Orbit Post Sitemap
Z perspektywy wykresu godzinowego, złoto po szybkim spadku w nocy ponownie się odbiło, obecnie cena wróciła do okolic 4320. Poranna pozycja krótka od 4317 do 4280 została zrealizowana, krótkoterminowe średnie kroczące zaczynają się odwracać w górę, MACD ponownie tworzy złoty krzyż poniżej osi zerowej, a słupki mocy ponownie stają się czerwone, co wskazuje na dalszą potrzebę krótkoterminowej korekty. Jednak większa słabość nie uległa zmianie. Poziom 4340–4345 od góry to nie tylko wcześniejsze wsparcie przekształcone w opór, ale także miejsce rezonansu z linią trendu spadkowego i presją średnich kroczących, co czyni ten obszar kluczowym do obserwacji podczas sesji europejskiej. Dopóki nie nastąpi skuteczne przebicie 4345, nadal definiuję wzrost jako odbicie w strukturze niedźwiedzia.
Na dole krótkoterminowo warto zwrócić uwagę na poziomy 4315–4305, szczególnie okolice 4303, które są obecnie ważnym punktem obrony. Jeśli cena ponownie spadnie poniżej 4300, struktura odbicia zostanie zasadniczo zniszczona, a następnie łatwo może szukać wsparcia na poziomie 4285 lub nawet niżej.
Strategia handlowa: sprzedaż przy odbiciu w okolicach 4340–4345, cel 4320. #美联储三年来首次加息25个基点 $XAU BTC is hovering around $76.5K, but don’t confuse low volatility with low risk. Price is trapped around the MA5/MA10, while MA20/MA30 are compressed near $76.4K. That tells me one thing: BTC is building pressure. 🔥 $76.8K → key breakout ceiling 🛡️ $76.4K → immediate support 📈 Break + volume = momentum can accelerate 📉 Lose support = another flush becomes possible I’m not chasing the middle of the range. BTC needs to choose a direction first. Which side breaks first — $76.8K or $76.4K? 👀 #BTCThe Fed’s 25bp hike is already priced in. The bigger pressure now is whether further tightening expectations stay alive. That keeps me cautious on $XAUT. Recent lows: 4280 → 4250 → 4235. New lows are forming, but there’s still no convincing reversal structure. So my plan is simple: 🔻 4350–4380: first short zone 🔻 4400–4430: stronger resistance / second short zone 🟡 4250–4230: support — don’t chase shorts here 🟢 ~4200: if selling clearly stalls, watch for a small technical rebound My bias: 421. Konsolidacja pozioma (konsolidacja boczna): dlaczego długotrwałe wahania utrzymują się tak długo?
Wczoraj mówiłem, jak długo jest konsolidacja pozioma UNl i jak wysoka jest pionowa, a dziś nastąpił gwałtowny wzrost. Główne przyczyny powstania konsolidacji bocznej
1. Fundamenty już się poprawiły, ale brakuje dodatkowego kapitału do wywołania wystrzału
Włączenie opłat protokołu UNI, spalanie tokenów skarbca, uruchomienie V4, wdrożenie narracji puli licencyjnej RWA – fundamenty zostały zaktualizowane. Jednak cały rynek kryptowalut toczy się w ramach gry o istniejące zasoby, instytucjonalne fundusze nie weszły masowo, pozytywne informacje są powoli absorbowane przez rynek, co uniemożliwia natychmiastowy, jednostronny wzrost, więc rynek wchodzi w fazę konsolidacji bocznej.
2. Walka o tokeny: presja sprzedaży na górze + pozycje długoterminowe na dole
Na wcześniejszych szczytach nagromadziło się dużo historycznych tokenów zamrożonych w stratach, szybki wzrost powoduje presję sprzedaży; z kolei długoterminowi posiadacze i płynne fundusze skupują tanio, podtrzymując cenę. Siły popytu i podaży są zrównoważone, następuje wymiana tokenów i oczyszczenie rynku z zamrożonych pozycji.
3. Realizacja wzrostu biznesowego wymaga czasu
V4 i działalność instytucjonalna RWA nie eksplodują natychmiast po uruchomieniu. Integracja instytucji, zatwierdzenia regulacyjne, wprowadzanie aktywów RWA do puli – to długotrwały proces, wolny wzrost wolumenu obrotu i przychodów protokołu, więc rynek naturalnie oscyluje w konsolidacji bocznej.
Okres konsolidacji bocznej (tylko symulacja scenariuszy, brak precyzyjnego czasu)
- Krótkoterminowo (kilka miesięcy): konsolidacja zasobów. Brak wyraźnych sygnałów byczego rynku na rynku głównym, brak przełomowych wdrożeń RWA, brak dużych instytucjonalnych inwestycji, więc prawdopodobnie utrzymanie konsolidacji bocznej z powtarzającym się oczyszczaniem tokenów.
- Warunki przełamania (konieczne spełnienie przynajmniej jednego, aby zakończyć konsolidację)
① ETH i BTC rozpoczynają nową falę byczego rynku, co ożywia sentyment całego rynku kryptowalut;
② Wdrożenie puli licencyjnej Uniswap V4, wprowadzenie dużych instytucjonalnych aktywów RWA, znaczny wzrost wolumenu obrotu i przychodów z opłat protokołu;
③ Masowy napływ kapitału instytucjonalnego do sektora DEX, ukierunkowane inwestycje w UNI;
④ Pojawienie się wyraźnie korzystnych regulacji branżowych.
Podsumowując: konsolidacja boczna nie ma stałego czasu trwania, zależy od momentu realizacji wydarzeń wzrostowych, a nie tylko od analizy wykresu.
2. Wzrost pionowy (ruch w górę), wartość i siła wzrostu opierają się na 4 fundamentach
Fundament 1: Efekt sieciowy płynności lidera DEX na rynku spot (najważniejsza podstawa)
Jako największa na świecie zdecentralizowana giełda spot, z wieloma łańcuchami i bazą płynności, mnóstwo portfeli, protokołów DeFi i agregatorów handlowych korzysta z Uniswap. Gdy koło zamachowe płynności się rozpędzi, wolumen obrotu szybko rośnie. Dopóki istnieje popyt na handel spot w łańcuchu, pozycja lidera jest trudna do obalenia w krótkim terminie, co stanowi podstawę wartości.
Fundament 2: Zmiana jakościowa ekonomii tokena, powiązanie przepływów pieniężnych z wartością tokena
Wdrożenie propozycji UNIfication, protokół pobiera opłaty transakcyjne, które są przeznaczane na spalanie UNI.
Im większy wolumen → więcej opłat → więcej spalonych tokenów UNI, tworząc deflacyjny cykl zamknięty.
Token przekształca się z prostego tokena do głosowania w wartościowy token przechwytujący zyski protokołu. W czasie byczego rynku, gdy wolumen eksploduje, spalanie przyspiesza, poprawiając relację podaży i popytu, co podnosi wycenę.
Fundament 3: V4 + Hooks + pula licencyjna otwierają nowy, bilionowy rynek RWA
Stary UNI obsługiwał tylko natywne tokeny kryptograficzne; V4 z licencjonowaną pulą płynności spełnia wymogi regulacyjne i wspiera tokenizowany handel aktywami rzeczywistymi, takimi jak obligacje skarbowe, papiery wartościowe i fundusze.
To ewolucja z „narzędzia handlu w ekosystemie kryptowalut” do infrastruktury bazowej tokenizacji tradycyjnych aktywów finansowych, znacznie rozszerzając narrację i stanowiąc największą historię wzrostu tej rundy.
Fundament 4: Niezależna, niekustodialna wartość bazowa
Giełdy scentralizowane zawsze niosą ryzyko przechowywania aktywów. Dopóki użytkownicy potrzebują samodzielnego przechowywania aktywów i transakcji odpornych na cenzurę, zdecentralizowany handel spot będzie miał długoterminowe, niezbędne zapotrzebowanie. W cyklach byków i niedźwiedzi zapotrzebowanie na DEX jest wielokrotnie potwierdzane.🔥 $UNI Smart Money longi dominują
Longi trzymają 80,08 mln USD wobec zaledwie 31,28 mln USD w shortach.
📈 Longi mają +20,2 mln USD zysku, z niesamowitym 96,1% zyskownych, podczas gdy shorty są na minusie -3,72 mln USD z zaledwie 7,1% zyskownych.
⚔️ Ale najnowszy 30-minutowy przepływ odwrócił się: 2,14 mln USD sprzedaży wobec zaledwie 456 tys. USD kupna.
Longi wygrywają na dużą skalę, ale po 12,7% wzroście, silna świeża sprzedaż może sygnalizować realizację zysków i krótkoterminową korektę.【Tokenizacja akcji】Największą przeszkodą nie jest teraz „czy można to umieścić na łańcuchu”, ale co można z tym zrobić po umieszczeniu na łańcuchu.
Użytkownicy chcą nowych money legos — które można zastawiać, łączyć i generować odsetki, a nie tylko stos dokumentów leżących bezczynnie na łańcuchu.
Kto pierwszy połączy „tokeny akcji + DeFi”, ten zgarnie kolejny wzrost RWA.
Większość emitentów nadal tkwi na etapie 1.0, czyli prostego przenoszenia.Te dwa duże negatywne czynniki spadły, a Bitcoin się nie załamał, to nie dlatego, że byki są silne, lecz dlatego, że ktoś nie chce, aby teraz umarł. Moje zdanie jest proste: negatywne czynniki się wyczerpały, ale spadek jeszcze się nie zakończył; brak spadku teraz jest po to, by później spadło płynniej.
Jak będzie wyglądać dalsze czyszczenie? Mieszanka trzech scenariuszy:
Pierwszy, fałszywy odbicie, prawdziwa pułapka na byki. W środku nocy wykorzystują wiadomości geopolityczne, by podciągnąć cenę do 79-81k, patrzysz i myślisz „negatywne czynniki nie powodują spadku, więc będzie atak na 85”, wchodzisz, a on odwraca się i robi dużą świecę spadkową 4-5k, zostawiając cię na szczycie.
Drugi, męczenie cię do irytacji, a potem zabicie. Cena oscyluje między 75-77, twoje pozycje są wielokrotnie czyszczone, aż przed Świętem Narodowym płynność się zmienia, a potem zrywa w dół do 72, 70.
Trzeci, zimny nóż w nocy. W dzień nic się nie dzieje, giełda amerykańska zamknięta, a między 2 a 4 rano nagle spada o 3-5k punktów, wbija się dźwignią, a potem z powrotem podciąga do 75. W dzień boisz się shortować, w nocy boisz się trzymać, a ostatecznie wybuch następuje wtedy, gdy „myślisz, że nic się nie wydarzy”.
Teraz wszyscy wiedzą, że trzeba shortować, więc duże grube ryby prawdopodobnie nie dadzą ci wygodnej pozycji short na 81. Albo najpierw fałszywe wybicie, by wyczyścić shortujących, albo najpierw brak spadku, by nakarmić byki, a potem zimne nocne cięcie. Ten rynek to nie dno, to najpierw wycieranie stołu przed zabiciem. $BTC $ETH $BTC naprawdę wszedł w mój narysowany zakres, a co dalej?
Kilka dni temu, gdy patrzyłem na $BTC, narysowałem ten szary zakres poniżej.
Wtedy myślałem o scenariuszu:
Jeśli najpierw przebije dolną granicę zakresu, wbijając się w szary zakres, a potem szybko się wycofa, chciałem spróbować kupić na długą pozycję.
I rzeczywiście spadł, wtedy faktycznie kupiłem, ale po lekkim odbiciu sprzedałem, nie odważyłem się trzymać dłużej.
Teraz BTC wrócił znowu w okolice 76400, patrząc na wykres 4-godzinny, moje rozumienie jest takie:
Okolice 76800 to pierwsze miejsce, na które warto zwrócić uwagę, ale wydaje się, że presja na tym poziomie nie jest zbyt duża, więc może nastąpi przebicie. Powyżej tego bardziej zwracam uwagę na okolice 77700.
Więc co teraz myślę?
Jeśli BTC będzie dalej odbijać się w górę i pojawi się wyraźna presja sprzedaży, czy nie byłoby rozsądniej szukać okazji do zajęcia krótkiej pozycji?
A może lepiej poczekać, aż wróci do szarego zakresu, który narysowałem poniżej, i zobaczyć, czy jest okazja, by ponownie kupić na długą pozycję?
#美联储三年来首次加息25个基点 $ZEC wykazuje silny impet odbicia, ale w pobliżu gęsto zajętego obszaru oporu i psychologicznego poziomu całkowitego, oczekuje się, że bycze momentum napotka silny opór. Na podstawie analizy technicznej i kapitałowej planuję otworzyć pozycję krótką na poziomie 1560.
Techniczny opór na poziomie 1560 to miejsce przecięcia się obszaru gęstych pozycji z poprzednich szczytów oraz poziomów oporu Fibonacciego (0.618 / 0.786), co generuje bardzo silną presję sprzedażową.
Momentum słabnie i pojawia się dywergencja; gdy cena wzrasta do tego poziomu, na wykresach 4-godzinnym i dziennym RSI/MACD prawdopodobnie pojawi się sygnał dywergencji szczytu, co wskazuje, że kapitał kupujący realizuje zyski przy wyższych cenach.
Wykres likwidacji i płynności w zakresie 1500-1550 gromadzi wiele stop lossów wczesnych krótkich pozycji; przebicie do 1560 może skutecznie wyłapać tę płynność, wywołując fałszywe wybicie i szybki powrót ceny.
Strategia handlowa:
Pozycja stop loss (umieszczona powyżej fałszywego szczytu, przebicie poziomu 1600 oznacza unieważnienie logiki, wymaga ścisłego stop lossa, kontrola strat do 3,8%).
Uwaga: Rynek kryptowalut cechuje się dużą zmiennością, proszę ściśle kontrolować wielkość pozycji i dźwignię (zalecane nie przekraczać 5-10x), unikać nadmiernego zaangażowania kapitału. Powyższe to jedynie osobiste zapiski handlowe, nie stanowią porady inwestycyjnej.Co jeśli 5% długoterminowe rentowności nie są już tymczasowe?
To pytanie zaprzątało ostatnio moją głowę.
Przez lata rynki przyzwyczaiły się do taniego pieniądza i bardzo niskich kosztów pożyczek. Jeśli długoterminowe rentowności na poziomie około 5% staną się bardziej normalne, uważam, że inwestorzy mogą potrzebować przemyśleć, co uważa się za atrakcyjny zwrot w niemal każdej klasie aktywów.
Osobiście dlatego zwracam większą uwagę na rentowności niż na poszczególne posiedzenia Fed. Fed kontroluje stopy krótkoterminowe, ale długoterminowe rentowności odzwierciedlają także oczekiwania inflacyjne, zadłużenie rządu, wzrost gospodarczy oraz to, jakiego zwrotu inwestorzy oczekują za trzymanie długu przez dekady.
Utrzymujące się środowisko 5% może zmienić matematykę kredytów hipotecznych, zadłużenia korporacyjnego, wycen akcji, a nawet kryptowalut.
Dla mnie ważniejsze pytanie brzmi nie „Kiedy rentowności znów spadną?”
#LongYields5%NewNormal $BTC Psychologiczne powody, dla których wiele osób traci coraz więcej
Loss Attach 粘性亏损: Najgorsze w stratach nie jest to, ile się straciło, ale to, że im dłużej się traci, tym trudniej jest przyznać się do błędu. Z czasem błąd staje się bardzo ciężki, a ludzie zaczynają bronić swojego osądu. W tym momencie trzeba odciąć nie rynek, ale tę niechęć do przyznania się do porażki i złudzenia.Komisja ds. Usług Finansowych Izby Reprezentantów USA zatwierdziła 16 września ustawę „Modernizacja Rezerwy USA” stosunkiem głosów 28 do 21.
Kluczowe punkty są bardzo konkretne: Bitcoin zdobyty przez rząd federalny w drodze konfiskaty karnej lub cywilnej ma zostać umieszczony w „Strategicznej Rezerwie Bitcoinów” zarządzanej przez Departament Skarbu; umieszczone tam monety mają być przechowywane co najmniej przez około 20 lat zgodnie z ustawą; dodatkowo co kwartał ma być sporządzane potwierdzenie rezerwy oraz przeprowadzany audyt zewnętrzny.
Powszechnie podawana wielkość posiadanych przez rząd USA bitcoinów to około ponad trzysta tysięcy monet.
Zatwierdzenie przez komisję to tylko połowa drogi. Dalej ustawa musi przejść przez całą Izbę Reprezentantów, Senat, a następnie zostać podpisana przez prezydenta, aby stać się prawem.
Najważniejsze jest to, że bitcoiny będące w posiadaniu rządu zaczynają przechodzić z „rozproszonej konfiskaty” do „zarządzania w stylu publicznej księgi rachunkowej”.Nowa moneta $AKE na OKEx. Widziałem, że na innych giełdach rośnie gwałtownie, prawie wszedłem na rynek, ale na szczęście się powstrzymałem, bo potem cena zaczęła spadać.
Spadek wynika głównie z tego, że na początku kapitał podgrzewał rynek, a OKEx wykorzystał okazję, by sprzedać nową monetę. Tokeny nowej monety są skoncentrowane, brak fundamentów, gdy entuzjazm opadł, popyt nie nadążał, a presja sprzedaży ciągle obniżała cenę.
W krótkim terminie prawdopodobnie będzie trwała konsolidacja i formowanie dna, trudno będzie ponownie zyskać siłę, chyba że pojawi się nowy kapitał do spekulacji.
Takie monety, które są podgrzewane na różnych giełdach, mają słabą trwałość trendu, nie warto ślepo łapać dołków. W przyszłości, gdy zobaczysz małe nowe monety gwałtownie rosnące na sąsiednich giełdach, lepiej obserwuj i nie działaj pochopnie, trzymaj się z dala od kupowania na szczycie. BTC dzisiejszy ruch (17 września)
Aktualna cena około $76,300–$76,500, niewielki odbicie w ciągu dnia, zmienność niewielka, mniej więcej w zakresie $76,050–$76,750.
3 września wzrosło do około $82,200, po czym systematycznie spadało. 15 września spadek jednodniowy około 3,3%, najniższy poziom około $75,000. 16 i 17 września stabilizacja i odbicie w zakresie $75k–$76.7k, to słaba korekta po gwałtownym spadku, jeszcze nie odrobiła strat.
ETF spot odnotowały dwa dni z rzędu odpływ netto: 15 września około -$450 mln, 16 września około -$296 mln, łącznie około -$750 mln. Popyt instytucjonalny wyraźnie osłabł, nie odpowiada już dużemu napływowi z początku miesiąca.
Struktura to konsolidacja na niskim poziomie po spadku z wysokiego poziomu. Dzisiejsze odbicie ma przeciętną siłę, bardziej przypomina zatrzymanie spadku niż ponowne rozpoczęcie wzrostu. Utrzymanie się powyżej i wzrost wolumenu powyżej ostatnich szczytów da szansę na test $78k; jeśli spadnie poniżej $75k, to będzie kontynuacja konsolidacji po wzroście z końca sierpnia do początku września. Dlaczego tym razem po podwyżce stóp przez Fed BTC i ETH prawie nie spadły?
Projekt ustawy o przejrzystości nie przeszedł, Fed podniósł stopy o 25 punktów bazowych, co wydaje się wieloma negatywnymi czynnikami, ale tak naprawdę wszystko to było już uwzględnione w oczekiwaniach. Rynek już wcześniej spadł, więc gdy wiadomość się potwierdziła, nie pojawiło się wiele nowych ofert sprzedaży. Dlatego jedna podwyżka nie jest aż tak straszna, kluczowe jest, jak potoczą się oczekiwania co do kolejnej podwyżki.
Trump też nie pozwoli, by rynek ciągle był pod presją, zbliżają się wybory śródokresowe, więc prawdopodobnie będzie starał się wesprzeć gospodarkę i ustabilizować rynek.
Jednak na krótką metę jestem ostrożny, jutro jest posiedzenie Banku Japonii, rynek spodziewa się kolejnej podwyżki stóp. Po potwierdzeniu tej decyzji zobaczymy, jak będzie się kształtować płynność. W tych dniach BTC nie będzie łatwo od razu wzbić się w górę, a okazje do zajęcia krótkich pozycji po odbiciu są warte obserwacji. $BTC $ETH $ZEC Obiektywne sprzeczności na rynku teraz
Dowody na byczość (początek rynku byka) (na poziomie dziennym)
1. Cena utrzymuje się powyżej 250-dniowej średniej rocznej, MA60 i MA120 odwracają się do góry;
2. Od dołka 57750 wzrost jest znaczący, dołki są coraz wyższe;
3. Dzienny MACD co prawda spada, ale nie ma głębokiej korekty, to forma cofnięcia po wzroście.
Dowody na niedźwiedzi rynek (odbicie fali B) (na poziomie tygodniowym, wyższy priorytet)
1. 60-tygodniowa średnia jest blisko 120-tygodniowej, na granicy śmierci krzyża, to największy alarm ryzyka; nawet jeśli dzienny wykres wygląda dobrze, presja na dużym okresie tygodniowym nie została zniesiona;
2. Wolumen odbicia jest wyraźnie słabszy niż podczas poprzedniej głównej fali wzrostowej na rynku byka, to walka o istniejące środki;
3. Poprzedni szczyt 126173 nie został przebity, duża fala nadal może być "126173 to końcowa fala V rynku byka".Negatywne wiadomości nie oznaczają, że cena wzrośnie
Oba komunikaty zostały już opublikowane.
Jeden to nieprzyjęcie ustawy CLARITY.
Drugi to wprowadzenie podwyżki stóp procentowych.
Niektórzy twierdzą, że można teraz bezpiecznie obstawiać wzrost.
Publikacja wiadomości oznacza tylko jedno:
Wszystko, co trzeba wiedzieć, jest już znane.
Kupujący kupili wcześniej, sprzedający sprzedali wcześniej.
Te dwie wiadomości nie są już uwzględnione w cenie.
Co się teraz wydarzy:
Wzrost lub spadek nie będzie zależał od tych dwóch spraw.
Będzie zależał tylko od tego, czy ktoś jeszcze wpłaci pieniądze.
Traktowanie wyczerpania negatywnych wiadomości jako powodu do wzrostu.
To najczęstszy błąd osób spoza branży.
Teraz wystarczy obserwować nowe napływy kapitału.
Są one bardziej wiarygodne niż wiadomości.
#美联储三年来首次加息25个基点
#CLARITY法案下一步怎么走？ #BTC财库优先股融资升温 $BTC $ZEC — ta sama moneta, dwa shorty, dwie lekcje. 😭
Shortowałem przy $822, trzymałem przez 5 miesięcy, potem odciąłem stratę.
Shortowałem ponownie przy $816, a $ZEC nadal rósł.
Lekcja: nie shortuj na ślepo siły tylko dlatego, że spodziewasz się spadku.
Oczekiwania co do podwyżek stóp były wysokie, a rynek odmówił załamania.
Tym razem bez zgadywania — po prostu uważnie obserwuję $816. 👀
#FedFirst25BpsHikeSince23 #CryptoTaxAndBTCReserve Tyle negatywnych czynników, a BTC się trzyma i nie spada — czy to oznaka dna, czy tylko sztuczne podtrzymywanie?
Wykres punktowy podwyżek stóp Fed sugeruje kolejne podwyżki w tym roku
Wojsh jest bardziej jastrzębi, dolar i obligacje amerykańskie się umacniają
Projekt ustawy utknął, duże odpływy z ETF, Strategy też sprzedaje monety
Według wcześniejszego scenariusza taki zestaw ciosów powinien już zepchnąć BTC do 70 000
Ale najniżej spadł do 75 000 i szybko został odkupiony przez kapitał
To pokazuje, że na poziomie 75 000 jest wsparcie
Spadek z 82 000 do 75 000 to prawie 9% korekty
Część negatywnych informacji została już wcześniej wliczona w cenę
Po dłuższym handlu bardziej zwracam uwagę na to, jak cena reaguje po pojawieniu się wiadomości
Brak spadku mimo negatywnych informacji oznacza, że niedźwiedzie nie mają siły
Brak odbicia po negatywnych wiadomościach oznacza, że byki też nie są zbyt silne
Obecnie jest impas, brak wyraźnego ruchu w górę lub w dół
Prawdziwym sygnałem będzie przełamanie równowagi przez którąś ze stron #美联储三年来首次加息25个基点 $BTC $ETH Drugi poziom: Znaczenie obniżki stóp procentowych dla ETH, całkowicie inne niż dla bitcoina
Wielu ludzi analizuje ETH i BTC jako ten sam rodzaj aktywów w kontekście makroekonomicznym. To śmiertelny błąd.
Bitcoin to „cyfrowe złoto”. Ethereum to „warstwa rozliczeniowa cyfrowej gospodarki”.
Steno Research opublikowało raport po obniżce stóp, w którym użyto bardzo ostrych sformułowań: faza słabej kondycji Ethereum może się właśnie zakończyła, zarówno względem walut fiat, jak i BTC, ETH może znów zabłysnąć.
Dlaczego? Ponieważ obniżka stóp bezpośrednio stymuluje aktywność na łańcuchu.
Oryginalne słowa z raportu: gwałtowny wzrost aktywności na łańcuchu — w tym DeFi, emisja stablecoinów, NFT — wszystko to głównie dzieje się na blockchainie Ethereum. Obniżka stóp przez Fed spowoduje wzrost aktywności na łańcuchu, co będzie ogromnym wsparciem dla Ethereum. $ETH $ZEC $BTC #美联储三年来首次加息25个基点 #美国加密税收与BTC储备法案获推进 #长端美债5%会成新常态吗？ Radar aktywnego kupna i sprzedaży
Cena $SOL rośnie, ale dominuje aktywna sprzedaż, co tworzy rozbieżność: na świecy 15-minutowej wzrost o 0,15%; w 3 zestawach 5-minutowych statystyk aktywne kupno stanowi 37,3%, aktywna sprzedaż 62,7%, kwota aktywnej sprzedaży jest około 1,68 razy większa niż aktywnego kupna; kwota aktywnej sprzedaży przewyższa aktywne kupno o 1,93 mln USD.
Cena $DGAI rośnie, ale występuje jednoczesna przewaga sprzedaży: na świecy 15-minutowej wzrost o 0,12%; w 3 zestawach 5-minutowych statystyk aktywne kupno stanowi 38,6%, aktywna sprzedaż 61,4%, kwota aktywnej sprzedaży jest około 1,59 razy większa niż aktywnego kupna; kwota aktywnej sprzedaży przewyższa aktywne kupno o 9716,70 USD.
Cena $SNDK zmienia się nieznacznie, aktywne kupno i sprzedaż są względnie zrównoważone: na świecy 15-minutowej wzrost o 0,032%; w 3 zestawach 5-minutowych statystyk aktywne kupno stanowi 55,1%, aktywna sprzedaż 44,9%; kwota aktywnego kupna przewyższa aktywną sprzedaż o 208 700 USD. Te dwa wskaźniki nie tworzą jeszcze wyraźnego sygnału jednokierunkowego.
SOL, DGAI: wzrost nie jest wspierany przez aktywne kupno, obserwacje nie wskazują jeszcze na spójny sygnał siły.Rano rzuciłem okiem na pozycje, długie pozycje $HYPE i $BICO to jak dwa różne światy.
✅ Długa pozycja $HYPE
20-krotna dźwignia na pełnym kapitale, zysk +643,20U, stopa zwrotu +109,64%.
W danych Smart Money, stosunek długich do krótkich pozycji wynosi 212,03%, większość dużych graczy ma zyski na długich pozycjach, średnia cena otwarcia 75,89, obecna cena 78,10, układ długich pozycji się nie zmienił, ta pozycja trafiła w rytm rynku.
❌ Długa pozycja $BICO
8-krotna dźwignia na pełnym kapitale, strata -1627,80U, stopa zwrotu -685,23%, wskaźnik depozytu zabezpieczającego spadł do 5,05%, na granicy niebezpieczeństwa.
Smart Money pokazuje odwrotny obraz: 514 traderów, 343 krótkie pozycje, wskaźnik zyskowności krótkich pozycji 79,88%, większość dużych graczy jest niedźwiedziami na $BICO, moja długa pozycja jest przeciw trendowi i mocno stratna, cena otwarcia 0,0349, obecna cena 0,0188, strata jest głęboka.
👉 Dzisiejsze przemyślenia:
Tego samego ranka jedna długa pozycja podwoiła zysk, druga jest na skraju niebezpieczeństwa.
Koszt trzymania pozycji przeciw trendowi jest naprawdę wysoki, nie wolno rozluźniać zarządzania ryzykiem tylko dlatego, że jedna pozycja przynosi zysk.
Pytanie: w przypadku tak głęboko stratnej długiej pozycji przeciw trendowi, czy lepiej twardo trzymać i czekać na odbicie, czy wybrać moment na stop loss i wyjście?
#本周FOMC揭晓，加息能否落地？
#以太坊草案EIP-8363引争议
#AI发展焦虑升温，监管讨论升级 Nie spiesz się z interpretacją „BlackRock, Visa dołączają do zestawu walidatorów” jako „stabilne monety publiczne już mają instytucjonalne wdrożenie”.
Circle właśnie uruchomił publiczną sieć Arc: opłaty gas w USDC, finalność na poziomie subsekundowym, pierwszego dnia ogłoszono 100+ aplikacji, w tym Aave, Morpho, Uniswap; założycielami walidatorów są BlackRock, DTCC, ICE, Mastercard, Visa i inni, ale dołączanie odbywa się etapami, zestaw walidatorów jest na zasadzie zezwoleń. Ponadto wyemitowano około 10 miliardów ARC w ramach genesis — oficjalnie podkreślono, że nie oznacza to publicznej sprzedaży.
Aha, więc tak: logo walidatora ≠ faktyczna ilość rozliczeń USDC; uruchomienie sieci to dopiero początek. W dalszej kolejności należy obserwować przepustowość stablecoinów na łańcuchu i rzeczywiste użycie cross-chain, nie traktuj listy jako końca narracji.
Szczegóły można sprawdzić na OKX, obserwując USDC/USDT oraz główne monety USDT perpetual, rób własne badania, DYOR, to nie jest porada inwestycyjna.3 AKTYWA, 1 BITWA
$BZ ropa powyżej 100,37 USD zmienia zasady gry.
$XAUT po 4 326 USD oferuje siłę obronną, podczas gdy $BTC po 76,51 tys. USD pozostaje poniżej swojej 20MA (76,83 tys. USD) i Supertrend (78,50 tys. USD).
Jeśli ropa będzie nadal rosnąć, złoto musi udowodnić swoją rolę obronną, podczas gdy Bitcoin musi wytrzymać presję płynności.
Kto zyskuje więcej na szoku na rynku ropy: obrońcy wartości czy właściciele energii?
#FedFirst25BpsHikeSince23 #CryptoTaxAndBTCReserve #LongYields5%NewNormal Czy Stany Zjednoczone chcą schować BTC i podatki od kryptowalut do sejfu? 🔥
Izba Reprezentantów pracowała nocą w dwóch komisjach, jedna zajmuje się pieniędzmi, druga kryptowalutami, scenariusz jest bardziej uporządkowany niż piramida.
📌 Linia podatkowa: Komisja ds. pozyskiwania funduszy przegłosowała ustawę "Digital Asset Tax Certainty Act" 38‑5.
Opłaty sieciowe/transakcyjne poniżej 10 USD nie podlegają zgłoszeniu podatkowemu, więc małe przelewy czy kupno kawy nie będą wymagały wypełniania wielu formularzy podatkowych za kilka dolarów opłat.
📌 Linia rezerwowa: Komisja ds. usług finansowych przegłosowała ustawę "American Reserve Modernization Act" 28‑21.
Wprowadza do prawa strategiczne rezerwy bitcoina z dekretu administracyjnego Trumpa, Ministerstwo Finansów ustanawia bezpieczne magazyny, gdzie bitcoiny skonfiskowane przez rząd będą przechowywane w rezerwach.
⚠️ Chłodna kąpiel: prawdopodobieństwo przyjęcia ustawy o rezerwach na rynku to tylko 6%. Po 17 września posłowie idą na wakacje, więc w tym roku trudno będzie przejść cały proces.
Co to oznacza dla BTC? Krótkoterminowo jest wsparcie nastrojów, ale nie licz na natychmiastowy powrót do 80 000.
Główny sygnał: USA wprowadzają kryptowaluty z szarej strefy do ram systemu finansowego. Uporządkowanie podatków i legislacja rezerw idą równolegle, kierunek jest jasny.
Co myślicie, czy to długoterminowy pozytyw czy krótkoterminowa spekulacja? Podyskutujcie w komentarzach!
$BTC $ETH
Ostrzeżenie o ryzyku: to tylko opinia rynkowa, nie stanowi porady inwestycyjnej. #美联储三年来首次加息25个基点 Wash podaje bardzo istotne wyjaśnienie, dlaczego 10-letnie obligacje skarbowe USA przekroczyły 5%:
Po pierwsze, gospodarka jest silna;
Po drugie, giganci AI szaleńczo inwestują kapitał i emitują obligacje, rywalizując o kapitał z rządem USA;
Po trzecie, globalne ryzyko geopolityczne podniosło koszty kapitału.
To właściwie wyjaśnia najważniejszy obecnie konflikt na rynku:
AI napędza wzrost gospodarczy, a także popyt na kapitał; im silniejsza gospodarka, tym trudniej Rezerwie Federalnej obniżyć stopy procentowe; a AI i amerykański budżet jednocześnie walczą o pieniądze.
Dlatego prawdziwym czynnikiem decydującym o wycenie amerykańskich akcji może już nie być 25 punktów bazowych, lecz to, kiedy Trump zakończy wojnę i farsę.
Jeśli USA i Iran osiągną porozumienie w ciągu 2 miesięcy, ceny ropy gwałtownie spadną, inflacja się obniży, wtedy Rezerwa Federalna nie będzie miała powodu do kolejnej podwyżki stóp, a wielka hossa na Bitcoinie i amerykańskim rynku akcji rozpocznie się na nowo! Pierwsza podwyżka stóp procentowych Fed od trzech lat, podniesienie o 25 punktów bazowych do 3,75%-4%, po posiedzeniu Waszyngton zajął jastrzębią postawę.
Nie doszło do spodziewanego dużego spadku, Bitcoin po wahaniach utrzymał się powyżej 76 000.
$BTC
Również obligacje skarbowe USA przekroczyły 5%, ale w 2023 roku nie wyszły z rynku niedźwiedzia.
Negatywne czynniki zależą od fazy cyklu, w obszarze dna negatywne wiadomości rzadko powodują bezpośrednio duży rynek niedźwiedzia.
Obecnie nadal jesteśmy na wczesnym etapie rynku byka, wahania to tylko korekta, nie należy się bać podwyżek stóp ani jastrzębich wypowiedzi.
#长端美债5%会成新常态吗？
Największe ryzyko jest na szczycie rynku byka, nie teraz. Zrozumienie cyklu pozwala uniknąć wypadnięcia z rynku podczas wahań.Indeks strachu i chciwości znajduje się na poziomie 50, w strefie neutralnej, rynek nie wykazuje paniki ani nadmiernego wzrostu, taka struktura nastrojów zwykle odpowiada konsolidacji z lekkim trendem wzrostowym. Aktualna cena BTC to 76471,5, 24h +1,37%, MA5 (76457,1) właśnie przebija i utrzymuje się powyżej MA20 (76111,5), RSI 56,3 znajduje się w strefie byczej, ale nie jest wykupiony, co jest bezpieczne, MACD słupek +64,38 utrzymuje trend byczy, wstęga Bollingera [75463,6, 76759,5] rozszerza się ku górze, cena zbliża się do górnej granicy, amplituda 30 świec wynosi tylko 2,24%, co wskazuje na skompresowaną zmienność i oczekiwanie kapitału na wybór kierunku. Stopa finansowania +0,0036% jest łagodnie dodatnia, nastroje bycze istnieją, ale nie są jeszcze przesycone, nie stanowi to presji odwrotnej.
Na poziomie powiązań, ruch $BTC jest jedynym kotwicą obecnego rynku, WBTC porusza się niemal równolegle (+1,46%, RSI 56,5), co wskazuje, że siła wzrostu pochodzi z zakupów spot BTC, a nie z rozprzestrzeniania się altcoinów; POL +5,48% wyraźnie przewyższa, co jest sygnałem, że kapitał w ramach rotacji sektora testuje bardziej elastyczne instrumenty, ale wolumen obrotu to tylko 14,1M, co nie wystarcza, by napędzić rynek. Wniosek: nastroje neutralne + układ średnich kroczących byczy + łagodna stopa finansowania, kierunek jest byczy, ale potwierdzeniem będzie przebicie górnej wstęgi Bollingera. $BTC Analiza rynku i strategia handlowa
Na wykresie dziennym pojawiły się już oznaki rozpoczęcia korekty.
Wielu zapewne straciło wiarę w byki, widząc, że zakres 76763-80290 został przebity realnie w dół, ale informacje z rynku nie wskazują na koniec trendu wzrostowego, wręcz przeciwnie, zbliżamy się do drugiego startu, którego warunki są już prawie spełnione.
Na wykresie widać, że po dużym wzroście cena utknęła w zakresie. Mówimy o stagnacji, a nie o oporze, ponieważ główny gracz nie ma już zysków do osiągnięcia powyżej, a koszty dalszego wzrostu rosną, więc nie kontynuuje podnoszenia ceny. Poza tym pozycje krótkie zostały w dużej mierze zlikwidowane, co wymaga czasu na zgromadzenie nowych pozycji krótkich jako paliwa. Dlatego główny gracz wybiera etapowe wyprzedawanie w tym zakresie. Z strzałek widać, że najpierw poprzez pierwszą falę płynności nastąpiła wyprzedaż pierwszego stopnia, potem ponowne gwałtowne podbicie i wyprzedaż drugiego stopnia, po czym przebicie zakresu zapowiada zmianę trendu.
Śmierć krzyża i wsparcie: Na wykresie dziennym widać, że pierwsze wsparcie po przebiciu zakresu pojawia się na poziomie 75612, co jest też blisko najniższego punktu odbicia po wyprzedaży pierwszego stopnia. To wsparcie potwierdza, że zakres był strefą wyprzedaży głównego gracza, a przebicie tego obszaru oznacza stratę zysku. Jednak analiza wolumenu pokazuje, że większość pozycji głównego gracza została już sprzedana, a nowe pozycje zaczynają być budowane od około 75612. Zgodnie z zasadą etapowego budowania pozycji przez głównego gracza, możliwe jest tworzenie pozycji na poziomach 73098, 70464 i 66555, co może prowadzić do wzrostu. Czekamy na rozwój sytuacji.Podwyżka stóp Fedu została wprowadzona, ale nastroje rynkowe przypominały sprężynę, która się zaciska, a potem poluzuje—najpierw gwałtownie spadła, potem się stabilizowała. $BTC W pewnym momencie wskaźnik wzrósł do 75 000 dolarów, a potem wrócił powyżej 76 000; Senat nie uchwalił ustawy CLARITY, regulacyjne buty wisiały na włosku, byki nie odważyły się spieszyć, niedźwiedzie nie odważyły się utrzymać ciężkich pozycji, a rynek wszedł w impas "kto pierwszy mrugnie".
$ETH Zgłoszono blisko 2 430 dolarów, nieznacznie wzrost, szczególnie odporny wśród głównych monet. Fundusze wydają się stawiać nogami: zamiast gonić za wysoką zmiennością, lepiej pozostać w pulach z głębszą płynnością.
$SOL wynosi 97 dolarów, a 96-98 dolarów to krótkoterminowa granica życia i śmierci. Jeśli spadnie poniżej 92 dolarów, może być szybko przetestowana; Inicjatywa można odzyskać tylko poprzez odzyskanie 100 dolarów. Obecnie zarówno byki, jak i niedźwiedzie czekają, aż druga strona wykona pierwszy ruch.
Dogecoin spadł do 0,079 USD, ale dane on-chain pokazały coś przeciwnego: wieloryby połknęły 240 milionów tokenów wbrew trendowi, a fundusze ETF wykazywały oznaki powrotu. Inwestorzy detaliczni spanikowali, duzi gracze byli chciwi — ta gra zawsze była zyskiem dla nielicznych ponad większość.
Teść utrzymał się na poziomie 0,75 dolara, a następnie próbował się ustabilizować. Dziś oficjalne spotkanie deweloperów odbyło się w Nowym Jorku, a co ważniejsze, nowa podaż ma spaść o 75% po zakończeniu październikowej atrybucji. Gdy strona podaży naprawdę się odwróci, historia przybiera nowy obrót.
#美联储三年来首次加息25个基点 #AI发展焦虑升温 dyskusje regulacyjne eskalowały #美国加密税收与BTC储备法案获推进 $BTC handluje się w okolicach $76.4K, i to właśnie cierpliwość ma tutaj znaczenie.
➤ $75K to pierwszy poziom, na który zwracam uwagę jako wsparcie
➤ $72K–$70K to głębsza strefa, jeśli sprzedający przejmą kontrolę
➤ $80K–$84K to miejsce, gdzie chciałbym silniejszego potwierdzenia
Nie interesuje mnie gonienie za zielonymi świecami.
Niech BTC najpierw pokaże siłę, a potem szukajmy retestu.
Żaden setup nie jest gwarantowany. DYOR.Amerykańskie przepisy dotyczące kryptowalut nadal się rozwijają, a rynek koncentruje się na propozycjach dotyczących ram podatku od aktywów cyfrowych oraz rządowego posiadania rezerw BTC. 🟠 Wytyczne dotyczące rezerw BTC Powiązane propozycje rozważają włączenie rządowo skonfiskowanego Bitcoina do systemu rezerwowego oraz ustanowienie długoterminowych układów trzymania zamiast dowolnej sprzedaży tych BTC. Jednocześnie plan nie zakłada, że rząd bezpośrednio wykorzystuje środki fiskalne do zakupu dużych ilości BTC na rynku wtórnym. 📊 Dla $BTC, jeśli takie polityki zostaną ostatecznie wdrożone, kluczowy wpływ będzie bardziej skłaniał się ku długoterminowym oczekiwaniom dotyczącym podaży i polityki, ale w krótkim terminie nadal potrzebne 🔵 są rzeczywiste przepływy kapitałowe i potwierdzenie wybicia cen. $ETH: Jeśli BTC zyska uwagę kapitałową dzięki nowościom w polityce, to, czy ETH może się wzmocnić synchronicznie, będzie ważnym wskaźnikiem do monitorowania rozprzestrzeniania się apetytu na ryzyko rynku. 🟣 $ZEC: Po zaostrzeniu narracji polityki i regulacji sektor prywatności może nadal przyciągać uwagę rynku, ale aktywa o dużej zmienności nadal muszą uważać na spadki po ujawnieniu wiadomości. 📈 Jeśli BTC przekroczy 78,6 tys. USD w krótkim terminie→ może to być na poziomie 80,4 do 82,1 ⚠️ tys. USD; jeśli pojawią się pozytywne wiadomości i spadną poniżej 76,9 tys. USD, → uważać na spadki, gdy wsparcie polityki "wiadomości napływa, ≠ zysków" natychmiast wzrośnie. To, co naprawdę decyduje o kolejnej fazie rynku, to czy cena BTC + przepływ kapitału ETF + wolumen obrotu + OI zostaną potwierdzone jednocześnie #DailyOrbit #BTC #ETH #ZEC $SNOW Ten ruch jest tak płynny, jakby ktoś specjalnie go dla mnie zaprojektował.😏
Kiedy wszyscy jeszcze się wstrzymywali, ja już obserwowałem tę pozycję na SNOW, za każdym razem, gdy SNOW próbował się podnieść, brakowało mu tchu, wyraźnie brakowało wsparcia, a opór nad nim nakładał się warstwa na warstwę. Powiedziałem wtedy wprost: odbicie to okazja dla krótkich pozycji.
A co się stało? Z 372,81 do 333,92, +258,64% dało bezpośrednią odpowiedź. Wcześniej było dużo zwlekania, ale efekt jest naprawdę satysfakcjonujący.
Rynek leczy wszelkie przekonania o własnej mądrości, zwłaszcza tych, którzy uważają się za najmądrzejszych.
Najpierw zrealizuj 80% zysków, nie bądź chciwy na ostatni kawałek. Pozostałe 20% przenieś stop loss na cenę kosztu, jeśli spadnie dalej, trzymaj i pozwól zyskom rosnąć, a jeśli odbije, nie stracisz kapitału.
Nie napychaj się zyskami, nie rozpaczaj przy spadkach.
Jeśli jeszcze nie wszedłeś, posłuchaj mnie: teraz nie czas na atak, poczekaj na kolejny ruch strukturalny. Będą jeszcze okazje, nie spiesz się teraz.🚀
$XRP $SNDK Ostatnio wiele osób rozmawia o $ZEC, ta runda rynku jest całkowicie napędzana narracją o prywatności.
Ten wzrost ma bardzo silną dynamikę, korzystając z wiadomości o uruchomieniu powiązanych ETF, cena szybko poszła w górę, a krótkoterminowe zainteresowanie osiągnęło maksimum.
Jednak po osiągnięciu wysokiego poziomu, zmienność stała się wyjątkowo duża, z dużymi wahaniami w obie strony, gdzie byki i niedźwiedzie na przemian zbierają zyski.
To aktywo jest napędzane narracją, a kondycja rynku w dużym stopniu zależy od wiadomości. Gdy pojawiają się pozytywne informacje, cena rośnie gwałtownie, ale gdy zainteresowanie maleje i kapitał się wycofuje, spadki są równie szybkie.
Regulacje są stałym ryzykiem, którego nie da się ominąć; nawet drobne plotki powodują gwałtowne reakcje na rynku.
Wiele osób, widząc ciągły wzrost, nie może się powstrzymać przed wejściem, ale przy tak dużej zmienności na wysokim poziomie bardzo łatwo jest nie utrzymać pozycji i zostać wyczyszczonym.
Ten rodzaj aktywa nadaje się tylko do handlu krótkoterminowego, a nie do długotrwałego trzymania.Na Twitterze ktoś opublikował zrzut ekranu, mówiąc: USDC z ARC i USDC z głównej sieci Ethereum mogą stworzyć LP o zerowym ryzyku, a APR jest bardzo wysoki, czy to prawda?
Uważam, że to nie jest prawdziwe LP o zerowym ryzyku, przede wszystkim oficjalna dokumentacja wyraźnie zabrania takiego parowania.
USDC Arc ma dwa interfejsy, ale dzielą ten sam podstawowy bilans.
Oficjalna dokumentacja jasno to opisuje:
Nie paruj natywnego USDC z interfejsem USDC ERC-20 jako dwóch oddzielnych tokenów puli.
Oba interfejsy korzystają z tego samego podstawowego salda, więc ich parowanie jest równoznaczne z parowaniem aktywa z samym sobą.
Pula skonfigurowana w ten sposób jest natychmiast niewypłacalna.
Wysoki APR to złudzenie, ponieważ sama pula ma problem, wolumen transakcji i liczby opłat są poważnie zniekształcone, co sprawia, że APR wygląda na bardzo wysoki, ale rzeczywiste bezpieczeństwo kapitału i jego trwałość są bardzo słabe.
Prawdziwie bliskie zerowej stracie niezmienności mogą być tylko pary USDC/EURC lub inne wysoko powiązane różne stablecoiny.
$UNI $BTC spadł poniżej 75 000, a mimo to aż 115 000 osób zostało zlikwidowanych!
A co z obiecywanym "odbiciem we wrześniu"? $BTC w ciągu jednej nocy przebił poziom 75 000 USD, osiągając najniższy kurs 74 910, z jednodniową stratą przekraczającą 5%, co jest największym spadkiem od czerwca. Dane z łańcucha są jeszcze bardziej przerażające: CoinGlass podaje, że w ciągu ostatnich 24 godzin na całym świecie zlikwidowano ponad 115 000 pozycji, z czego 70% to pozycje długie – typowa sytuacja „gdy nie rośnie, to zabijamy dźwignię”.
Naprawdę nie spodziewałem się, że odrzucenie ustawy będzie miało tak silny efekt. Senat głosował 50:49, nie osiągając wymaganych 60 głosów, więc "Clear Act" upadł, a najważniejszy dla instytucji "bilet zgodności" zniknął, więc kapitał po prostu głosuje nogami. Co bardziej ironiczne, Fed zaraz potem podniósł stopy o 25 pb, a długoterminowe stopy nie pomogły – udział BTC wzrósł do 68,4%, co oznacza, że kapitał ucieka do "lidera", a mniejsze monety mają jeszcze gorzej.
Kluczowy poziom to teraz 75 000, jeśli zostanie przebity, to spadniemy do 60 tysięcy. Osobiście uważam, że na krótką metę nie warto łapać dołka, lepiej poczekać na zakończenie wygasania opcji w dniu trzech wiedźm (18.09). Indeks strachu i chciwości utknął na 51, co oznacza neutralność, więc panika jeszcze nie osiągnęła szczytu, a prawdziwe dno zwykle pojawia się, gdy inwestorzy detaliczni całkowicie tracą nadzieję. To trochę nieintuicyjne. Fed podniósł stopy procentowe, to dlaczego rynek kryptowalut i amerykański rynek akcji się nie załamały?
Wczoraj wieczorem Fed w końcu podniósł stopy procentowe. O 25 punktów bazowych, podnosząc stopę polityczną do 3,75%–4,00%, a decyzja została podjęta jednogłośnie 12 do 0, co było bezpośrednim ciosem dla Trumpa.
Co ważniejsze, wykres punktowy. Mediana stopy politycznej na koniec roku wzrosła do 4,1%, co oznacza, że w tym roku prawdopodobnie będzie jeszcze jedna podwyżka o 25 punktów bazowych, a grudzień naturalnie staje się najważniejszym oknem do obserwacji.
Ale co ciekawe, giełda nie przestraszyła się podwyżki stóp. Nasdaq prawie się nie zmienił, półprzewodniki wręcz prowadziły wzrosty, SOXX wzrósł około 1%; prawdziwym obciążeniem dla rynku były akcje sektora energetycznego. Wraz ze spadkiem cen ropy o ponad 3%, sektor energetyczny wyraźnie spadł. Innymi słowy, rynek teraz handluje nie „podwyżka stóp = krach na giełdzie”, ale „kto wytrzyma wysokie stopy procentowe”.
Dlaczego amerykański rynek akcji nadal wytrzymuje? Odpowiedź: gospodarka USA jest po prostu zbyt silna.
Sprzedaż detaliczna w sierpniu wzrosła miesiąc do miesiąca o 1,2%, znacznie przekraczając oczekiwania, a sprzedaż detaliczna bazowa wzrosła o 1,4%; Fed nawet podniósł prognozę wzrostu PKB na ten rok z 2,2% do 2,3%, jednocześnie obniżając prognozę stopy bezrobocia z 4,3% do 4,1%.
Dodatkowo wyjaśnienie Wosha, dlaczego 10-letnie obligacje USA przekroczyły 5%, jest bardzo warte uwagi:
Po pierwsze, gospodarka jest sama w sobie silna;
Po drugie, giganci AI szaleńczo inwestują kapitał i emitują obligacje, konkurując o kapitał z rządem USA;
Po trzecie, globalne ryzyko geopolityczne podniosło koszty kapitału.$SNDK Jaki kształt ma SanDisk, wierzę, że wszyscy genialni traderzy to rozumieją, prawda? Na wykresie dziennym wykształcił się wzór M, czy poziom 1500 wytrzyma? Chociaż na 1510 jest małe wsparcie, to takie małe wsparcie służy do wciągnięcia byków do pułapki, wsparcie jest po to, by je przełamać, a nie do kupowania na dołku. Ponadto Rezerwa Federalna już podniosła stopy procentowe, co dla firm takich jak Micron i SanDisk, które bardziej polegają na przyszłych oczekiwaniach zysków, oznacza znaczne obniżenie wartości bieżącej przyszłych przepływów pieniężnych, co najbardziej obciąża wyceny i ostatecznie hamuje inwestycje kapitałowe w infrastrukturę AI, co z kolei podważa fundamenty popytu na pamięci masowe.
W krótkim terminie może nastąpić niewielki odbicie, ale ogólna struktura pozostaje spadkowa, więc każde małe odbicie to okazja do zajęcia pozycji krótkiej.
To moja osobista opinia, nie stanowi porady inwestycyjnej. Zajmuję pozycję krótką na $ONE, dlaczego? Ta moneta to stary wyjadacz. Wcześniej też bez żadnych oznak nagle robiła pionowy wzrost, zyskując dziennie kilkadziesiąt procent, a inwestorzy detaliczni widząc to, myśleli, że zaraz wystartuje, ale następnego dnia cena spadała z powrotem do pierwotnego poziomu, więżąc wielu ludzi.
Teraz sytuacja na rynku jest jeszcze zabawniejsza. Całkowita pozycja na całej sieci to 17 milionów, cena już tak bardzo wzrosła, a stosunek długich do krótkich pozycji to nadal 6:4, czyli 6 na 10 osób obstawia wzrost. Inwestorzy detaliczni myślą, że cena może jeszcze rosnąć, więc wszyscy się rzucili. Co więcej, opłaty za finansowanie są już ujemne, a wielcy gracze wolą sami płacić krótkim pozycjom, by na siłę podnieść cenę. Ten schemat widziałem już wiele razy — silna kontrola rynku spot, podnoszenie ceny spot, by podciągnąć cenę kontraktów, przyciągając inwestorów detalicznych do otwierania długich pozycji i gonienia za wzrostem. Gdy rozdzielą już większość tokenów, nagle sprzedają, zbierając zyski także od długich pozycji na kontraktach. Ujemne opłaty są specjalnie po to, by przyciągnąć krótkich jako paliwo.
Nikt nie wie o mojej pozycji, nikt się tym nie interesuje. Siedzę w tym zapomnianym kącie, otworzyłem pozycję i spokojnie obserwuję tę szaloną zabawę.
Strefa oporu krótkoterminowego to 0.00105 do 0.0011, jeśli naprawdę odbije i utrzyma się powyżej, przyjmę stratę i wyjdę, nie będę się upierać. Poziom 0.0009 to strefa pustki tokenów, jeśli spadnie poniżej, będę trzymać dalej, celując w 0.0008 lub nawet niżej. Nie jestem chciwy, nie gonię za wzrostami i nie inwestuję dużych kwot. Na tym rynku za każdą szaleńczą decyzją stoi określona cena.Podsumowując: trend nie umarł, tempo spowolniło. 76 000 nie jest ani dołkiem, ani szczytem, lecz strefą obserwacji po podwyżce stóp. Osoby nastawione na wzrost czekają na przebicie 80 000 z dużym wolumenem, aby potwierdzić, osoby nastawione na spadek czekają na utratę 75 000, aby zwiększyć pozycje krótkie. Dla większości kontrola pozycji i unikanie dźwigni jest ważniejsza niż trafne przewidzenie kolejnego punktu. Kryptowaluty są bardzo zmienne, powyższe informacje mają charakter wyłącznie informacyjny i nie stanowią porady inwestycyjnej. $BTC Wygląda na to, że wyniki z zeszłej nocy już są znane, teraz jest już po czwartej po południu.
Uważam, że najciekawsze nie jest to, że Fed podniósł stopy o 25 punktów bazowych, ale to, że rynek nie poszedł zgodnie z najbardziej przerażającym scenariuszem. Wygląda na to, że podwyżka stóp została już w dużej mierze uwzględniona.
To pierwsza podwyżka od trzech lat, ale rynek spodziewał się tego wyniku i nie miał żadnych złudzeń. Zwykle taki zestaw nie jest korzystny: dolar się umacnia, rentowności obligacji skarbowych rosną, Dow Jones spadł o 1,2%, a S&P 500 również zakończył na minusie. Do tego wcześniej nie powiodła się inicjatywa ustawy CLARITY, więc zarówno makroekonomia, jak i regulacje nie przynoszą dobrych wiadomości.
Na szczęście rynek kryptowalut nie kontynuował gwałtownego spadku.
Ale to nie oznacza, że teraz na pewno wydarzy się coś dobrego. Może to tylko chwilowa przerwa na oddech, a czy spadki będą kontynuowane, nikt nie jest w stanie powiedzieć.
Na tę chwilę BTC wrócił do około 76400 USD, ETH do około 2440 USD. Najbardziej spektakularny jest ZEC, który w ciągu dnia wzrósł nawet o ponad 16%.
Wygląda na to, że podwyżka stóp została już w dużej mierze uwzględniona, a Fed nie wysłał sygnałów zaostrzenia znacznie przewyższających oczekiwania. Wynik jest nieco jastrzębi, ale nie na tyle, by rynek całkowicie zmienił kierunek.
Po pierwszej rundzie uwolnienia presji kapitał zaczął ponownie szukać względnie silnych kierunków.
Oczywiście ryzyko nadal istnieje, niepewność regulacyjna nie zniknęła, a dalszy rozwój sytuacji pozostaje niejasny. Dlatego nie ma potrzeby spieszyć się z wyciąganiem wniosków o rynku, najpierw zobaczmy, jak potoczy się prawdziwy trend, a potem ocenimy, jakiego rodzaju jest ta fala odbicia. $ETH Fed podnosi stopy procentowe o 25 punktów bazowych, $xCRCL rośnie o 2% wbrew trendowi — czy podwyżka stóp jest korzystna dla Circle?
Logika jest prosta: w cyklu podwyżek stóp dolar się umacnia, a popyt na USDC jako ekwiwalent dolara rośnie; rezerwy obligacji skarbowych posiadane przez Circle przynoszą wyższe dochody z odsetek wraz z podwyżką stóp. Dziś uruchomiono główną sieć Arc, natywny USDC służy do opłacania gazu, a węzły wspierają BlackRock i Visa, co tworzy ekosystem, który niweluje presję makroekonomiczną.
W okresie zaostrzania polityki, aktywa z rzeczywistymi przychodami i ekosystemem są bardziej odporne na spadki. 直到听见铁门沙沙关上，我才知道自己被强行平仓了 直到今天，听见金属摩擦的沙沙声，我还是会愣一下。 那是2022年深冬的晚上，十一点多，有人敲门，说楼下水管爆了。 我拉开门，门外站着两个民警。其实下午五点多，我就看见小区楼下停着辆株洲牌照的警车，心里已经有数了。像盯着盘面明知趋势走坏，却还抱着侥幸等反弹，等强平单真的砸下来，人反而异常平静。 民警给我递了件厚外套，侧身挡着手铐，带我下楼。车开得很稳，我坐中间，左右各一个人。窗外的路牌一盏盏往后退，我盯着看，越看越像往广东方向走。那时候脑子里居然冒出来一个荒唐的念头:我爸妈要是来接我，得跑一千多公里啊。 都到这份上了，我还在用交易的逻辑想事情。车窗外的风灌进来，脑子慢慢清醒，才开始想自己怎么就走到了这一步。 那时候账户早就亏空了，身边能借的人借个 遍。也试着往岸上爬，去送外卖，去做日结工，干一天拿几十块。可干了一天就撑不住了 --不是吃不了苦，是心里那道坎过不去。曾经盘面上一天几万上下浮动，转眼去赚这点零碎钱，总觉得荒谬，总觉得自己不该是这样的。人被市场养刁了胃口，就不肯低头认账了。房租拖了快半个月，房东催了两次。那天在QQ群里刷见一条消息Wykres BTC 4H potwierdza strukturalne przełamanie poniżej poziomego obszaru konsolidacji oraz dynamicznej linii trendu MA100. Techniczne ponowne testowanie w okolicach 76,350–76,416 USD pokazuje wyraźne górne knoty odrzucenia wzdłuż przełamanego poziomu wsparcia, sygnalizując wyczerpanie kupujących i konwersję wsparcia na opór. Optymalnym podejściem jest wykonanie krótkiej pozycji podążającej za trendem w pobliżu 76,350–76,420 USD z ciasnym stop-lossem powyżej 78,318 USD, celując w makro poziom popytu na płynność na 68,655 USD. $BTC #OutcomesOnOrbit To nie jest rynek. To jest „impuls strefy bezludnej” w środowisku niskiej płynności.
Na co naprawdę patrzą doświadczeni gracze? Nie na te 15 minut.
Pierwsza warstwa: kapitał przenosi się z BTC do ETH, i to na poziomie ETF.
To jest dane z zeszłej nocy, których nie można było zignorować.
Od 8 do 11 września, netto odpływ z Bitcoin spot ETF wyniósł 462,7 mln USD, odwracając trend przyciągania 3,52 mld USD w całym sierpniu. ARKB stracił 250 mln, GBTC wypłynął 129 mln, a BlackRock IBIT również wypłynął 52,5 mln.
A co robi Ethereum ETF tego samego dnia?
11 września, ETH spot ETF zanotował dzienny netto napływ 216,4 mln USD. Sam ETHA od BlackRock przyczynił się 148,8 mln, kontynuując rekord 20 kolejnych dni netto napływu, bez przerwy.
20 dni handlowych. Bez przerwy.
A produkty ETH 8 września były jeszcze na minusie netto, 9 września przeszły na plus, 10 września oddały część, a 11 września wzrosły bezpośrednio do 216,4 mln. Taki rytm nie jest możliwy do osiągnięcia przez detalistów, to instytucje budują pozycje metodycznie. $ETH $BTC $ZEC #美联储三年来首次加息25个基点 #美国加密税收与BTC储备法案获推进 #长端美债5%会成新常态吗？ Właśnie rzuciłem okiem, $ONE eksplodował, w ciągu dnia zyskał ponad 60 punktów, najwyżej sięgnął 0.0012. Otworzyłem krótką pozycję, 10x dźwigni, wszedłem po 0.0010253, teraz mam 2 punkty zysku na papierze. Niewiele pieniędzy, ale logika tej transakcji jest bardzo jasna.
Ta moneta to stary wyjadacz. Wcześniej też bez żadnych oznak nagle pionowo szła w górę, drobni inwestorzy widząc to, myśleli, że startuje, a następnego dnia cena spadła do pierwotnego poziomu, powodując stratę u wielu.
Teraz sytuacja na rynku jest jeszcze zabawniejsza. Całkowita pozycja na całej sieci to 17 milionów, mimo że cena już tak mocno wzrosła, stosunek długich do krótkich pozycji to nadal 6:4! 6 na 10 osób obstawia wzrost. Drobni inwestorzy myślą, że cena jeszcze wzrośnie i wszyscy rzucili się na kupno. A spójrz na stopę finansowania, jest już ujemna. Co to znaczy? Manipulatorzy wolą płacić krótkim pozycjom, by na siłę podnieść cenę.
Ten schemat widziałem już wiele razy. Manipulatorzy kontrolują rynek spot, podnosząc cenę na rynku spot, co podnosi cenę kontraktów. Gdy cena spot rośnie, pojawia się FOMO u drobnych inwestorów, którzy masowo otwierają długie pozycje, myśląc, że nadchodzi wielka hossa. A co się dzieje? Gdy rozdysponują już większość tokenów na rynku spot, manipulatorzy odwracają rynek, sprzedając i zbierając zyski także z długich pozycji na kontraktach. Ujemna stopa finansowania służy właśnie do przyciągnięcia krótkich pozycji, które stają się ich paliwem.
Nikt o tym nie dyskutuje w grupie, nikt nie wie o mojej pozycji. Siedzę w tym zapomnianym kącie, otworzyłem pozycję i spokojnie obserwuję, jak wszyscy się bawią.
Strefa silnego oporu jest między 0.0012 a 0.0015, im mocniej rośnie rynek spot, tym większe prawdopodobieństwo rozdysponowania tokenów. Nie jestem chciwy, stop loss ustawiam na 0.00115, a celem jest najpierw 0.00085. Analiza rynku ETH w południe 17 września
Na wykresie 1-godzinnym, po ostatnim spadku cen, cena wielokrotnie testowała dolne granice dużego zakresu wahań. W tym czasie wskaźniki oi i cvd wzrosły dwukrotnie, co wskazuje, że wielu byków obstawiało kontynuację rynku wahań. Szczegółowo, cena po pierwszym zejściu i zamknięciu świecy oczyściła część byków, po czym część z nich ponownie weszła na rynek, powodując drugi wzrost oi i cvd. Gdyby główni gracze chcieli teraz podnieść cenę, to jednak opór byłby zbyt silny, a mimo pojawienia się nowych byków cena nie wzrosła, co oznacza, że na górze również istnieje duża presja sprzedaży absorbująca popyt. Jeśli cena będzie dalej rosnąć, możliwe jest, że nastąpi drugie zejście w celu oczyszczenia opornych byków, a następnie wzrost, kontynuujący duży zakres wahań. Jednak jeśli cena ustanowi nowy dołek i nie będzie oznak odbicia, może to oznaczać rozpoczęcie jednokierunkowego trendu po dużym zakresie wahań.
[Wielokrotne próby wzrostu ceny (byki wspierane wolumenem) nie znalazły odzwierciedlenia w cenie, presja sprzedaży na górze jest duża, możliwe jest drugie zejście w celu oczyszczenia opornych byków. Jeśli wtedy cena się odbije, to będzie okazja do kupna, jeśli nie, może rozpocząć się jednokierunkowy trend] Komisja Finansów Izby Reprezentantów USA właśnie przegłosowała ustawę o „Strategicznych Rezerwach Bitcoina” 28 do 21. Mówiąc wprost, chcą zamrozić BTC skonfiskowane przez rząd w Departamencie Skarbu na co najmniej 20 lat.
Brzmi to dość mocno. Ale zatwierdzenie przez komisję ≠ wejście w życie prawa, cała izba i senat jeszcze tego nie przeszły, a Kongres ma przerwę. Nie traktuj tego jako sygnału do otwarcia pozycji, dźwignia na gorące tematy najłatwiej może zostać zjedzona przez odwrót $BTC .Wykonanie: zrób to.
Przed zakupem każdy potrafi napisać plan: po jakiej cenie wejść, dlaczego wejść, jak duża pozycja, kiedy dokupić przy wzroście, kiedy przyznać się do błędu przy spadku.
Plan na papierze jest jasny, jakbyś był bardzo racjonalny.
Gdy tylko wchodzą pieniądze, plan się zmienia.
Gdy cena rośnie, nie boisz się straty, lecz że nie masz wystarczająco dużo.
Początkowo planowałeś kupić 10%, ale widząc wzrost, ręce zaczynają cię swędzieć.
Gdy cena spada, linia stop loss jest jeszcze w notesie,
ale w ustach już brzmi: "poczekam jeszcze dwa dni".
Kilka dni wzrostów, pozycja w głowie sama rośnie,
kilka dni spadków, logika się nie zmienia, ale człowiek zaczyna panikować.
Wiele strat nie wynika z błędnej analizy, lecz z błędnej realizacji.
Gdy rynek jest dobry, każdy odważy się kupić.
Trudne jest to, gdy emocje biorą górę,
czy nadal pamiętasz, dlaczego kupiłeś, dlaczego sprzedałeś, dlaczego czekasz z pustymi rękami.
Zasady muszą być ustalone przed zakupem.
Trzymając pozycję, pytaj tylko jedno: czy logika nadal obowiązuje.
Jeśli logika jest nienaruszona, nie pozwól, by cena cię przestraszyła i wypchnęła,
jeśli logika zawiodła, nie wymyślaj wymówek, by dalej trzymać pozycję tylko dlatego, że już jesteś w niej zaangażowany.
Rynek nie dba o twoje koszty.
Na końcu rynek nie ocenia, kto lepiej przewidział.
Liczy się ten spokojny ty przed otwarciem,
czy potrafisz powstrzymać tego, który w trakcie sesji nagle zmienia zdanie.
Cena codziennie się waha, to największy szum.
Najłatwiej inwestorom popełnić błąd nie przez złe wybranie kierunku,
lecz przez myśli, które pojawiają się w każdej chwili.Ostatnie dwa dni na rynku spot są dość skomplikowane: amerykański spotowy ETF na BTC zanotował w ciągu dwóch dni netto odpływ około 746 milionów dolarów, a cena kryptowaluty wciąż oscyluje wokół 76 000 (na OKX spot około 76 400).
Osobiście tak to odczytuję (to nie jest rekomendacja):
1. Instytucjonalne kanały sprzedają tokeny, ale to nie oznacza natychmiastowego załamania rynku spot
2. 75 000 to nadal ważny poziom oporu, jego utrzymanie oznacza, że ktoś przejmuje presję sprzedaży
3. Prawdziwy powód do niepokoju to: dalszy odpływ + niemożność utrzymania poziomu 75 000
Po południu nie warto śpieszyć się z kupowaniem na odbiciu. Pozycje trzymaj zgodnie z planem, przy dużej zmienności lepiej mniej używać dźwigni niż próbować zgadywać kierunek.