#IRENDeliversForMSFT

Pierwsza dostawa 50MW Horizon od IREN to więcej niż kamień milowy w budowie. Daje inwestorom początkowy dowód na zmianę firmy z kopania bitcoina na infrastrukturę chmurową AI w ramach pięcioletniego kontraktu z Microsoft, wycenianego na około 9,7 mld USD. Kluczowe pytanie teraz brzmi: powtarzalność — pozostanie w programie obejmującym około 200MW w Childress, Teksas. Moja ocena jest taka, że wycena powinna coraz bardziej odzwierciedlać realizację w całym programie#XiaomiEarningsWatch #30YYieldHits2007High #SanDiskLongTermDeals

NAJNOWSZE: 💰 HIVE informuje, że jego jednostka BUZZ HPC podpisała 5-letni kontrakt na chmurę GPU o wartości 350 mln USD, który ma przynieść około 70 mln USD rocznego przychodu.#SandiskDealsInFocus #BTCVolumeDriesUp #OKXOutcomeLeagueS2

Pierwsza dostawa 50MW Horizon od IREN to więcej niż kamień milowy w budowie. Daje inwestorom początkowy dowód na zmianę firmy z kopania bitcoina na infrastrukturę chmurową AI w ramach pięcioletniego kontraktu z Microsoft, wycenianego na około 9,7 mld $. Kluczowe pytanie teraz to powtarzalność: pozostały trzy lokalizacje Horizon, w programie obejmującym około 200MW w Childress w Teksasie. Moja ocena jest taka, że wycena powinna coraz bardziej odzwierciedlać realizację całego wdrożenia, a nie tylko wartość rzadkości mocy i ziemi. To nie porada, tylko analiza. #IRENDeliversForMSFT

Problem wydatków na AI o wartości 3 bilionów dolarów ukryty pod powierzchnią wielkich technologii..

$RIOT | Riot Platforms Aktualna cena: $20.31 Riot rozwija się poza kopaniem Bitcoin, rozszerzając swoją obecność w dużych centrach danych dla AI i obliczeń wysokowydajnych. Niedawna umowa Anthropic na 9,1 mld USD na 20 lat stanowi ważny impuls dla tej transformacji. Wraz z rosnącym zapotrzebowaniem na infrastrukturę AI, $RIOT zdecydowanie jest nazwą, którą warto mieć na radarze. #DailyOrbit @OKX中文

Cholera jasna, właśnie to do mnie dotarło Cursor może zabić Github Jest kilka warstw tej sprawy - Microsoft chciał złożyć ofertę na Cursor, ale się wycofał. - Cursor zawarł umowę z xAI zamiast tego - OpenAI przejęło Windsurf - Konflikt Musk <> Altman Po pierwsze, jak by to zrobili: - domyślnie preferować „cursorgit” w cursor ide - przekształcić/klonować infrastrukturę cloud agents na odpowiednik runtime dla gh actions - zaniżyć ceny actions oferując nieograniczone minuty (i tak zarabiają na bugbot/cloud agents) - dodać jedno polecenie „cursor migrate ” do cli - inicjatywa OSS „sklonuj historię issue/komentarzy + gwiazdki” Dlaczego to ma sens: - Nastroje wokół Github są teraz fatalne - SpaceX/xAI planują wejście na giełdę - Microsoft jest największym inwestorem OpenAI, Musk może im zjeść udział w rynku - xAI ma 6-miesięczną opcję call: przejąć Cursor za 60 mld $ lub zapłacić 10 mld $ za współpracę. Te 10 mld $ jest gwarantowane

3,2 biliona dolarów jest obecnie zablokowane w zobowiązaniach związanych z AI i to zmienia wszystko w tym rozwoju (Zapisz to). W Amazon, Google, Meta, Microsoft i Oracle ta suma dzieli się na zakupy sprzętu, bieżące dzierżawy, przyszłe zobowiązania dzierżawne oraz oczekujące udziały w firmach AI. Całkowita kwota Google wzrosła do 946 miliardów dolarów, co stanowi oszałamiający wzrost o 116% w porównaniu z poprzednim kwartałem, czyniąc ją największym pojedynczym pakietem zobowiązań w całej tej grupie. Meta osiąga 731 miliardów dolarów, wzrost o 59% kwartał do kwartału, następnie Microsoft z 672 miliardami dolarów, wzrost o 50%, potem Amazon z 453 miliardami dolarów, wzrost o 13%, a Oracle zamyka listę z 349 miliardami dolarów, wzrost o 16%. Większość tych pieniędzy to nie jednorazowy zakup, który można anulować w następnym kwartale, lecz przyszłe zobowiązania dzierżawne zablokowane na lata do przodu, co stanowi fundamentalnie trwalsze zobowiązanie niż zwykłe wydatki kapitałowe. Samo przyszłe zobowiązania dzierżawne Meta wzrosły o 90% kwartał do kwartału do 347 miliardów dolarów, a przyszłe dzierżawy Microsoftu wzrosły o 67% do 329 miliardów dolarów, podczas gdy księga przyszłych dzierżaw Oracle podwoiła się w stosunku do stanu początkowego, osiągając 260 miliardów dolarów. Zobowiązania Google dotyczące zakupów sprzętu wzrosły o 144% do 811 miliardów dolarów, co jest zdecydowanie największym wzrostem w jakiejkolwiek kategorii w dowolnej firmie, pokazując, jak agresywnie podpisuje zamówienia na zakup, których nie może łatwo wycofać. Powód, dla którego to ujęcie ma znaczenie, jest taki, że normalny cykl wydatków kapitałowych można spowolnić lub wstrzymać, gdy firma zdecyduje, że popyt osłabł. Wielooletnia dzierżawa lub podpisane zamówienie na zakup sprzętu nie działają w ten sposób, ponieważ są to zobowiązania umowne, które firmy muszą honorować bez względu na to, co stanie się z popytem na AI w przyszłym roku lub kolejnym, co sprawia, że ten rozwój jest znacznie trwalszy niż typowy cykl wydatków. To jest prawdziwy powód, dla którego hyperskalery zabezpieczają moc, pojemność obliczeniową i infrastrukturę fizyczną na lata przed faktycznym zapotrzebowaniem, ponieważ czekanie z podpisaniem tych umów do momentu pojawienia się popytu oznaczałoby całkowitą utratę dostępu do pojemności na rynku, gdzie wszyscy inni ścigają się, aby zabezpieczyć te same ograniczone zasoby. 3,2 biliona dolarów zobowiązań AI musi gdzieś popłynąć, a subskrybenci Milk Road już odnotowują ogromne zyski na kilku transakcjach związanych z tym rozwojem. Jeśli chcesz zobaczyć dokładnie, co kupujemy, gdy te pieniądze płyną do mocy, centrów danych, chipów, pamięci i sieci, dołącz do nas za jedyne 1$ korzystając z poniższego linku.

PILNE: Hive Digital podpisuje pięcioletnią umowę na 350 mln USD na GB300 GPU, celując w 200 mln USD rocznego przychodu z chmury do końca roku.