#EarningsWatch: Recap and Outlook
About EarningsWatch: Recap and Outlook
This edition of Earnings Watch comes to a close. Across the latest earnings season, financial performance, forward guidance, and AI-related demand remained key areas of market focus. With the next earnings season approaching, we’ll continue to track major company results and market reactions.
Populär
Senaste
EarningsWatch: Recap and Outlook Populära inlägg
Fastnålad
UBS forskningsrapport tolkning: Micron FQ4 intäkter förväntas vara 52,4 miljarder USD, återköpsbegränsningar upphävs i december
Skrivet av: Rita
UBS Group behåller köp-rekommendation för Micron Technology med ett målpris på 1625 USD, vilket ger en uppsida på 48 % jämfört med stängningskursen den 22 september på 1096 USD. Marknadsdebatten har skiftat från "om cykeln har nått sin topp" till "hur länge konjunkturen kan hålla i sig". I UBS:s framåtblickande rapport FQ4:26 från den 23 september 2026 påpekas att utbud- och efterfrågegapet för dynamiskt slumpmässigt åtkomstminne (DRAM) fortsätter att öka fram till 2027, med en
#MicronEarningsAhead Microns siffror kommer att bli intressanta att följa 👀 Förväntningarna verkar redan ganska höga, särskilt med AI-efterfrågan som håller HBM och den bredare minnesmarknaden i fokus.
Det jag är mer nyfiken på är vad som kommer härnäst. Stark omsättning är bra, men prissättning, marginaler och ledningens prognos för räkenskapsåret 2027 kommer förmodligen att säga oss mycket mer om huruvida denna momentum kan hålla i sig. 💾📈
AI-infrastrukturinvesteringar känns fortfarande som den stora drivkraften här. Nu får vi se om den faktiska verksamheten kan hålla jämna steg med all hype 😅✨
#MicronAIMemoryOutlook Microns siffror är enorma, men den 87% bruttomarginalen fångade mest min uppmärksamhet 👀
Intäkterna nådde 54,2 miljarder dollar, EPS uppgick till 33,42 dollar, och nästa kvartals mittpunkt på 61,5 miljarder dollar överträffade förväntningarna. AI-datacenter förvandlar HBM och avancerad DRAM till sällsynt, högvärdig infrastruktur
Ännu mer talande: strategiska kundavtal ökade från 16 till 26.
Det verkliga testet nu är inte efterfrågan. Det är om den knappa tillgången och prissättningsmakten kan överleva fram till räkenskapsåret 28 utan att utlösa för mycket ny kapacitet
Finansiell rapportobservatör: Microns rapport närmar sig, AI-lagringsbehov i fokus
$MU Micron rapporterar Q4-resultat ikväll (efter marknadens stängning den 30 september, östra tid).
Prognosen är en omsättning på 50 miljarder ±1 miljard, vinst per aktie 31 ±1, bruttomarginal 86%. Marknaden förväntar sig något högre, 50,8 till 50,9 miljarder, vinst per aktie 31,5. Förra kvartalet var 41,46 miljarder, en ökning med 20 % från kvartal till kvartal. Data är redan explosiv; marknaden vill ha det ännu mer explosivt.
COST är tillbaka i fokus.
Kvartalets fjärde resultat är den viktigaste händelsen att följa, där investerare letar efter ledtrådar från försäljning, marginaler och den bredare konsumentbilden.
Det intressanta blir marknadens reaktion efter att siffrorna faller — ibland spelar huvudresultatet mindre roll än vad guiden säger härnäst.
#CostcoQ4EarningsWatch
Alla vet att AI behöver GPU:er. Men minnet som sitter bredvid dessa GPU:er blir allt mer intressant för mig.
Därför är Microns kommande resultat värda att följa.
AI-infrastrukturens boom har skapat en enorm efterfrågan på avancerat minne, särskilt HBM. Men vid det här laget letar jag inte bara efter en annan kommentar från ledningen om att "AI-efterfrågan är stark". Förväntningarna är redan höga.
Personligen vill jag ha svar på tre saker:
→ Förbättras minnespriserna fortfarande?
→ Kan marginalerna fortsätta att öka?
→ Är AI-efterfrågan tillräckligt stark för att stödja tillväxt bortom de närmaste kvartalen?
Den tredje frågan är viktigast för mig. Minne har alltid varit en cyklisk verksamhet, och stark efterfrågan lockar så småningom mer utbud. Den verkliga möjligheten skulle vara om AI förändrar den cykeln tillräckligt för att skapa en längre period av strukturell efterfrågan.
Så jag ser på Microns resultat som mer än bara en annan chiprapport.
#MicronEarningsAhead $BTC
$MU vid ~6x vinster visar att marknaden fortfarande prissätter 2026 som toppen för AI-minne och behandlar Micron som i den gamla cykeln trots SCAs och kunder som efterfrågar mer leveranskapacitet än Micron kan tillhandahålla.
Det blir svårare att motivera när HBM levereras till $NVDA, $AMD och specialanpassade acceleratorer medan meningsfull ny kapacitet inte anländer förrän 2028.
Det ger Micron en mycket längre vinstbana än vad multipeln antyder, vilket är anledningen till att jag tycker att allt under 10x vinster fortfarande ser för billigt ut.
BREAKING: Michael Burry varnar för att Big Techs AI-ansökningar döljer stora risker.
Oracle avslöjade att de ännu inte börjat betala för 288 miljarder dollar i leasingavtal.
Burry säger att Big Tech inte heller avslöjar hur mycket "AI-efterfrågan" som bara är företag som betalar varandra för att köpa sina egna produkter. #CryptoRecoveryBroadens #FedOctHikeOddsHit55% #UNI21%RallyOnSECRule
$SNDK, $SKHYNIX & $MU — de tre lagringsspelen 📦
🔹 $SKHYNIX säljer en vallgrav — dominerande HBM-andel, men värderingen är inte längre billig.
🔹 $MU säljer värde — bred exponering, ensiffrigt P/E, med nästa resultatrapport som avgörande bekräftelse.
🔹 $SNDK säljer historien — långsiktiga kontrakt + HBF skapar stark potential för uppsida, men också större risk för tillbakadragande.
Samma lagringspriscykel, men väldigt olika sätt att tjäna pengar på.
#FedHikesBTCResilience #CostcoBeatsMicronNext
Costco är på väg att släppa sin resultatrapport, så varför är kryptogemenskapen så fokuserad på hur många rotisseriekycklingar de sålde?
För det första lagrar den inte Bitcoin, och för det andra accepterar den inte Bitcoin-betalningar.
Men de vet om amerikanernas plånböcker fortfarande är fulla.
Goda vinster → amerikaner köper fortfarande mycket toalettpapper och kycklingar med rotisserier → stark konsumtion → inflationen är fortsatt hög →#BTC87KCryptoCap3T #CryptoTreasuriesBuy #CostcoQ4EarningsWatch
$SNDK $MU 📊
Med PCE-inflationsdata som ger en positiv signal kan förväntningarna på att Fed behåller räntorna oförändrade nästa månad stärkas. Alla ögon är nu riktade mot kvällens öppning av den amerikanska marknaden.
$SNDK är värd att följa för nästa drag, men det verkliga testet kommer med $MU:s resultatrapport vid midnatt. Microns resultat och framtidsutsikter för AI-driven minnesefterfrågan kan påverka sentimentet inom halvledar- och lagringssektorerna.
#DailyOrbit