Post
jamboochuuu
存储板块能不能迎来新一轮反弹，海力士已经先交出了一份答卷。
SK海力士这次财报确实够强：营收104万亿韩元，营业利润率高达80%，DRAM平均售价环比上涨近30%$。这说明当前存储涨价仍有业绩支撑，高端产品需求也在改善。
更值得关注的是长协订单。客户数量从约10家增加到14家，2027—2028年超过一半的产能已有协议覆盖，HBM客户的2027年量价谈判也已完成。对存储企业来说，订单能见度越高，未来几个季度的盈利就越有支撑。
这份财报对闪迪 $SNDK 同样是积极信号。企业SSD需求改善、NAND价格走强，至少说明行业需求还没有出现全面转弱的迹象。我更期待的是，这些涨价最终能有多少转化成闪迪的毛利和现金流。
接下来重点看三星和闪迪。如果三星延续强势，市场对存储行业的盈利预期可能继续上修，板块反弹也就有了更多基本面支撑。
不过，海力士扩大高端NAND和企业SSD布局，未来也可能成为闪迪的竞争压力。行业景气向上是共同利好，但产能扩张后，市场最终还是要比较谁的利润增长更快。
短期看涨价，中期看利润兑现，长期看供需格局。
#SK海力士Q3營收首破100萬億韓元
Disclaimer: i contenuti di OKX Orbit sono forniti solo a scopo informativo. Scopri di più
Risposte
Ancora nessun commento. Rispondi prima di tutti!
Notizie del giorno sul mercato
1#La probabilità di un aumento dei tassi da parte della Fed a dicembre scende al 70%, con un aumento delle divergenze tra rialzisti e ribassisti
2#Hyperliquid's HYPE ha raggiunto un nuovo massimo storico, OKX e ICE promuovono i contratti perpetui negli Stati Uniti
3#Gli emittenti di stablecoin come Tether hanno congelato oltre 1,567 miliardi di dollari USDT
