wesley教授
wesley教授
Founder of Block Infinity, Poker player, Trader, Chinese whale, @drhashclub
1,1 тыс.Подписки
4,5 тыс.подписчиков
Новости
Прямой эфир
Новости
Сегодня несколько новостей вместе смотрятся особенно интересно: Трамп громко заявил "Я на 100% поддерживаю суперинтеллект"; Anthropic потратила 3,4 миллиарда долларов на покупку газовых электростанций для питания дата-центров; SpaceX заявила, что к концу года годовой доход может достичь 100 миллиардов.
Каждая новость звучит всё более возбужденно.
Но если отойти в сторону: после промежуточных выборов Уолл-стрит начинает опасаться замедления расходов на ИИ, и фон этого раунда финансирования постепенно меняется с "безумной гонки" на "сокращение". С одной стороны — громкие заявления о грандиозных планах, с другой — ужесточение финансовых ограничений.
За игровым столом я видел много таких сцен: когда слова становятся всё громче, а ставки растут, это часто не начало роста, а сигнал приближающегося конца. На вершине всегда много шума, но не хватает тех, кто серьёзно считает риски.
Я не спорю, кто прав, я просто стараюсь держать позиции на уровне, который могу позволить себе проиграть.
В выходные два дня боковик, многие приняли "не падает" за дно, сегодня вечером рынок дал ответ: $BTC пробил отметку 75 тысяч, $ETH упал еще сильнее, временно опустившись ниже 2050, лидируя в падении почти на четыре процента, SOL тоже скатился с уровня 90.
Снижение объема и боковое движение никогда не означают дно, это ожидание направления. Сегодня вечером оно выбрало вниз.
Я знаю, что сейчас в комментариях снова появятся голоса "крайний страх — время для покупки". Как я уже говорил: страх — это эмоция, а не цена; индикаторы зеленеют до ужаса, но это не значит, что все продажи уже состоялись.
В понедельник открытие рынка, во вторник CPI, в такие моменты я предпочитаю держать широкий стоп-лосс, чем идти без защиты и рисковать неизвестными данными. Много кто умеет держать позицию, но мало кто оставляет себе путь для отхода. Вот в чем разница между теми, кто долго в этой сфере, и теми, кто быстро уходит.
Все обсуждают скандал с Хуан Жэньсюнем, но мало кто обращает внимание на действительно важную новость: Microsoft постепенно прекращает аренду вычислительных мощностей AI у Oracle.
Это гораздо более весомый сигнал, чем любое заявление о "пузыре AI". Аренда — это сосуд расширения дата-центров, а когда сосуд начинает сжиматься, это значит, что самые богатые и трезвые покупатели тихо сокращают свои счета за вычислительные мощности.
Я говорил не раз, что трещины в этом раунде рынка не появятся из-за паники розничных инвесторов, а из-за балансовых отчетов гигантов. Отказ Microsoft от аренды и сокращение финансирования OpenAI — это примечания к одному и тому же тренду.
Первым сбрасывает карты тот, у кого больше всего фишек и кто лучше всех считает. $NVDA
Ход TSMC стоит отметить всем, кто следит за памятью: компания готовится по требованию NVIDIA выйти на рынок передовой памяти, сосредоточившись на 3D DRAM.
Даже король контрактного производства втянут в гонку памяти из-за жажды AI к памяти — это важное событие на уровне структуры предложения, а не просто новость на один день. Долгосрочная история памяти гораздо серьезнее, чем многие думают.
Но долгосрочно — это одно, а позиция — другое. Мои позиции в нескольких акциях памяти очень сдержанные, я рассчитываю на техническое восстановление после перепроданности, а не на ставку «всё или ничего». Структура — это структура, ритм — это ритм, я всегда делаю ставки на эти вещи отдельно.
До публикации CPI во вторник по $BTC я не буду делать никаких решений с полной уверенностью.
$NVDA Сегодня вечером произошло событие, более сенсационное, чем любой свечной график: Дженсен Хуанг в внутреннем письме признал внебрачную связь и неверность жене, совет директоров Nvidia сразу же начал независимое расследование. Представитель компании поспешил успокоить, заявив, что это не повлияет на компанию, и Дженсен останется CEO.
Сплетнями я не интересуюсь, меня интересует только торговое значение. Nvidia — это самая ключевая акция в текущем пузыре AI и одна из самых переоценённых. История компании тесно связана с Дженсеном Хуаном. На фоне уже нарастающей паники на рынке и охлаждения интереса к дата-центрам внезапно появляется риск, связанный с ключевой фигурой, и расследование совета директоров — это точно не плюс. Чем больше акция на пике популярности, тем больше опасность неожиданных проблем. В такие моменты миф, связанный с одним человеком, становится особенно хрупким.
$BTC скатился до 75 200, $ETH ещё хуже, в течение дня он опускался почти до 2050, за 24 часа потерял почти четыре процента, SOL тоже упал с отметки 90 до чуть выше 87. Помните, как на выходных многие в чате кричали «крайний страх» и говорили, что дно достигнуто? Я всегда говорил, что тот отскок был взят в аренду, я не переключался на быков.
Сейчас понедельник, рынок ещё официально не открылся, но в азиатскую сессию уже отыграли назад прибыль от отскока. Всё просто: без реальных денег, которые поддерживают покупку, отскок, основанный только на эмоциях, не продержится и одного торгового дня. Настоящий судья этой недели — CPI во вторник, до его выхода не стоит принимать боковик за дно и отскок за разворот. Если хочется поймать момент, сначала спроси себя: ты ставишь на структуру или на удачу?
