戈多 Godot
Informační kanál
Informační kanál
$CBRS 170 testoval pozici třikrát, s jasným převzetím disku.
Nejsem si jistý, jestli se použije struktura W se dvěma zaoblenými dny, ale je jasné, že denní dlouhý cyklus je struktura dna.
Včera jsem zvýšil svou pozici v $CBRS a struktura opcí zaznamenala relativně úplné zotavení – nejen obyčejný odraz.
Denní graf vytvořil dvě zaoblená dna ve tvaru písmene W.
Dne 3. září cena akcií vzrostla z 181 na 190,44,
Tvůrce trhu Delta, který byl dříve dlouho v záporu, se stal kladným;
Market maker Gamma se stala oficiální;
Poté, co cena akcie znovu vzrostla nad 185, citlivost na call opce kolem 185 a 190 rychle vzrostla a krátkodobé put opce s nízkými realizačními cenami jako 162,5, 167,5, 170 a 180 začaly být uzavírány.
Tyto tři signály se objevují společně. Výzvy se zvyšují nahoře, obrana dolů je odstraněna a delta/gamma se zlepšují společně.
185 je vnímán jako nový strukturální pivot. 195–200 zůstávají jasné úrovně odporu. Nyní byla prolomena.
Pokud opět klesne pod 184,5–185 a čistá delta a čistá gamma opět klesnou na záporné, považuji to za nejjasnější signál pro snížení pozic.
Poté, co jsem byl na $SPCX optimistický, konečně mám trochu prostoru. První fáze strukturální obrácení je dokončena; druhá fáze čeká na potvrzení průlomu.
Čistá delta vzrostla na přibližně 19,21 milionu dolarů, čistá gamma byla asi +560 000 dolarů a čisté pojistné se také změnilo na kladnou.
Důležitější je, že cenová akceptační zóna pro transakce dark poolů vzrostla na 148,5–151,25 USD.
Po růstu ceny zůstává trh ochoten zde silně obchodovat, přičemž přibližně 150 již začíná přecházet z cílového odrazu na novou zónu objevování cen.
Současná struktura transakcí.
148,5–149 je první úroveň podpory trendu, přičemž stínové obchodování zde již tvoří podporu. Dokud to vydrží, dnešní rally zůstává normální konsolidací.
150–151,25 je zóna potvrzení průlomu, přičemž 150 se překrývá s Call Wall a Gamma Flip na 150,13.
Pokud cena vydrží a nové otevřené zájmy se budou nadále objevovat kolem 150, 152,5 a 155, je to potvrzení průlomu.
145 je hranice selhání krátkodobých býčích struktur.
Pokud opět klesne pod 145, zatímco OTC obchodní centrum klesne a čistá delta i čisté prémie se opět zhorší, bude třeba tuto fázi strukturálního zlepšení znovu zhodnotit.
戈多 Godot
🧐 $SPCX Struktura opcí nadále posiluje, podpora roste vzhůru.
Pozice v krátkodobých opcích se začaly soustředit na 138–145.
Dne 28. 8. se počet 138C zvýšil o 1 898 lotů, s 139C +1160, 140C +596, 142C +817 a 143C +2054.
Změna v 145C je ještě výraznější: 28. 8. bylo o 5 434 více karet a 4. 9. dalších 4 499 figurek.
Short end vytvořil poměrně jasný žebříček opčních callů,
138 → 139 → 140 → 143 → 145
To naznačuje, že financování stále stoupá.
——————
Struktura vytvořená tmavým bazénem také spolupracuje.
1,365–136,75 obchodovalo se přibližně 8,42 milionu akcií
137–137,25 přibližně 4,68 milionu akcií
138–138,25 přibližně 6,32 milionu akcií
139,25–139,5 přibližně 7,09 milionu akcií
SPCX nakonec uzavřel na 139,63, čímž znovu získal horní náskok nad touto koncentrovanou mimoburzovou obchodní zónou.
IV je kolem 40,7, VRP -0,45, volatilita prodeje je slabá.
Jednoduše řečeno, ceny akcií se výrazně mění, ale trh s opcemi zatím nezačal účtovat zvlášť přehnané rizikové prémie.
Když vidím, jak mnoho přátel dostává e-maily ohledně resetování Twitterových hesel, připomíná mi to minulost, kdy byl můj bývalý zaměstnavatel hlavním Twitterovým účtem hacknut.
Metoda hackování spočívala v opakovaném neresetování hesel, pak falešně tvrdil, že je skutečným vlastníkem Twitter účtu, tvrdil, že ztratil heslo a nemohl se přihlásit.
Poté poskytují různé důkazy, komunikují s úřady, získávají odkazy na obnovu hesel a kradou účty na Twitteru.
Takže nezapomeňte přidat odkaz na Google Verification—naprosto nezbytné.
Výnos desetiletých státních dluhopisů dosáhl nového maxima 10 USD ročně, ale tato zpráva ve skutečnosti není významným negativním faktorem.
Protože toto je nominální výnos, zatímco reálný výnos DFII10 nedosáhl nového maxima, což vedlo k divergenci.
Navíc se od května zmenšovala mezera mezi US10Y a DFII10, což znamená, že inflační očekávání ve skutečnosti klesla.
Dluhopisový trh ve Washingtona skutečně věří.
Oceňování polovodičů je více ovlivněno DFII10 a tato zpráva je poněkud zavádějící.
$NVDA $MU
戈多 Godot
Tento týden nejsem ohledně polovodičů tak pesimistický. Walshův jestřábí projev v Jackson Hole není špatná věc; skutečný problém 🧐 je holubičí postoj
Pokud jsou krátkodobá ocenění spíše jestřábí, mohou být skutečně potlačena, ale u dlouhodobých aktiv, jako jsou polovodiče, nemusí být výsledek špatný.
Po projevu vzrostl výnos dvouletých amerických státních dluhopisů z přibližně 4,22 % na 4,35 % a pravděpodobnost zvýšení sazeb v září vzrostla z přibližně 35 % na téměř 58 %.
Krátký konec je jasně obchodovat s přísnější měnovou politikou. Ale co opravdu záleží, je ta dlouhá strana.
Výnos desetiletých státních dluhopisů lze zhruba chápat jako kombinaci budoucích krátkodobých reálných úrokových sazeb, dlouhodobých inflačních očekávání a termínovaných prémií.
Pokud trh věří Washově schopnosti potlačovat inflaci, dlouhodobá inflační očekávání a prémie za inflační riziko mohou klesnout a výnosová křivka se zploští.
Výnos je jmenovatelem ocenění polovodičů; když jmenovatel klesá, hodnoty rostou a ceny akcií rostou.
Walsh opakovaně zdůrazňoval, že 2 % je pevný a pevný cíl, který v podstatě chrání důvěryhodnost Fedu v inflaci.
V krátkodobém horizontu se očekává méně snižování sazeb, ale dlouhodobé sazby zůstávají pod kontrolou.
————
Dalším snadno přehlédnutelným aspektem je, že Walsh je ohledně AI poměrně optimistický.
Vidí AI jako nový výrobní faktor a věří, že přinese vyšší produktivitu a potenciální růst.
Letos vzrostly kapitálové výdaje amerických korporací přibližně o 9 %, přičemž více než polovina pravděpodobně pochází z vývoje AI.
Pokud uvidíme, že výnos dvouletých dluhopisů bude nadále vysoký a výnosy desetiletých a třicetiletých nebudou růst současně, budu tento pokles polovodičů interpretovat spíše jako obchodní příležitost.
To ukazuje, že trh věří, že Fed dokáže inflaci omezit, a zatím nezačal obchodovat s recesí.
Sledujte DFII10, jen se příliš nepřehánějte.
Walshův jestřábí přístup nejprve narazí na ceny. Pokud to, co nakonec potlačuje inflaci, není drtivý růst, je tento pokles ve skutečnosti příležitostí k lovu na dno.
$NVDA $MU $MRVL
Tento týden nejsem ohledně polovodičů tak pesimistický. Walshův jestřábí projev v Jackson Hole není špatná věc; skutečný problém 🧐 je holubičí postoj
Pokud jsou krátkodobá ocenění spíše jestřábí, mohou být skutečně potlačena, ale u dlouhodobých aktiv, jako jsou polovodiče, nemusí být výsledek špatný.
Po projevu vzrostl výnos dvouletých amerických státních dluhopisů z přibližně 4,22 % na 4,35 % a pravděpodobnost zvýšení sazeb v září vzrostla z přibližně 35 % na téměř 58 %.
Krátký konec je jasně obchodovat s přísnější měnovou politikou. Ale co opravdu záleží, je ta dlouhá strana.
Výnos desetiletých státních dluhopisů lze zhruba chápat jako kombinaci budoucích krátkodobých reálných úrokových sazeb, dlouhodobých inflačních očekávání a termínovaných prémií.
Pokud trh věří Washově schopnosti potlačovat inflaci, dlouhodobá inflační očekávání a prémie za inflační riziko mohou klesnout a výnosová křivka se zploští.
Výnos je jmenovatelem ocenění polovodičů; když jmenovatel klesá, hodnoty rostou a ceny akcií rostou.
Walsh opakovaně zdůrazňoval, že 2 % je pevný a pevný cíl, který v podstatě chrání důvěryhodnost Fedu v inflaci.
V krátkodobém horizontu se očekává méně snižování sazeb, ale dlouhodobé sazby zůstávají pod kontrolou.
————
Dalším snadno přehlédnutelným aspektem je, že Walsh je ohledně AI poměrně optimistický.
Vidí AI jako nový výrobní faktor a věří, že přinese vyšší produktivitu a potenciální růst.
Letos vzrostly kapitálové výdaje amerických korporací přibližně o 9 %, přičemž více než polovina pravděpodobně pochází z vývoje AI.
Pokud uvidíme, že výnos dvouletých dluhopisů bude nadále vysoký a výnosy desetiletých a třicetiletých nebudou růst současně, budu tento pokles polovodičů interpretovat spíše jako obchodní příležitost.
To ukazuje, že trh věří, že Fed dokáže inflaci omezit, a zatím nezačal obchodovat s recesí.
Sledujte DFII10, jen se příliš nepřehánějte.
Walshův jestřábí přístup nejprve narazí na ceny. Pokud to, co nakonec potlačuje inflaci, není drtivý růst, je tento pokles ve skutečnosti příležitostí k lovu na dno.
$NVDA $MU $MRVL
🧐 $SPCX Struktura opcí nadále posiluje, podpora roste vzhůru.
Pozice v krátkodobých opcích se začaly soustředit na 138–145.
Dne 28. 8. se počet 138C zvýšil o 1 898 lotů, s 139C +1160, 140C +596, 142C +817 a 143C +2054.
Změna v 145C je ještě výraznější: 28. 8. bylo o 5 434 více karet a 4. 9. dalších 4 499 figurek.
Short end vytvořil poměrně jasný žebříček opčních callů,
138 → 139 → 140 → 143 → 145
To naznačuje, že financování stále stoupá.
——————
Struktura vytvořená tmavým bazénem také spolupracuje.
1,365–136,75 obchodovalo se přibližně 8,42 milionu akcií
137–137,25 přibližně 4,68 milionu akcií
138–138,25 přibližně 6,32 milionu akcií
139,25–139,5 přibližně 7,09 milionu akcií
SPCX nakonec uzavřel na 139,63, čímž znovu získal horní náskok nad touto koncentrovanou mimoburzovou obchodní zónou.
IV je kolem 40,7, VRP -0,45, volatilita prodeje je slabá.
Jednoduše řečeno, ceny akcií se výrazně mění, ale trh s opcemi zatím nezačal účtovat zvlášť přehnané rizikové prémie.
🧐🧐🧐 $NVDA Pump
戈多 Godot
$NVDA Před zveřejněním výsledků jsou opce stále více býčí.
Dne 28. 8. vzrostl jednodenní OI 230C o 13 071 jednotek a 220C o 14 279 kusů.
Call Premium 575 milionů, téměř dvojnásobek put sumy.
IV Rank byl pouze 40, což naznačuje, že ačkoliv volatilita před zveřejněním zprávy o výsledcích vzrostla, byla daleko od toho, aby vstoupila do nekontrolovatelných cen.
Ještě pozoruhodnější je struktura.
NVDA je momentálně v zajímavém stavu: stávající pozice jsou Long Gamma, ale nový Flow ve stejný den začíná vykazovat charakteristiky Short Gamma.
Obvykle Long Gamma pomáhá potlačovat volatilitu, ale jakmile zpráva o zisku skutečně poskytne směr, nově přidaná Short Gamma může rychle zesílit změny cen.
210 je aktuální podpora, kolem 217 vstupuje do akcelerační zóny, kolem 223 je Gamma Flip a 230 je první skutečná zeď.
Mezitím 3DTE Charm již vykazuje jasný mechanický prodejní tlak nad 220.
Jak se blíží expirace 28. 8., obchodníci budou nadále upravovat své zajištění kvůli poklesu hodnoty v čase.
Je zde také jasná zásoba 240°C, takže nad 220°C není snadná cesta.
Tato zpráva o výsledcích závisí na tom, zda se udrží 210, prorazí nad 217, překročí 223 a nakonec zůstane nad 230.
Pokud je to možné, struktura pozic, která potlačovala volatilitu, by se velmi pravděpodobně mohla stát urychlovačem zisků po zveřejnění zprávy o zisku.
Kupujte americké akcie, růst #OKX.
$SPCX Střednědobá až krátkodobá býčí strana
Struktura Gamma je stabilní, s čistými příjmy a Put/Call kurzy klesaly na 0,51.
Pozoruhodné změny ve struktuře OI jsou pozoruhodné.
9/4 145C OI +15 132
8/28 148C +8 834 150C +8 569
Problém je, že mnoho těchto transakcí pochází z nabídky nabídky, spíše jako prodejní call nabídky, a nevěřím, že by to mohlo překročit 145 před 4. zářím.
135C 9/4 +6 563, 8/28 +5 379, což odpovídá otevření dlouhé pozice.
Strukturálně je 135 krátkodobé dno a 145–150 zóna nabídky.
Dark pooly jsou také velmi koncentrované mezi 137,5–139, což bych viděl jako novou zónu krátkodobého přijetí cen.
Stabilita se zlepšuje níže, ale skutečný trend závisí na tom, zda se zásoba call call kurzů 145–150 dokáže využít spotovými kupci.
