Publikuj

26 października – 1 listopada globalne wytyczne makroekonomiczne — Fed + dane PCE wyceniają grudniową podwyżkę stóp, giganci AI poddani próbie zysków, nadchodzi super tydzień wycen! Jeśli w zeszłym tygodniu na rynku dyskutowano o przesunięciu prawdopodobieństwa podwyżki w październiku na grudzień, to w tym tygodniu główna debata staje się bardziej skomplikowana i wymaga skupienia się na trzech kierunkach: a, jak Fed definiuje brak podwyżki w październiku — czy to zawieszenie? Czy przejście na gołębią politykę? b, która z makro danych: ceny ropy, PKB, PCE stanie się kluczowym czynnikiem decydującym o grudniowej podwyżce? c, raporty finansowe gigantów AI kontra presja makroekonomiczna wchodzą w drugi tydzień, czy raporty gigantów w tym tygodniu mogą odwrócić sytuację? #W tym tygodniu zostanie opublikowana decyzja FOMC dotycząca stóp procentowych za październik. Krótko mówiąc, ten tydzień to połączenie polityki + inflacji + wzrostu + zysków AI + globalnych banków centralnych + geopolityki energetycznej — super tydzień, a moim zdaniem warto skupić się na trzech głównych wątkach. Pierwszy wątek — brak podwyżki w październiku staje się domyślny, czy oczekiwania podwyżki w grudniu są już zablokowane, czy będą kolejne podwyżki? 1, do tej pory prawdopodobieństwo podwyżki w grudniu wzrosło do około 72,4%, co oznacza, że jest to etap wstępnego wyceniania, 2, 28 października w nocy — posiedzenie decyzyjne w październiku + przemówienie Wosha, kluczowe nie jest to, że w październiku nie będzie podwyżki, ale jakie polityczne przygotowanie jest robione pod grudniową podwyżkę: a, czy nadal podkreśla się ryzyko inflacji i jej dalszy wzrost? Czy podnosi się oczekiwania inflacyjne? b, jak ocenić szok energetyczny? Jeśli Wosh wyraźnie przyzna, że ceny ropy budzą obawy dotyczące kosztów towarów, transportu, kosztów przedsiębiorstw oraz oczekiwań inflacyjnych, to grudniowa podwyżka