Vom Wertaufbewahrungsmittel zum Wirtschaftsmotor: Wie Bitcoin-gestützte Kreditvergabe den nächsten Krypto-Boom auslösen wird?
Geschrieben von arndxt
Compiler: Block unicorn
Vorwort
Mehr als 63% des Bitcoin-Angebots sind in den letzten sechs Monaten unverändert geblieben.
Chart Quelle: @cryptoquant_com
Dies ist ein riesiger Pool an ungenutzten Geldern.
Eine so hohe Haltequote zeigt ein starkes Vertrauen in den Vermögenswert, ist aber auch ein Hinweis auf Ineffizienzen.
Bitcoin teilt diese beiden Eigenschaften mit Gold, einem weiteren traditionellen Wertaufbewahrungsmittel.
Als ich vorhin über BTCfi schrieb, wurde darauf hingewiesen, dass Bitcoin, wie Gold, Schwierigkeiten hat, ein Ökosystem zu unterstützen, das auf sich selbst aufbaut.
Ihr Argument ist, dass Wertaufbewahrungsinstrumente dazu da sind, gehalten und nicht verwendet zu werden. Infolgedessen wird BTCfi auf einen Engpass stoßen und die Nachfrage wird deutlich sinken.
Trotz der langen Geschichte von Gold ist seine Liquidität weitgehend unverändert geblieben.
Der größte Teil des Goldes wird von Zentralbanken und Institutionen gehalten und liegt ungenutzt in Tresoren mit extrem niedrigen Renditen. Hinzu kommt, dass der Zugang zum Goldmarkt oft auf große Akteure beschränkt ist und das Gold selbst teuer zu lagern, zu transferieren und zu verifizieren ist.
Gold ist ein physischer Vermögenswert, der teuer zu bewegen ist und dem die von der modernen digitalen Wirtschaft geforderte Kombinierbarkeit fehlt.
Im Gegensatz dazu ist Bitcoin von Natur aus digital und programmierbar.
Es kann sofort verifiziert, übertragen oder mit voller Transparenz auf der Kette gesperrt werden. Im Gegensatz zu Gold lässt sich Bitcoin nahtlos sowohl in dezentrale als auch in traditionelle Finanzsysteme integrieren.
Vor diesem Hintergrund werden wir uns nun mit einer der effektivsten Methoden befassen, um das ungenutzte Kapital von Bitcoin freizusetzen und produktiv zu machen.
Bitcoin-gestützte Kreditvergabe.
Anstatt Bitcoin in eine spekulative Renditemaschine zu verwandeln, zielt die BTC-Kreditvergabe darauf ab, den Nutzen hochwertiger Vermögenswerte freizusetzen. $BTC wird derzeit bei rund 110.000 $ gehandelt, wobei mehr als 1,37 Billionen $ in BTC ungenutzt bleiben.
Die Branche floriert dank des Aufstiegs regulierter Depotbanken in den Vereinigten Staaten und Kanada, die Spot-Bitcoin im Namen von Anlegern halten.
Bitcoin-ETFs halten derzeit BTC im Wert von 129,02 Milliarden US-Dollar oder 6 % des Gesamtangebots (Quelle: @SoSoValueCrypto).
Neben der Liquidität gibt es auch ein wachsendes Interesse an Bitcoin-Krediten und -Krediten aufgrund der Steuervorteile, die denjenigen mit hohen Renditen geboten werden (siehe nächster Abschnitt für Details).
Private und institutionelle Kreditnehmer nutzen diese Instrumente zunehmend als Teil ihres Geldmanagements. Da Bitcoin zu einem Kernwert in institutionellen Portfolios wird, suchen diese Institutionen nach besseren Möglichkeiten, seinen Wert zu steigern, ohne ihn zu verkaufen.
Lassen Sie uns nun untersuchen, warum institutionelle Akteure BTC-Kredite lieben und wie groß die Chance wirklich ist.
Vorteile von Bitcoin-gestützten Krediten1
. Zugang zu Liquidität bei gleichzeitigem Halten von Long-PositionenDer
Kernvorteil von Bitcoin-gestützten Krediten ist einfach: Sie ermöglichen es Anlegern, Liquidität freizusetzen, ohne BTC zu verkaufen.
Kreditnehmer können sowohl das potenzielle Aufwärtspotenzial von Bitcoin bewahren als auch das Geld erhalten, das sie benötigen, um ihren unmittelbaren finanziellen Bedarf zu decken.