0.378, 0.365.
Жёсткое правило по позициям:
Риск на одну сделку не более 1% от капитала, кредитное плечо не более 2х. За день цена может упасть с 0.53 до 0.42, не рискуйте жизнью.
Приоритет риск-менеджмента:
Пробой 0.365 с объёмом — выходить, следующая поддержка 0.33.
Если позиции растут, а цена не растёт — это распределение.
BTC пробил 83000, PONS первым режут плечо.
PONS сейчас как новые монеты 2021 года, которые «на листинге — пик» — в день запуска толпы, через месяц никому не нужны. Вы думаете, что покупаете на дне, а на самом деле подхватываете последний спад после угасания интереса к запуску.
PONS на 0.40 — вы боитесь шортить.
PONS на 0.33 — вы боитесь покупать.
Такова судьба новых монет: когда растут — вы не успеваете, когда падают — не удерживаете.
Настоящее, на что стоит смотреть — это вернулся ли выпуск токенов, сможет ли удержаться 0.365.
$BTC$ETH$PONS
Дисклеймер: контент OKX Orbit предоставляется исключительно в информационных целях. Подробнее
