J'ai commencé à déplacer des liquidités vers des jeux de tokens non liés aux jeux. Oui, j'ai joué publiquement avec les jeux et les NFT pendant environ deux ans, mais je tire la prise là-dessus maintenant. J'adore les jeux, mais ce n'est pas un marché où vous allez réaliser des retours en ce moment. J'ai poussé fort là-bas pendant quelques années, pensant que les produits et les équipes étaient plus prêts qu'ils ne le sont, mais j'ai surtout été confronté à une série de déceptions, des produits qui ne sont pas prêts, et des fondateurs carrément escrocs qui trahissent leur communauté lors du TGE. Je vais suivre certains de mes investissements déjà réalisés (j'espère toujours voir une percée dans le secteur des jeux), mais mon attention va se porter sur l'investissement dans des récits où vous pouvez gagner de l'argent maintenant. Donc, avec ça de côté... Ce qui m'excite maintenant, c'est que le marché a commencé à valoriser les protocoles générant des revenus. L'utilité est de retour à la mode, bébé. Il est intéressant de voir la dynamique CZ se jouer avec Aster et je parie sur l'endroit où la liquidité future ira. Tout l'espace se concentre sur la bataille @Aster_DEX contre @HyperliquidX et parie sur l'ego de CZ. Je pense que c'est un bon pari. Nous savons que CZ veut s'attaquer à Hyperliquid, qui représente une menace existentielle pour les CEX, et spécifiquement la domination à long terme de Binance. Il est donc logique qu'il va ouvrir ce portefeuille de liquidités pour que cela se produise. Au lieu de poursuivre le trade alpha, je regarde d'autres produits DeFi sous-évalués qui bénéficieront également à mesure que la liquidité commence à affluer dans le paysage DeFi plus large. Mes pensées sont que l'attention est sur tout ce qui est soutenu par CZ et @yzilabs avec un lien DeFi solide sera fortement demandé. Il semble logique que certains des protocoles DeFi moins connus de @yzilabs qui n'ont pas encore eu de soutien direct de CZ vont attirer quelques achats. C'est risqué de baser votre trade sur les actions d'un seul individu, mais soyons francs : CZ est une force de la nature dans l'espace crypto, et l'homme a un ego de la taille de l'Alaska. Quiconque a été témoin de la saga CZ contre Sam de 2021 à 2023 avec FTX peut voir exactement ce que CZ fera pour gagner. Il n'est pas déraisonnable de parier qu'il mettra la même énergie pour (essayer de) vaincre Hyperliquid. À la lumière de cette thèse, et du pompage de liquidités attendu que l'écosystème BSC est censé gagner, j'ai investi dans deux nouveaux paris (à six chiffres bas) dans plusieurs autres projets soutenus par @yzilabs qui vont capter une partie de cette liquidité. 1) THENA ($THE) @ThenaFi_, qui est un autre produit DeFi DEX PERP sur Binance Smart Chain, également soutenu par @yzilabs. THENA existe depuis presque cinq ans maintenant, et elle génère des millions de revenus par an avec son produit DEX PERP. Ce n'est pas exactement une comparaison 1-1 avec ASTER et THENA, et clairement CZ a choisi Aster comme son principal cheval de course dans la course DEX PERP, mais la différence de capitalisation boursière entre les deux est énorme. Le token a augmenté de 2x il y a quelques jours (0,70 $) mais a reculé de 40 %, donc j'ai pris une position lors de la baisse (0,42-0,47 $). La FDV de Thena est de 126 millions par rapport à 15 milliards pour Aster. Cela représente un différentiel de plus de 100x entre les deux. Il semble raisonnable que Thena puisse augmenter. Cela semble raisonnable. Cela reste tout aussi bon lorsque vous comparez les capitalisations boursières circulantes, bien que je note que la distribution du token pour $THE est beaucoup plus répartie et égalisée par rapport à Aster, où quelque chose comme 90 % est contrôlé par quelques portefeuilles et la véritable circulation est peut-être dans les chiffres uniques. Vous pourriez appeler cela un trade beta par rapport à ASTER, pariant sur d'autres produits DEX PERP, ou d'autres projets soutenus par YZI. Mais étant donné les revenus en forte augmentation et la différence de capitalisation boursière entre les deux, j'ai investi massivement ici. 2) HEMI ($HEMI) Mon autre gros pari ici est un projet qui m'excite beaucoup, et je pense qu'il peut réussir : @hemi_xyz. Cela pourrait bien être le cheval noir sortant de YZILabs. Il ne concurrence pas directement dans le même espace narratif qu'Aster / Hyperliquid que j'aime aussi (pas un récit dérivé). Hemi est un Layer 2 BTC qui débloquera des applications DeFi sur BTC. C'est un projet soutenu par des VC avec une solide table de capitalisation de soutiens qui lui donne de réelles jambes. Toute la thèse du Layer 2 BTC a été une thèse de poche pour moi depuis un certain temps, mais c'est encore tôt. J'ai pris des positions dans des ventes privées pour @MezoNetwork et BoB. Ce "nouveau" récit à venir semble mûrir et pourrait bien commencer à se développer. J'ai le sentiment que c'est un récit futur que CZ va commencer à pousser fort sur BSC. Le DEFI sur BTC est un marché potentiel énorme en devenir. L'infrastructure n'a pas encore été là, mais elle y arrive. Et je vois HEMI comme un pari bien positionné ici compte tenu du soutien de YZI. HEMI est essentiellement "le pari encore non soutenu de Binance / CZ sur le DeFi BTC. Étant le premier produit Layer 2 BTC construit sur BSC, cela pourrait être un produit à grande capitalisation. Maintenant, Binance *vient juste* de lister Hemi aujourd'hui, bien que le TGE ait eu lieu il y a environ un mois. Il y a clairement des market makers à l'œuvre ici. J'ai obtenu une exposition initiale via le launchpool Hemi de @monprotocol qui s'est avéré valoir juste en dessous de 100 000 $. Une énorme victoire là-bas, ce qui montre à quel point le farming des Mon Launchpools peut être sous-estimé. J'ai récemment doublé ma position dans Hemi, ajoutant plus de capital sur le pari que cela va être un récit fortement poussé par CZ bientôt. J'ai acheté à 0,04 $, 0,07 $ et 0,09 $. Je vais ajouter encore plus sous peu. J'aime que HEMI ne soit PAS juste un pari beta par rapport à Aster, mais dans son propre espace. Le récit est là ; il lui faut juste une étincelle. Et peut-être que CZ l'allumera. Je vais déplacer plus de capital dans quelques autres paris. Je veux faire moins de paris mais avec une conviction plus forte sur ce que je considère comme des tokens sous-évalués avec de vrais produits qui génèrent des revenus réels dans de nouveaux récits à venir. NFA ici ou dire à quiconque un trade. Juste ma propre thèse personnelle ici et où je mets un nouveau capital.