Post

#闪迪铠侠拟投310亿美元，NAND供需重估 帮主有话说 闪迪和铠侠扔了个大计划出来，未来几年在日本联合投资超过310亿美元，扩产3D NAND。四日市和北上两个工厂，北上新厂目标2029财年量产。 这消息本身不算意外。闪迪刚开完投资者日，抛出939亿长协和80%毛利率目标，紧跟着宣布扩产，逻辑上是通的。订单在手，产能不扩就交付不了。 但市场真正要算的账，是需求能不能追上扩产的节奏。 闪迪939亿长协合同覆盖到FY2030，公司自己说大部分NAND出货量已经被长协锁定了。如果这个说法是真的，那扩产的产能有去处，价格有保护。但关键在于长协里面企业级SSD的占比，这块才是AI推理和数据保存带来的增量需求。 AI推理到底能不能把企业级SSD的消化速度拉到跟扩产计划匹配的节奏，是判断这310亿到底值不值的关键。如果需求增速放缓，扩产周期重新压低NAND价格和利润率，那这轮存储股的估值重估就得重新算。 $BTC $ETH $SOL 闪迪这票我1190抄底1368出，1380反手空被扫，节奏踩过。现在这位置不急，等调整到位再考虑。 盘面上大饼在77600附近，ZEC空单继续拿，浮盈90多点。SPCX底仓继续格局，其他单子等回调再找位置。 以上分析都具有时效性，单子必须要挂好止损，祝君好运。