最佳第6人
Новости
Новости
Вопрос повышения ставки в сентябре на 80-90% уже учтен в цене.
Если 16 сентября действительно поднимут на 25 базисных пунктов, цена криптовалют не рухнет.
Опасение вызывает слишком жесткая риторика, которая заставит рынок думать о последовательных повышениях.
Сейчас ситуация на рынке проста: $BTC колеблется между 76 000 и 78 000, как якорь, при падении есть покупатели, а при росте объём небольшой.
$ETH немного сильнее, деньги переходят с биткоин-ETF на эфир-ETF, поэтому на биржах объём торгов ETH превышает BTC.
$SOL следует за ликвидностью, колебания более резкие как вверх, так и вниз.
$ZEC — это в основном своя история, приватность и ETF продвигаются, мало связаны с повышением ставки, но если рынок сильно упадет, то и ZEC пострадает.
Дальше смотрим три сценария. Если повышение будет единственным, $ETH и $SOL легче всего отскочат первыми.
Если после повышения намекнут на повтор в декабре, сначала упадет $BTC, затем $SOL и $ZEC, а $ETH окажется посередине.
Если неожиданно повышения не будет, краткосрочно возможен резкий рост, наибольшая волатильность у ZEC и SOL.
По уровням запомните четыре цифры: ключевой уровень для BTC — 75 000, при пробое вниз цель 72 000;
для ETH — 2400;
для SOL — 100;
для ZEC — 1100. Перед повышением ставки не стоит играть с высоким кредитным плечом в сторону тренда. BTC — якорь, ETH — относительный лидер этого раунда, SOL — высокая волатильность и рост, ZEC — как вспомогательный актив.
CPI перегрет, ожидания повышения ставок растут, средства в ETF также немного остыли.
$BTC в краткосрочной перспективе сначала нужно удержать уровень 76 000. Только вернувшись выше 80 000, рыночные настроения снова откроются.
$ETH относительно стабильнее, застрял на уровне около 2500. В последнее время чистый приток средств в ETH ETF лучше, чем у BTC, относится ко второму эшелону «следовать за ростом, сопротивляться падению». Удержание диапазона 2475–2500 — это сила, с ростом объёмов выше 2550 появится следующий потенциал.
$ZEC — самая сильная тема в этом раунде. В середине августа был около 500, максимум достиг 1250, благодаря Grayscale спотовому ETF, нарративу конфиденциальности и сжатию коротких позиций. Сейчас откатился до 1140, что является охлаждением после сильного роста, а не немедленным окончанием тренда. Поддержка на 1100 / 1020, сопротивление в диапазоне 1240–1300. Очень высокая волатильность, подходит для тематической торговли, но не для агрессивного удержания в качестве базовой позиции.
$OKB в тот же день наоборот ушёл в красную зону. Предложение уже заблокировано на уровне 21 млн, связан с OKX и X Layer, в краткосрочной перспективе независим от общего рынка. Ключевой уровень — сможет ли пройти 115–120; если пройдёт, смотрим на 125, пробой 108–110 означает неудачу прорыва.
Вкратце: BTC/ETH смотрим на диапазон и ФРС, ZEC — на качество отката, OKB — на собственный ритм платформенного токена. Волатильность сохраняется, позиционирование важнее направления.
В выходные низкий объем, много ложных сигналов, лучше наблюдать и меньше действовать, хорошо отдохнуть.
$BTC 77281（-0.57%）
Максимум на прошлой неделе около 82 000, сейчас откат и консолидация, примерно на 6% ниже максимума. Входы и выходы ETF, снижение позиций по фьючерсам, дневная динамика ослабевает. В выходные легче смахнуть ликвидность, сложно пробиться в одном направлении. Ждем решения по ставкам на следующей неделе.
$ETH 2514（-1.77%）
Высокая корреляция с BTC, большая волатильность. Спрос на спот средний, из ETF идут оттоки. Если уровень 2500 удержится, структура сохранится, при пробое волатильность усилится. В выходные при низком объеме колебания более выражены, чем у BTC.
$SOL 102（+0.40%）
Самый стабильный из четырёх, единственный небольшой рост. Высокая бета сохраняется, но давление продаж пока слабое. Небольшой рост — это консолидация, не означает перезапуск тренда, по-прежнему смотрим на общий риск-аппетит.
$ZEC 1140（-2.08%）
Только что перешел от резкого роста к снижению кредитного плеча: ETF и тема конфиденциальности подняли цену выше 1200, затем позиции резко сократились, ставка стала отрицательной. При низкой ликвидности в выходные легко ложное пробитие. Тема сохраняется, краткосрочно уже идет усвоение.
Вывод: BTC задает направление, SOL относительно устойчив, ETH следует за падением, ZEC самая волатильная.
Вчера вечером вышел CPI, сначала убили лонги, потом сжали шорты
CPI за август: общий +0,4% / в годовом выражении 3,4%, соответствует ожиданиям; базовый индекс в месячном выражении +0,3%, немного горячо.
Основные причины — бензин и энергия, вероятность повышения ставки на 25 базисных пунктов на сентябрьском заседании FOMC поднялась до 85%–90%.
За последние примерно 24 часа по всей сети ликвидировано позиций на сумму от 680 до 740 миллионов долларов, шортов больше. $BTC около 182 миллионов, $ETH около 262 миллионов, $SOL около 17 миллионов, $ZEC около 33 миллионов (относительно большой объем).
$BTC 77194 (-0,69%): сначала удерживаем уровень 76–77 тысяч, ждем заседания на следующей неделе
$ETH 2512 (-1,82%): волатильность выше, при отскоке шорты были сжаты
$SOL 102,13 (+0,52%): относительно устойчив, уровень 100 все еще держится
$ZEC 1158 (-0,49%): после сильного роста откат с кредитным плечом, отдельное движение, но самый уязвимый к повторному падению
Следующее важное событие — заседание FOMC 15–16 сентября. Если повысить ставку всего на 25 б.п. и смягчить формулировки, это будет легко переварено; если же акцентируют внимание на энергетических рисках и последующих повышениях, то дальнейшее ужесточение тоже возможно.
Данные собраны для информации, не являются инвестиционной рекомендацией. $BTC $ETH $SOL $ZEC
В США годовой индекс потребительских цен (CPI) за август составил 3,4%, что совпало с показателем июля, а в месячном выражении вырос на 0,4%. Базовый CPI снизился до 2,4% в годовом выражении — минимального уровня с марта 2021 года, но в месячном выражении вырос на 0,3%, что немного выше распространённых рыночных ожиданий в 0,2%. Цена на бензин за месяц выросла на 3,9%, что внесло более трети общего роста; жильё также увеличилось с 0,1% до 0,3%. Данные не свидетельствуют о «взрыве инфляции» и не показывают «явного охлаждения». Для криптосферы ключевое значение имеет не годовой показатель, а решение по ставкам на следующей неделе. Вчерашний индекс цен производителей (PPI) оказался достаточно высоким, вероятность повышения ставки на 25 базисных пунктов остаётся около 70%. Базовый индекс продолжает снижаться, но цены на нефть, жильё и месячные данные затрудняют Федеральной резервной системе быстрый разворот. Реальная ставка приближается к 5%, бездоходный биткоин становится дороже; в последние дни наблюдается отток средств из ETF, а левериджированные длинные позиции сначала ликвидируются. BTC испытывает давление около 77 000 долларов, альткоины ещё более уязвимы.
Этот CPI скорее подтверждает: макроэкономика всё ещё поддерживает рисковые активы. Настоящим ориентиром станет заседание FOMC 16 сентября. До этого момента вместо того, чтобы ставить на разворот настроений после CPI, лучше следить за тем, сможет ли доходность американских облигаций превысить 5% и будет ли вероятность повышения ставки пересмотрена вверх.
Сегодня вечером объявят CPI, все готовы?
CPI сегодня в 8:30 по восточному времени США (20:30 по пекинскому времени) будут опубликованы данные за август, рыночные ожидания: годовой CPI 3,4% (без изменений по сравнению с прошлым месяцем)
месячный CPI 0,4% (в прошлом месяце 0,1%, в основном за счет энергетики)
базовый годовой CPI 2,4% (в прошлом месяце 2,5%)
базовый месячный CPI 0,2%
Вероятность повышения ставки FOMC на 25 базисных пунктов в сентябре сейчас около 70%. Ключевым является базовый CPI: если он слабый (0,1% или ниже), это благоприятно для рисковых активов и соответствует ожиданиям колебаний, если сильный (0,3% и выше), это повысит доходность американских облигаций и окажет давление на криптовалюты.
Кратко о четырех монетах: $BTC (77020, -0,3%)
Самый чувствительный к макроэкономике. Сейчас торгуется в диапазоне 76-78 тысяч, ETF-фонды в последнее время оттягивают средства. Если базовый CPI не превысит ожидания, скорее всего, будет консолидация в ожидании заседания на следующей неделе; если превысит, вероятно, сначала протестирует поддержку около 76 тысяч. В краткосрочной перспективе не стоит гоняться за ростом, дождитесь выхода данных и смотрите дальше. $ETH (2467, +1,07%)
Относительно BTC более устойчив, сегодня также небольшой рост. Высокая корреляция с BTC, но ситуация с ликвидностью чуть лучше. Прорыв 2500 возможен при поддержке макроэкономики; если данные будут более жесткими, сначала поддержка на 2400. В целом немного сильнее BTC, но все равно следует за его движением. $SOL (99,31, -0,43%)
Волатильность выше, чем у BTC/ETH, недавно откатился с уровня выше 105+
$ZEC эта волна роста была резкой, откат тоже самый резкий, с 933 сразу до 1298, нарратив о конфиденциальности плюс катализатор в виде ETF, прямо сбивает с толку. В итоге на высоком уровне не удержался, на 4-часовом графике несколько медвежьих свечей отбросили цену обратно к 1116, пробиты MA10 и MA20, гистограмма MACD продолжает расширяться вниз. В краткосрочной перспективе действительно выглядит немного нестабильно. Но не спешите ставить крест. Это скорее откат после слишком резкого роста, а не разворот тренда в медвежий. Дневная структура все еще в силе, ключевой уровень — круглое число 1000. Если удержится — это фаза консолидации; если пробьют вниз — в краткосрочной перспективе может быть еще больнее. Сначала определите позицию, потом думайте о следующем шаге.
