tvbee
tvbee
✦数据分析+宏观+投研 ✦人肉码字、人肉图表、非AI内容 ✦100%文章原创、拒绝人云亦云🦅 ✦PANews、Foresightnews、AIcoin等媒体专栏作者 ✦也是韭菜，分析能力大于交易水平，不撸毛
77Đang theo dõi
643người theo dõi
Hoạt động
Phát trực tiếp
Hoạt động
Hai ngày qua cũng đã gây ra một làn sóng lo ngại về an ninh.
deBridge trong 2 ngày gần đây có khối lượng giao dịch tăng rõ rệt, lợi nhuận của giao thức cũng tăng tương ứng trong 2 ngày.
Điều này có nghĩa là, trong 2 ngày gần đây, nguồn vốn dùng để mua lại $DBR tương đối tăng lên.
Tất nhiên, điều này không nhất thiết có nghĩa là DBR sẽ tăng ngay lập tức. Nhưng trong chu kỳ dài hơn, các sự kiện trong thị trường tiền mã hóa có thể thỉnh thoảng mang lại nhiều lợi nhuận hơn và việc mua lại cho deBridge.
Một số người chú ý đến sự sụt giảm mạnh của Google, trong khi một số khác đang cầm lợi nhuận 500 đô la từ Binance Alpha. Có ai để ý rằng Bitcoin lại lên 81.500 không?
Hôm qua nhiều KOL nói rằng Walsh nghiêng về diều hâu, thực ra Walsh là bồ câu, còn diều hâu là tuyên bố của FOMC.
Chứng khoán Mỹ bị Google kéo xuống một chút, nhưng BTC thực sự đã thở phào, dữ liệu PCE tối nay phù hợp với dự kiến, BTC lại vượt lên 81.000.
Nhưng thực ra dữ liệu tối nay không có lợi.
Thứ nhất, tỷ lệ PCE lõi hàng năm và hàng tháng phù hợp với dự kiến, nhưng tỷ lệ hàng năm là 3,1%, cao hơn 0,1 điểm phần trăm so với giá trị trước.
Mặc dù so sánh tỷ lệ hàng năm với giá trị trước có giới hạn, nhưng Fed không muốn PCE ổn định mà muốn PCE giảm.
Về tỷ lệ PCE lõi theo quý hàng năm của Q3 và chỉ số giảm GDP, vì giá dầu Q1 chưa tăng, còn giá dầu tổng thể Q2 là cao nhất, nên không thể nói lạm phát đang giảm tốc.
Khả năng cao tháng 12 vẫn sẽ tăng lãi suất một lần nữa.
Thứ hai, GDP thực tế sơ bộ Q3 vượt dự kiến, vượt xa giá trị trước, kinh tế vĩ mô vẫn khá mạnh.
Fed sẽ tăng lãi suất một lần nữa vào tháng 12, kinh tế nên có thể chịu được.
Thứ ba, tỷ lệ tiêu dùng cá nhân và thu nhập cá nhân hàng tháng đều thấp hơn dự kiến và giá trị trước.
Điều này cho thấy một điều, đó là tăng trưởng kinh tế Mỹ chủ yếu vẫn do ngành AI thúc đẩy, nhưng thu nhập và chi tiêu cá nhân không lý tưởng.
Vì vậy, khả năng cao tháng 12 sẽ tăng lãi suất một lần nữa, còn khả năng tăng lãi suất tiếp trong năm sau thấp hơn, vì việc làm và tiêu dùng cá nhân có thể không chịu nổi lãi suất quá cao.
Hôm qua mua một ít $GOOGL ở 325 303, rồi lại đặt thêm một ít ở 280, 270.
Nên bây giờ vừa sợ không mua được, vừa sợ mua được……🤣
Ai hiểu được tâm trạng này?
Nội dung cuộc họp FOMC tối nay khá phong phú, nhưng có thể tóm gọn trong ba chữ — hít thở nhẹ
#10月FOMC利率决议即将公布
┈➤ Tháng 10 không tăng lãi suất, thị trường hít thở nhẹ
Tháng 10 không tăng lãi suất, đúng như dự đoán. Tuy nhiên, trong tuyên bố của FOMC có nêu kinh tế mạnh mẽ, việc làm ổn định, lạm phát cao. Vì vậy, khả năng cao tháng 12 sẽ tăng lãi suất một lần nữa.
┈➤ Wash khá ôn hòa, thị trường hít thở nhẹ
Wash đề xuất một sản phẩm tài chính — hợp đồng hoán đổi lạm phát, hợp đồng này có thể phản ánh kỳ vọng lạm phát trong tương lai của thị trường tài chính, và Wash cho rằng chỉ số này cho thấy thị trường tài chính kỳ vọng lạm phát sẽ "phát triển theo hướng có lợi" trong tương lai.
Phát biểu của Wash có thể coi là khá ôn hòa.
┈➤ Cải cách FOMC, cả Fed và thị trường đều có cơ hội hít thở nhẹ
Trong cuộc họp FOMC lần này, Wash thúc đẩy một cải cách, mỗi năm có thể sẽ có 1~2 cuộc họp, các quan chức chỉ thảo luận, không bỏ phiếu quyết định lãi suất.
Điều này có nghĩa là, mỗi năm quyết định lãi suất có thể chỉ còn 7~8 lần. Các quan chức Fed có thể có thêm một hoặc hai tháng để quan sát, áp lực công việc có thể giảm bớt.
Còn thị trường dù trong chu kỳ tăng hay giảm lãi suất, nhịp độ có thể sẽ chậm lại một chút.
Năm 2027 dự kiến sẽ có một cuộc họp FOMC vào tháng 9 chỉ thảo luận mà không bỏ phiếu.
Hướng giao dịch của Coinbase và Binance có trái ngược nhau? Thị trường sẽ đi về đâu?
Góc nhìn của anh Feng là tập trung vào dòng tiền của USDC và USDT. Coinbase chủ yếu giao dịch bằng cặp USDC, trong khi Binance chủ yếu giao dịch bằng cặp USDT.
┈➤ Dòng tiền USDT không còn chảy ra rõ ràng
Trong khi đó, vốn hóa thị trường của USDC gần đây đã giảm nhiều lần. Dòng tiền chảy ra của USDT tương đối ít hơn. Sau ngày 20 tháng 10, dòng tiền USDT cơ bản không còn chảy vào nữa. Như hình 1
┈➤ Giá OTC tăng: vốn của nhà đầu tư nhỏ lẻ bắt đầu vào thị trường
Mặc dù tỷ giá USD so với nhân dân tệ đang giảm liên tục, như hình 2.
Nhưng giá OTC của USDT sau ngày 23 tháng 10 đang trong xu hướng tăng, như hình 3. Vì vậy, vốn của nhà đầu tư nhỏ lẻ bắt đầu vào thị trường.
┈➤ Vốn của tổ chức chưa có dấu hiệu rõ ràng về dòng tiền chảy vào
Tuy nhiên, vốn hóa thị trường của USDT nhìn chung vẫn không có xu hướng tăng. Như hình 4, ngày 27 tháng 10 USDT có một lượng nhỏ dòng tiền chảy vào, còn USDC thì dòng tiền chảy ra.
Ngày 28 tháng 10, USDC tạm thời có một lượng nhỏ dòng tiền chảy vào, nhưng vốn hóa thị trường của USDT lại giảm rõ rệt.
Có thể vốn của tổ chức chưa thực sự chảy vào.
Đợt tăng giá hiện tại nhiều khả năng là do báo cáo tài chính của Hynix đã tạo niềm tin cho thị trường.
Nhưng vốn của nhà đầu tư nhỏ lẻ bắt đầu vào, vốn của tổ chức chưa có dấu hiệu rõ ràng về dòng tiền chảy vào, nhiều khả năng xu hướng vẫn sẽ đi xuống, gần kỳ bầu cử giữa nhiệm kỳ, và sau bầu cử giữa nhiệm kỳ, sự thay đổi chính trị có thể cũng sẽ ảnh hưởng đến kinh tế vĩ mô. Về sau có thể vẫn còn lý do để giảm giá.
Báo cáo tài chính của Hynix khá thú vị, và ở đây cũng có xu hướng ngành
┈➤ Thị trường vẫn quan tâm đến xu hướng kết quả thực tế
Điều thú vị là, lợi nhuận ròng và EPS quý 2 vượt kỳ vọng, nhưng kết quả thực tế không lý tưởng, nên giá cổ phiếu giảm. Còn báo cáo quý 3 lợi nhuận ròng và EPS không đạt kỳ vọng, nhưng kết quả thực tế tốt, giá cổ phiếu lại tăng.
Doanh thu quý 2 không đạt kỳ vọng, tăng trưởng lợi nhuận ròng đến từ việc đồng won Hàn giảm giá và bán nhiều tài sản nhàn rỗi.
Doanh thu và lợi nhuận hoạt động quý 3 tăng tốt, lợi nhuận ròng giảm do đồng won Hàn tăng giá.
Dự đoán EPS quý 2 vượt kỳ vọng là thuốc an ủi cho cổ đông của Hynix, còn quý 3 thì không cần thuốc an ủi nữa.
Anh em dự đoán sai nhưng thắng giá cổ phiếu, $SKHY giá vốn trung bình 138 USD.
┈➤ Kết quả kinh doanh của Hynix và xu hướng cung cầu lưu trữ
Doanh thu và lợi nhuận hoạt động của Hynix vẫn trong xu hướng tăng tốc. Tuy nhiên, mức tăng lợi nhuận hoạt động thấp hơn doanh thu.
Vì vậy, mặc dù tỷ suất lợi nhuận hoạt động và biên lợi nhuận gộp vẫn trong xu hướng tăng, nhưng quý 2 năm 26 có dấu hiệu tăng trưởng chậm lại.
Điều này có thể phản ánh xu hướng cung cầu lưu trữ AI, vẫn trong trạng thái cung không đủ cầu, nhưng tạm thời có thể thấy khoảng cách đang giảm, sẽ tiếp tục quan sát dữ liệu quý 4.
Chỉ nhìn vào dữ liệu báo cáo tài chính của Hynix, lưu trữ AI tạm thời vẫn còn dư địa. Sau đó sẽ xem xét SanDisk. Biểu đồ vẽ tay quá xấu, mọi người thông cảm xem nhé.
Tuần này, thị trường chứng khoán Mỹ sắp bước vào ba ngày đầy kích thích
Nhiều cổ phiếu đầu ngành sắp công bố báo cáo tài chính, đồng thời mùa mới của sự kiện dự đoán báo cáo tài chính Mỹ của OKX cũng bắt đầu.
Thực ra, việc dự đoán báo cáo tài chính vượt kỳ vọng một cách chính xác từ đầu đến cuối là rất khó khăn. Nếu kết hợp với hoạt động kinh doanh của công ty niêm yết để dự đoán báo cáo tài chính thì được. Nhưng dựa trên EPS do các tổ chức trên Phố Wall dự báo, việc đoán các kế toán sẽ xử lý số liệu như thế nào thì rất khó.
Anh em Bee vẫn cứ mua Yes một cách vô tư, trước đây đã phân tích, dữ liệu GAAP, theo chuẩn kế toán, các kế toán nhiều khả năng sẽ tìm cách để EPS đạt hoặc vượt kỳ vọng.
Quý trước của Hynix, thực ra lợi nhuận hoạt động không đạt kỳ vọng, nhưng do bán nhiều tài sản, tạo ra lợi nhuận ngoài hoạt động lớn, nên EPS vượt kỳ vọng. Tuy nhiên, quý này là giai đoạn tích lũy, HBM4 và DRAM quy trình 1c nm đã ra mắt trong quý trước, quý này nên là giai đoạn tăng trưởng. Mặc dù kỳ vọng thị trường cũng không thấp, nhưng lần này không đến mức báo cáo tài chính ra là giảm mạnh. Anh em Bee cũng mua một ít vì dự đoán ngày công bố báo cáo tài chính của Hynix sẽ tăng giá trong ngày. Giá 0.59 này cảm thấy có tỷ lệ giá trị tốt hơn haha.
Roobinhood thì ngược lại, báo cáo quý trước rất tốt. EPS dự kiến khoảng 0.43, thực tế là 0.62. Nên quý này kỳ vọng lại không cao, dự kiến 0.56, anh em Bee mua Yes nhưng với tỷ trọng nhỏ hơn.
tvbee
Cảm thấy tỷ lệ hiệu quả chi phí này cao hơn
SK海力士（SKHY）财报发布后首个完整交易日会上涨吗？-18.33%
Vị thếYes | 21.64 phiếu
PNL hiện tại-2.38 xp
Xin lỗi vì tôi không được tử tế lắm
Anh Bee trước đây đã đăng vài bài phân tích rằng thị trường bò chưa đến, hiện tại là thị trường dao động.
Kết quả là một số bạn ủng hộ phe bò đã hủy theo dõi anh Bee, còn có người trong phần bình luận còn đặc biệt thông báo với anh Bee "đã hủy theo dõi".
Bây giờ, anh Bee không tử tế lắm dùng câu nói nổi tiếng của Lôi Quân hỏi các bạn ấy — Are you OK?
Sau đó, tử tế hơn một chút nói về STRC, BTC đã giảm trở lại gần 80,000, nhưng $STRC vẫn trên $99, trước giờ giao dịch đã từng giảm xuống 98.99 nhưng giờ đã trở lại trên $99.
Tháng trước khi BTC tăng lên gần 80,000, giá STRC khoảng $95~$97.
BTC và tiền mã hóa có khả năng cao đã qua thời kỳ đen tối nhất, việc tăng lên 200,000 hay giảm xuống 30,000 là không nên.
Không loại trừ có rủi ro hệ thống vĩ mô xuất hiện, có thể sẽ có thị trường 312, nhưng anh Bee không nghĩ sẽ giảm xuống dưới mức thấp 60,000~70,000, dù 312 cũng không giảm dưới đáy trước đó.
BTC có thể có hỗ trợ quanh 70,000 vì đó là vùng đỉnh trước đó.
Trước khi bong bóng Internet năm 2000 vỡ, đã có không chỉ một lần:
Chỉ số Nasdaq 100 tăng, nhưng chỉ số S&P lại giảm. Lần lượt là vào tháng 8~9 năm 1999 và tháng 2 năm 2000.
Có thể là các cổ phiếu công nghệ Internet hàng đầu đang hút máu thị trường chứng khoán Mỹ.
Hiện tượng tương tự gần đây nhất là vào tháng 12 năm 2024, và từ tháng 2~5 năm 2025 thị trường chứng khoán Mỹ thực sự có sự điều chỉnh. Mặc dù điều này có thể là trùng hợp, vì lúc đó Trump đang áp thuế quan.
Nhưng từ năm 2025 đến nay, chưa xuất hiện sự kết hợp theo tháng như vậy. Chỉ số NDX và SPX đồng bộ cao theo tháng.
Ngược lại, vào tháng 7 năm 2026, Nasdaq 100 điều chỉnh trong khi S&P tăng.
Anh Feng đã phân tích không chỉ một lần rằng thị trường đang cố ý tránh lặp lại lịch sử từng xảy ra.
