Динамика распродаж на рынке + формирование дна Цель этого текста — дать вам немного понимания о том, как я определяю уровни разворота на высоких временных интервалах на рынках. Мы хотим понять психологию распродаж рисков и использовать это в своих интересах, чтобы потенциально выявить дно. 1. Сначала распродаются активы с низкой уверенностью - Когда наступает неопределенность, продавцы сбрасывают то, что им меньше всего нужно, т.е. активы с низкой уверенностью будут распроданы первыми и начнут падать. - Подумайте об этом логически. Если вы оказались в затруднительном положении и вам нужны деньги в реальной жизни, вы не будете продавать свои любимые вещи, вы продадите хлам, который никогда не используете. - Точно так же трейдеры будут продавать то, в что они меньше всего эмоционально вовлечены, чтобы собрать наличные, когда они не уверены или хотят снизить риски. - Это не совпадение, что это происходило на каждом уровне разворота на высоких временных интервалах в этом цикле. Альткоины не растут после этого, они растут во время. Они также достигают пиков за недели до того, как BTC покажет хоть каплю слабости. - Это раннее предупреждение. Умные трейдеры снижают риски до того, как толпа даже поймет, что происходит. 2. Риск против качества - Вернемся к предыдущей метафоре. Люди будут держаться за свои качественные любимые вещи так долго, как только смогут. Только в desperate ситуации они расстанутся с ними. - Наиболее желаемые активы, как правило, будут пытаться удерживать свои прибыли как можно дольше. Вот почему BTC всегда выглядит хорошо, и вы видите десятки твитов "Почему все в панике, BTC выглядит отлично" за недели до распродаж. На распродажах: a) Хлам распродается рано b) Качество распродается поздно c) Все в конечном итоге распродается Следите за порядком событий. Это карта потока стресса. 3. Рефлексивность включается - Ранняя слабость вызывает еще большую слабость. - Как только кит начинает распродажу в условиях исчерпанного спроса, он начинает вызывать слабость. Классические признаки распределения, поглощения, истощения, потери тренда и т.д. - Изменение характера рискованного актива заставит первую группу опытных трейдеров переоценить ситуацию. - "Я не продал на пике, но характер тренда изменился. Время снизить экспозицию/закрыть" - "Если это падает, на что еще я подвержен?" Вдруг: Перебалансировка вызывает больше распродаж Это и есть рефлексивность. Обратная связь с уменьшающимся аппетитом к риску. 4. Волатильность: Танец Перед многими крупными распродажами BTC рынки затихают. Волатильность падает. Тренды становятся диапазонами. Уверенность достигает пика. Затем, бум. Давайте немного поговорим о балансе и дисбалансе. - Баланс достигается, когда рынок начинает соглашаться с тем, что дорого, а что дешево. Это танец. Равновесие. - Равновесие — это спокойствие. Известное известно. Спекуляции уменьшаются. Волатильность сжимается. - Танец продолжается, пока одна из сторон не устанет, не надоест или не захочет пойти в бар за выпивкой. т.е. покупатели или продавцы устают; изменения в предложении/спросе. - Равновесие нарушается — и как только оно ломается: Дисбаланс. - Цена резко смещается. Ценность становится неясной; волатильность взрывается. Рынок жаждет баланса и будет активно его искать. - Цена часто возвращается в области, где был сформирован недавний баланс — hvn, orderblock, составная стоимость и т.д. - Здесь вы получаете самые резкие отскоки. "Первый тест, лучший тест" - Последующие тесты будут давать уменьшающиеся реакции. Вещи становятся структурными. Цена принимает свой новый дом. Волатильность сжимается. Баланс снова найден. 5. Поток распродаж и выявление дна Капитуляция не является началом конца; это конец середины. a) Альткоины против Биткойна - В этом цикле альткоины часто распродают большую часть своих активов до капитуляции BTC. - Недавний пример: Fartcoin распродался на 88% от своего пика до капитуляции BTC в конце февраля. Поскольку это правда, мы можем начать использовать это как преимущество при поиске истощения (формирования дна). - Самые сильные альткоины начнут показывать относительную силу (истощение) раньше, пока BTC все еще находится в состоянии гиперволатильности и ищет новый баланс. - Другими словами, ищите хорошие альткоины, которые начинают достигать баланса, пока BTC находится на поздних стадиях дисбаланса.