Le aspettative di aumento dei tassi si avvicinano già al 90%, praticamente certe, non si parli più di riduzioni dei tassi, un punto di vista irrealistico. Dal punto di vista di Trump. Nessun problema, l'aumento dei tassi è qualcosa che non può tollerare, ma il mercato alla fine farà la giusta valutazione. Warsh può fare il presuntuoso quanto vuole, ma non può cambiare il fatto che il mercato ha bisogno di un aumento dei tassi; il rendimento dei titoli di Stato a 10 anni sopra il 5% indica chiaramente che il rischio di mercato è troppo alto, così come la probabilità di recessione. Il mercato continuerà a nutrire dubbi. La Fed è davvero indipendente o è diventata uno strumento di controllo di Trump? Come si muoveranno il dollaro e gli asset in dollari che abbiamo? In realtà il mercato sta già prezzando questo rischio. —————————— Un po' di sostanza: le aspettative di aumento dei tassi sono praticamente certe, ma questa volta il dot plot (che potrebbe non esserci) e le dichiarazioni successive diventano più importanti. Ciò che guida davvero la reazione del mercato è: Se questo percorso di stretta monetaria ha "confini e credibilità" per riportare la credibilità della Fed dal baratro, questo è il fulcro della negoziazione e la vera prova delle capacità di Warsh. Non si tratta semplicemente di vedere se aumentano o meno i tassi, ma di un aumento "che mantiene la parola data e fornisce un chiaro punto finale" è più favorevole agli asset rischiosi rispetto a un "non aumento che però mantiene la minaccia"; mentre un aumento che "apre uno spazio illimitato di stretta" (aumento di r*, colpire chiaramente l'inflazione) è più letale di qualsiasi mancato aumento. È certo che: La certezza ha l'effetto leva maggiore sugli asset a lunga durata. #本周FOMC揭晓，加息能否落地？

Dal 2001 a oggi, il giorno dell'11 settembre 17 giorni di negoziazione validi, 15 rialzi, 3 ribassi Solo nel 2002, 2009 e 2020 SPX ha chiuso in calo Negli altri casi è sempre salito #PPI高于预期，今晚CPI定方向

Breve aggiornamento sulle informazioni importanti 1. Lo Stretto di Hormuz dovrebbe vedere grandi progressi questa settimana Se ci saranno progressi, sarà immediatamente positivo per i mercati azionari di Giappone e Corea Qui si può direttamente puntare su $KORU $SOXL Il petrolio è anche il fattore più minaccioso per l'inflazione in Giappone e Corea I cambiamenti relativi allo stretto porteranno un effetto inverso relativo sul mercato 2. Mercoledì alle 1:00 ci sarà l'asta dei titoli di stato USA a 10 anni e sarò completamente con voi Questa asta dei titoli a 10 anni potrebbe essere la più importante di questo trimestre Indicherà se il mercato si sta dirigendo verso una recessione 3. I dati sull'occupazione, CPI e PPI indicano tutti nessun aumento dei tassi, ma il calo dei dati sui consumi della scorsa settimana ha suscitato preoccupazioni di recessione nel mercato. Anche il calo di oggi è dovuto a questo 4. Il calo attuale non è correlato alla difensiva prima dei risultati di NVDA, ma è più un calo dovuto alla difesa contro la recessione Tipico rifugio sicuro 5. L'oro rimane un importante asset a lungo termine 6. Importante la conferenza sulle criptovalute che si terrà mercoledì alla Casa Bianca, con la partecipazione di SEC, CFTC e leader di aziende crypto come Coinbase, Robinhood, Ripple, Gemini. Il CIO di Bitwise Matt Hougan ha detto che la tokenizzazione potrebbe essere il focus della conferenza. #30年期美债收益率创2007年以来新高

Il CSCO di Cohr ha indovinato correttamente CBRS ha sbagliato di nuovo #财报观察员: il rapporto sugli utili delle infrastrutture IA debutta uno dopo l'altro

CSCO bilancio ribassista $CSCO Negli ultimi 30 minuti di chiusura, si è verificata una chiusura di grandi opzioni call, sembra intenzionale Expected move: 7.57% (+/- $9.36) Dal GEX delle opzioni, 130 e 135 diventano anch'essi livelli di resistenza importanti per CSCO Mentre 110 è un livello di supporto importante per CSCO Alla fine della sessione, tra le 13:30 e le 13:35, è stata eseguita una grande vendita di opzioni call ITM Questa sarà un'operazione di opzioni estremamente ribassista ———————— Rappresenta solo il punto di vista del mercato delle opzioni, e uno scostamento dai fatti è relativamente normale #财报观察员：AI基建财报接力登场

Rialzista dopo il rapporto sugli utili CBRS $CBRS È rimasto forte dopo il rapporto sugli utili Movimento atteso: 11,46% (+/- $29,85) Alle 15:30, il prezzo obiettivo attuale per i rialzisti è $290 Nel frattempo, 300 hanno visto la chiusura di un gran numero di posizioni lunghe con profitto #财报观察员: il rapporto sugli utili delle infrastrutture IA debutta uno dopo l'altro

Anteprima del rapporto sugli utili COHR Rapporti sugli utili ribassisti nel mercato delle opzioni / sotto le aspettative $COHR Sono state create molte posizioni short e negli ultimi trenta minuti iniziano a essere negoziate ulteriori opzioni put Movimento previsto: 8,92% (+/- $31,57) Guardando agli ordini di opzione, è improbabile che il COHR scenda sotto 300 o 400 Il 9DTE 350 PUT è l'ordine principale di put option, e il mercato delle opzioni prevede che scenda sotto i 350 dollari dopo il rapporto sugli utili del COHR Sul forte contesto odierno, vale la pena notare l'emergere della divergenza delle opzioni #财报观察员: il rapporto sugli utili delle infrastrutture IA debutta uno dopo l'altro

Passò anche tutta la notte a guardare il mercato Parliamo dei cambiamenti nel mercato Ieri, il mercato ha aperto sotto pressione su tutto il mercato, con azioni tecnologiche e semiconduttori sottoposti a pressioni elevate Negli ultimi dieci minuti, SOXX Neocloud è cresciuto bruscamente prima del rapporto sugli utili Questo significa che il mercato è meno timoroso di questo IPC Quindi il mio giudizio è che soddisfi le aspettative Tuttavia, ciò potrebbe essere dovuto all'attuale problema dei prezzi del CL (petrolio greggio) troppo alti I funzionari della FED potrebbero comunque farsi avanti per parlare "Se i prezzi attuali del petrolio greggio dovessero mantenere o salissero, la Fed agirà comunque," e altre osservazioni vuote Ma non influisce sul sentiment del mercato #今晚CPI公布, i prezzi per un aumento dei tassi a settembre saranno riscritti?