#OracleAICloudUp121%

De Amerikaanse aandelen van Oracle sloten gisteravond 5,38% lager, waardoor er in één dag 25 miljard dollar aan marktwaarde verdween. Nadat het winstrapport na sluitingstijd werd gepubliceerd, steeg het aandeel in de nabeurshandel met meer dan 8%. Deze doorgewinterde reus, oorspronkelijk bekend om zijn databasebedrijf, verdient nu voornamelijk geld door rekenkracht te verhuren aan AI-bedrijven. De omzet in Q1 bedroeg 19,3 miljard dollar, een stijging van 30% op jaarbasis, met inkomsten uit cloudinfrastructuur#PPIHotCPINext #OracleAICloudUp121% #BTCSpotETFOutflows

#OracleAICloudUp121% De AI-cloudomzet van Oracle groeide met 121% op jaarbasis, een versnelling ten opzichte van 93% vorig kwartaal. Dat is het cijfer dat mij meteen opviel 🚀 Zowel de omzet als de winst per aandeel overtroffen de schattingen, de resterende prestatieverplichtingen stegen van $638 miljard naar $664 miljard, en Oracle heeft zijn prognose verhoogd. De vraag is duidelijk niet het probleem. De spanning zit in de kosten om aan die vraag te voldoen. De kapitaalinvesteringen in datacenters blijven hoog, de vrije kasstroom staat nog steeds onder druk, en een enorme achterstand wordt pas waardevol als Oracle de capaciteit kan leveren en contracten kan omzetten in winstgevende omzet 🏗️ Adobe overtrof ook de verwachtingen en verhoogde zijn vooruitzichten voor het hele jaar, maar de markt blijft voorzichtig over hoe snel zijn AI-producten extra omzet kunnen genereren. Voor mij wijzen beide rapporten op dezelfde vraag: de vraag naar AI is zichtbaar, maar wanneer wordt het efficiënte groei? De versnelling van Oracle is indrukwekkend. De volgende mijlpaal is bewijzen dat de infrastructuuruitgaven uiteindelijk de kasstroom kunnen versterken — en niet voortdurend opslokken.

#OracleAdobeToday Oracle en Adobe rapporteren vandaag, en beiden moeten een licht ongemakkelijke vraag beantwoorden: hoe snel kan AI-uitgaven daadwerkelijk in cashflow veranderen? 👀 De $638 miljard aan resterende prestatieverplichtingen van Oracle lijkt enorm, maar alleen de achterstand is niet hetzelfde als erkende omzet. Met de uitbreiding van OCI die zware investeringen in datacenters vereist, houd ik in de gaten of de groei snel genoeg komt om de capex te absorberen. Scotiabank verlaagt zijn doel terwijl het een Outperform-rating behoudt, wat vangt

Het AI-verhaal van Oracle wordt steeds moeilijker te negeren. De OCI AI-cloudomzet steeg met 121% op jaarbasis, een versnelling ten opzichte van 93% vorig kwartaal, terwijl de RPO opliep tot $664 miljard. Adobe overtrof ook de verwachtingen en verhoogde de prognose. De AI-race komt in een nieuwe fase: het gaat niet langer alleen om wie het meest uitgeeft. Het gaat erom wie AI-investeringen kan omzetten in echte omzet en kasstroom.#PPIHotCPINext #OracleAICloudUp121% #BTCSpotETFOutflows

ADOBE $ADBE JUST RAPPORTEREN Q3 WINSTEN - Omzet: $6,8 miljard, beter dan de schatting van $6,69 miljard 🟢 - Aangepaste winst per aandeel: $6,13, beter dan de schatting van $6,09 🟢 - GAAP winst per aandeel: $4,62 (+11% op jaarbasis) - ARR: $27,5 miljard - Niet-GAAP operationele winst: $3,0 miljard - RPO: $22,2 miljard - cRPO: 67% - AI-first ARR-groei: 150%+ Q4 Prognose: - Omzet: $6,80 miljard-$6,85 miljard, in lijn met de schatting van $6,84 miljard 🟡 - Winst per aandeel: $6,30-$6,35, in lijn met de schatting van $6,32 🟡 Verhoogt FY26 Prognose: - Omzet: $26,58 miljard-$26,63 miljard, boven de schatting van $26,51 miljard 🟢 - Winst per aandeel: $24,45-$24,50, boven de schatting van $24,36 🟢 - ARR-groei: 10,2% op jaarbasis

#OracleAdobeToday De vraag is niet langer of er vraag is naar AI. De rekening is 👀 Oracle heeft een enorme achterstand van $638 miljard, maar investeerders willen zien hoe snel dit omzet wordt en of die cash AI-capex kan overtreffen. Adobe staat voor een vergelijkbare test met Firefly en GenStudio: kan AI de omzet verhogen zonder de marges aan te tasten? Wat mijn aandacht trok, is de verschuiving. Van Oracle's cloud naar Adobe's software en Apple's AI-hardware, de race verschuift van het bouwen van AI naar het bewijzen dat het daadwerkelijk winst oplevert.

Oracle-inkomsten vanavond kunnen de toon zetten voor AI-infrastructuur. $ORCL schattingen: ~$19,1 miljard omzet, $1,74 winst per aandeel. Houd OCI-groei, de $638 miljard aan achterstallige omzetconversie en enorme AI-capex in de gaten. Sterke resultaten kunnen AI/halfgeleiders stimuleren; een tegenvaller kan druk op de sector zetten. $ORCL $SNDK #ZECBreaksIntoTop10 #SamsungHynix10DaySupply #OracleAdobeEarnings

Oracle- en Adobe-winstcijfers staan op mijn radar, maar ik volg ze om totaal verschillende redenen. Voor Oracle wil ik zien of alle opwinding rond AI-infrastructuur nog steeds leidt tot een sterkere vraag naar cloud. Bedrijven geven veel uit aan rekenkracht, en Oracle heeft zich precies in het midden van die uitbouw gepositioneerd. Adobe is een ander verhaal. De uitdaging is niet het bouwen van AI-infrastructuur, maar bewijzen dat AI zijn softwarebedrijf kan versterken. Nu generatieve AI makkelijker toegankelijk wordt, ben ik benieuwd of tools zoals Firefly nieuwe gebruikers en inkomsten kunnen aantrekken, terwijl de waarde van Adobe’s bestaande producten behouden blijft. Persoonlijk is Adobe voor mij de interessantere test. We weten al dat bedrijven bereid zijn miljarden te investeren in het bouwen van AI. De moeilijkere vraag is nu of softwarebedrijven AI kunnen omzetten in iets waarvoor klanten consequent willen betalen. #OracleAdobeEarnings $BTC

Op een avond met winstcijfers twee heel verschillende uitslagen over de AI-handel. Broadcom overtrof de verwachtingen qua omzet en aangepaste winst per aandeel, met een omzetstijging van 86% tot $29,6 miljard en een verdrievoudiging van de AI-halfgeleiderverkopen tot $16,7 miljard. Maar de omzetverwachting voor Q4 van $34,8 miljard lag ongeveer in lijn met de verwachtingen van de markt, en de aandelen daalden kortstondig met meer dan 6% in de vroege nabeurs, voordat ze het grootste deel van de daling weer goedmaakten. De ironie: Broadcom verwacht nog steeds een AI-halfgeleideromzet van $21,7 miljard in Q4, een stijging van 236% en ongeveer 62% van de totale omzetverwachting. Het management verwacht ook een AI-omzet van ongeveer $115 miljard in FY27 en $230 miljard in FY28. Snowflake vertelde het tegenovergestelde verhaal. De productomzet steeg met 37% tot $1,49 miljard, wat de derde opeenvolgende kwartaal van versnellende groei markeert. De volledige jaaromzetverwachting voor producten werd verhoogd tot $6,07 miljard, en de aandelen stegen na sluiting van de beurs met meer dan 21%. · CoCo bereikte 9.100 accounts, met meer dan 2.000 erbij dit kwartaal · CoWork groeide tot 5.800 accounts, een stijging van bijna 11% ten opzichte van het voorgaande kwartaal · Overige prestatieverplichtingen stegen met 30% tot $9 miljard · De niet-GAAP operationele margeverwachting steeg van 13,5% naar 14,5%, wat een verbeterde operationele hefboomwerking laat zien Voeg de resultaten van Dell van de vorige avond toe: het boekte $60,9 miljard aan AI-serverorders, verhoogde zijn omzetverwachting voor AI-servers van $60 miljard naar $74 miljard, en sloot het kwartaal af met een orderportefeuille van $95 miljard. Het patroon is duidelijk: de vraag naar AI verspreidt zich van chips naar servers, datacloud en software. Maar alleen blootstelling aan AI is mogelijk niet langer voldoende. De markt beloont steeds meer versnelling ten opzichte van al hoge verwachtingen. Overschrijd de verwachtingen zonder voldoende stijging, en een aandeel kan nog steeds dalen. Overschrijd en verhoog, en de markt kan de prijs herwaarderen. Cryptomarkten kennen dezelfde spanning: een verhaal kan verzwakken voordat de groei verdwijnt, simpelweg omdat het tempo begint te vertragen. Wat nu belangrijker is voor AI-aandelen: absolute groei of het tempo van versnelling? #AVGODipsSNOWPops $XAVGO $XSNOW $XDELL

#OracleAdobeEarnings Voor Oracle houd ik in de gaten of de groei van OCI en de $638B aan resterende prestatieverplichtingen zich vertalen in daadwerkelijke omzet en vrije kasstroom. De achterstand is enorm, maar de uitbreiding van datacenters is duur. De test van Adobe voelt anders aan. Firefly en GenStudio kunnen meer betalende gebruikers aantrekken, maar het bedrijf moet nog steeds de prijzen en marges van Creative Cloud beschermen terwijl het die AI-tools toevoegt 🎨 #ZECBreaksIntoTop10 #SamsungHynix10DaySupply