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#闪迪存储业务高增长能否延续?
闪迪10月29日盘后发布财报,公司指引营收103–108亿美元。AI数据中心带动企业级SSD需求,叠加NAND闪存涨价,有望支撑业绩与盈利提升。
增长隐患在于,前期业绩增长多由涨价驱动,出货贡献有限。若NAND涨价节奏放缓,盈利弹性会减弱;同时消费端需求偏弱、同行扩产,存在价格回落风险。
财报重点观察:数据中心业务收入占比、毛利率水平,以及管理层对NAND价格、长协订单的指引。高增长大概率延续,能否超预期取决于数据中心出货与闪存售价兑现情况。
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