Институциональное принятие криптовалют во всем мире в последнее время значительно ускорилось, развиваясь рука об руку с более четким регулированием. В этой статье генеральный директор BlockFills Ник Хаммер обсуждает причины растущего использования криптовалюты в учреждениях и некоторые из новейших продуктов, отвечающих этому спросу.
Какие тенденции вы сейчас наблюдаете в пространстве цифровых активов?
Мы наблюдаем растущее участие институциональных игроков в этом пространстве, таких как хедж-фонды, семейные офисы и управляющие активами, что подчеркивает растущее доверие и зрелость пространства цифровых активов. Институциональная деятельность приносит значительный капитал, большую ликвидность и стабильность на этот рынок. Это также способствует широкому признанию и необходимой нормативной ясности.
С этой целью правительства и регулирующие органы по всему миру разрабатывают более определенные рамки и уделяют особое внимание защите инвесторов. Это помогает укрепить доверие и обеспечивает соблюдение нормативных требований в различных юрисдикциях. Это также помогло нам ориентироваться в глобальном нормативно-правовом ландшафте и открыть офисы в Южной Америке и на Ближнем Востоке. У BlockFills также есть лондонский филиал Basis Capital Markets UK Ltd, деятельность которого регулируется Управлением по финансовому регулированию и надзору (FCA). Движение в сторону нормативной определенности было выгодно для основных игроков в этой области.
DeFi также продолжает расти, предлагая децентрализованные альтернативы традиционным финансовым продуктам, таким как кредитование, заимствование и торговля. Это обеспечивает большую финансовую доступность, эффективность и прозрачность. Многие центральные банки также изучают или разрабатывают свои собственные цифровые валюты в ответ на рост криптовалют и стейблкоинов. Это может повлиять на будущее денег за счет создания более цифровой финансовой экосистемы.
Наконец, мы также наблюдаем рост использования стейблкоинов. Stripe представила новый способ оплаты, позволяющий клиентам платить американским предприятиям в стейблкоине USDC, и эта растущая тенденция меняет то, как торгуются и хранятся активы.
Почему мы наблюдаем более широкое институциональное внедрение криптовалют?
Регулирующие органы активно пытаются предоставить институциональным трейдерам больше уверенности при доступе к пространству цифровых активов. США приняли стратегическую политику резервирования биткойнов как на федеральном уровне, так и на уровне штатов, SEC и CFTC создали совместный консультативный комитет по регулированию криптовалют, и несколько криптовалютных ETF были одобрены, и другие, включая заявку Bitwise на XRP ETF, находятся на рассмотрении.
Мы также стали свидетелями разработки институциональных решений для хранения криптовалют, которые укрепляют доверие к пространству цифровых активов. BlockFills сотрудничает с ведущими игроками, которые вложили значительные средства в решения для хранения, страхование и соблюдение нормативных требований. Это лишь некоторые из шагов, которые мы предпринимаем для защиты активов от взлома и кражи, поскольку долгосрочная устойчивость важна для нас.
Наконец, наметилась реальная тенденция к токенизации традиционных финансовых продуктов, таких как акции, облигации и сырьевые товары. Институциональных и профессиональных инвесторов привлекает этот вид предложения благодаря его долевому владению и повышенной ликвидности, которые предоставляют уникальные возможности помимо традиционных инвестиционных инструментов.
По мере того, как рынок созревает, как вы смотрите на ландшафт возможностей или дефицита продукта?
Наличие как спотового предложения, так и предложения деривативов* позволяет BlockFills предоставлять уникальные торговые возможности и предоставляет трейдерам возможность изучить различные стратегии. Как внебиржевой отдел, у нас есть настраиваемые продукты с широким спектром базовых цифровых активов, включая BTC, ETH, SOL, XRP, USDT, LTC, BCH и другие. Мы имеем дело не только с основными монетами.
Устаревшие продукты и технологии могут иметь ограничения, которые сдерживают эволюцию цифровых активов. Криптовалюта требует расчетов в тот же день, рынков 24/7 и нефиатных денег в качестве залога, поэтому BlockFills изучает, как лучше всего удовлетворить потребности трейдеров цифровых активов, используя при этом традиционные строительные блоки.
BlockFills также предлагает продукты с оплатой наличными, а также с физической доставкой, чтобы удовлетворить потребности всех видов профессиональных и институциональных трейдеров. Готовые решения от BlockFills могут помочь компаниям начать работу в бизнесе цифровых активов, чтобы не испытывать FOMO.
Ландшафт цифровых активов уникален тем, что он был разработан розничными инвесторами и развивался для институциональных рынков. Мы отдаем должное первопроходцам в сфере розничной торговли цифровыми активами и стремимся использовать их инновационный дух при разработке наших продуктов.
Ваша фирма недавно запустила рынок опционов BlockFills CoinDesk 20. Можете ли вы рассказать мне об этом подробнее?
BlockFills предоставляет ликвидность институционального уровня для индекса CoinDesk 20, который измеряет производительность ведущих цифровых активов и применяет взвешенную методологию ограниченной рыночной капитализации для обеспечения диверсификации портфеля. Кроме того, мы предлагаем продукт BlockFills CoinDesk 20 Options Market, отвечающий на спрос на разнообразные и торгуемые продукты цифровых активов, помимо BTC и ETH ETF. Мы слышали о спросе со стороны квалифицированных институциональных участников рынка на фундаментальный справочный индекс для торговли, инвестирования и измерения эффективности, и рады предоставить им решение.
Известный управляющий цифровыми активами и мультистратегический криптовалютный хедж-фонд Hyperion Decimus инициировал первую сделку по продукту в январе этого года.
Что дальше с BlockFills? Куда следует обращаться за дополнительной информацией?
Мы стратегически работаем с партнерами, чтобы обеспечить повышенный уровень обслуживания для торговли цифровыми активами. Недавно мы сотрудничали с CQG, ведущим мировым поставщиком высокопроизводительных технологических решений для маркет-мейкеров, трейдеров, брокеров, коммерческих хеджеров и бирж, чтобы обеспечить ведущее в отрасли, надежное ценообразование и глубокую ликвидность для их обширной клиентской базы. А наши участники рынка получают выгоду от возможности использовать технологии и торговые инструменты институционального уровня CQG.
Мы также расширяем наши отношения с ключевыми игроками отрасли, такими как депозитарий Fordefi, лондонская банковская группа BBB, CQG, CoinDesk Indices и другими, чтобы улучшить опыт работы с цифровыми активами.
BlockFills также откроет глобальные офисы в Дубае, Бразилии и Великобритании. Те, кто хочет получить дополнительную информацию, могут посетить BlockFills.com.
Раскрытие:
*Производные продукты доступны только квалифицированным контрагентам. Для граждан США клиент является правомочным участником контракта («ECP») в соответствии с определением, приведенным в разделе 1a(18) Закона о товарных биржах и соответствующих руководствах. Лица, не являющиеся гражданами США, должны квалифицироваться как Правомочный профессиональный клиент.
Информация в этой статье не должна толковаться как предложение о продаже или приглашение или предложение о покупке контрактов на разницу (CFD), криптовалют, фьючерсов, иностранной валюты или опционов на вышеуказанное. Вся информация, содержащаяся в настоящем документе, считается точной, Reliz Ltd не делает никаких заявлений относительно точности или полноты любых данных, статистики, исследований или выраженных мнений, и на нее не следует полагаться как на таковую. Риски торговли могут быть значительными. Каждый инвестор должен решить, является ли это подходящей инвестицией. Те, кто действует на основании этой информации, несут ответственность за свои собственные действия.
Взгляды и мнения авторов являются их собственными и не связаны с индексами CoinDesk. Интервью было проведено CoinDesk Indices и не связано с редакцией CoinDesk.
CoinDesk Indices, Inc., включая CC Data Limited, ее аффилированное лицо, которое предоставляет определенные аутсорсинговые услуги по администрированию и расчетам от ее имени (совместно именуемые «Индексы CoinDesk»), не спонсирует, не одобряет, не продает, не продвигает и не управляет любыми инвестициями, предлагаемыми любой третьей стороной, которая стремится обеспечить инвестиционный доход на основе результатов любого индекса. CoinDesk Indices не является ни инвестиционным консультантом, ни консультантом по торговле сырьевыми товарами и не делает никаких заявлений относительно целесообразности инвестирования, связанного с каким-либо индексом CoinDesk Indices. CoinDesk Indices не выступает в качестве фидуциария. Решение об инвестировании в любой актив, связанный с индексом CoinDesk Indices, не должно приниматься на основании каких-либо утверждений, изложенных в настоящем документе или где-либо еще CoinDesk Indices. Весь контент, отображаемый здесь или иным образом используемый в связи с любым индексом CoinDesk Indices («Контент»), является собственностью CoinDesk Indices и/или ее сторонних поставщиков данных и лицензиаров, если иное не указано CoinDesk Indices. CoinDesk Indices не гарантирует точность, полноту, своевременность, адекватность, действительность или доступность любого Контента. CoinDesk Indices не несет ответственности за любые ошибки или упущения, независимо от причины, в результатах, полученных от использования любого Контента. CoinDesk Indices не берет на себя никаких обязательств по обновлению Контента после публикации в любой форме или формате. © 2025 CoinDesk Indices, Inc. Все права защищены.