Den institutionella acceptansen av krypto runt om i världen har accelererat avsevärt den senaste tiden och utvecklats hand i hand med bättre definierad reglering. Här diskuterar BlockFills VD Nick Hammer orsakerna till kryptos ökande institutionella användning och några av de senaste produkterna som svarar på den efterfrågan.
Vilka trender ser du nu inom området för digitala tillgångar?
Vi har sett ett ökat engagemang från institutionella aktörer inom detta område, t.ex. hedgefonder, familjekontor och kapitalförvaltare, vilket understryker den växande trovärdigheten och mognaden inom området för digitala tillgångar. Institutionell verksamhet tillför betydande kapital, större likviditet och stabilitet till denna marknad. Det driver också på acceptansen hos allmänheten och den nödvändiga tydligheten i lagstiftningen.
För detta ändamål utvecklar regeringar och tillsynsmyndigheter runt om i världen mer definierade ramverk och fokuserar på investerarskydd. Detta bidrar till att bygga upp förtroende och säkerställer efterlevnad i olika jurisdiktioner. Detta har också varit till hjälp för oss när vi navigerar i det globala regulatoriska landskapet och lanserar kontor i Sydamerika och Mellanöstern. BlockFills har också ett Londonbaserat dotterbolag, Basis Capital Markets UK Ltd, som regleras av Financial Conduct Authority (FCA). Utvecklingen mot rättssäkerhet har varit gynnsam för de viktigaste aktörerna på detta område.
DeFi fortsätter också att växa och erbjuder decentraliserade alternativ till traditionella finansiella produkter som utlåning, upplåning och handel. Detta möjliggör större finansiell inkludering, effektivitet och transparens. Många centralbanker utforskar eller utvecklar också sina egna digitala valutor som svar på framväxten av kryptovalutor och stablecoins. Detta kan påverka pengarnas framtid genom att skapa ett mer digitaliserat finansiellt ekosystem.
Slutligen ser vi också en ökning av användningen av stablecoins. Stripe introducerade ett nytt betalningsalternativ som gör det möjligt för kunder att betala amerikanska företag i USDC stablecoin, och denna växande trend omformar hur tillgångar handlas och lagras.
Varför har vi sett ett mer institutionellt antagande av krypto?
Det har skett en hel del rörelser från tillsynsmyndigheter för att ge institutionella handlare mer förtroende när de får tillgång till det digitala tillgångsutrymmet. USA har antagit en strategisk Bitcoin Reserve-policy på både federal och viss delstatsnivå, SEC och CFTC har skapat en gemensam rådgivande kommitté för kryptoreglering och flera krypto-ETF:er har godkänts, med fler, inklusive Bitwises ansökan om en XRP ETF, under övervägande.
Vi har också sett utvecklingen av institutionella förvaringslösningar för krypto, vilket bygger ytterligare förtroende för digitala tillgångar. BlockFills har samarbetat med ledande aktörer som har investerat kraftigt i depålösningar, försäkringar och regelefterlevnad. Detta är bara några av de åtgärder vi vidtar för att skydda tillgångar mot hackning och stöld, eftersom långsiktig hållbarhet är viktigt för oss.
Slutligen har det funnits en verklig trend att tokenisera traditionella finansiella produkter som aktier, obligationer och råvaror. Institutionella och professionella investerare lockas av denna typ av erbjudande på grund av dess fraktionerade ägande och ökade likviditet, vilket ger unika möjligheter förutom traditionella investeringsinstrument.
I takt med att marknaden mognar, hur ser du på landskapet av produktmöjligheter eller underskott?
Att ha både ett spot- och derivat*-erbjudande gör det möjligt för BlockFills att erbjuda unika handelsmöjligheter och ger handlare möjlighet att utforska olika strategier. Som OTC-desk har vi anpassningsbara produkter med ett robust utbud av underliggande digitala tillgångar, inklusive BTC, ETH, SOL, XRP, USDT, LTC, BCH och mer. Vi har inte bara att göra med de stora mynten.
Äldre produkter och tekniker kan ha begränsningar som håller tillbaka utvecklingen av digitala tillgångar. Krypto kräver avveckling samma dag, 24/7-marknader och icke-fiat som säkerhet, så BlockFills undersöker hur man bäst kan möta behoven hos handlare av digitala tillgångar samtidigt som man utnyttjar traditionella byggstenar.
BlockFills erbjuder också kontantavräknade såväl som fysiskt levererade produkter för att möta behoven hos alla typer av professionella och institutionella handlare. Nyckelfärdiga lösningar från BlockFills kan få företag att komma igång med digitala tillgångar för att inte uppleva FOMO.
Det digitala tillgångslandskapet är mycket unikt eftersom det utvecklades av privata investerare och har utvecklats för institutionella marknader. Vi är skyldiga kredit till de första aktörerna inom detaljhandeln med digitala tillgångar och strävar efter att fånga en del av deras innovativa anda när vi utvecklar våra produkter.
Ditt företag lanserade nyligen BlockFills CoinDesk 20 Options Market. Kan du berätta mer om det?
BlockFills tillhandahåller likviditet av institutionell kvalitet till CoinDesk 20 Index, som mäter prestandan för ledande digitala tillgångar och tillämpar en metod som viktar ett tak för börsvärde för att säkerställa portföljdiversifiering. Dessutom erbjuder vi BlockFills CoinDesk 20 Options Market-produkten, som svarar på efterfrågan på olika och omsättbara digitala tillgångsprodukter utöver BTC- och ETH ETF:er. Vi har hört efterfrågan från kvalificerade institutionella marknadsaktörer på ett grundläggande referensindex att handla, investera och mäta resultat i, och är glada över att kunna ge dem en lösning.
Den framstående digitala kapitalförvaltaren och multistrategiska kryptohedgefonden Hyperion Decimus inledde den första transaktionen av produkten i januari i år.
Vad är nästa steg för BlockFills? Vart ska man vända sig för att få ytterligare information?
Vi arbetar strategiskt med partners för att tillhandahålla en förbättrad servicenivå för handel med digitala tillgångar. Vi samarbetade nyligen med CQG, en ledande global leverantör av högpresterande tekniska lösningar för market makers, handlare, mäklare, kommersiella hedgers och börser, för att ge branschledande, tillförlitlig prissättning och djup likviditet till deras stora kundbas. Och våra marknadsaktörer drar nytta av möjligheten att använda CQG:s teknik och handelsverktyg av institutionell kvalitet.
Vi utökar också våra relationer med viktiga branschaktörer som depåleverantören Fordefi, den Londonbaserade bankgruppen BCB, CQG, CoinDesk Indices och andra för att förbättra upplevelsen av digitala tillgångar.
BlockFills kommer också att öppna globala kontor i Dubai, Brasilien och Storbritannien. De som vill ha mer information kan besöka BlockFills.com.
Avslöjande:
*Derivatprodukter är endast tillgängliga för kvalificerade motparter. För amerikanska personer är kunden en berättigad kontraktsdeltagare ("ECP") enligt definitionen i avsnitt 1a(18) i Commodity Exchange Act och relaterad vägledning. Personer som inte är amerikanska personer måste kvalificera sig som en kvalificerad professionell kund.
Informationen i den här artikeln ska inte tolkas som ett erbjudande att sälja eller en uppmaning eller ett erbjudande att köpa CFD-kontrakt (Contracts for Difference), kryptovalutor, terminer, utländsk valuta eller optioner på ovanstående. All information häri tros vara korrekt, Reliz Ltd gör inga utfästelser om riktigheten eller fullständigheten av data, statistik, studier eller åsikter som uttrycks och det bör inte litas på som sådant. Riskerna med handel kan vara betydande. Varje investerare måste överväga om detta är en lämplig investering. De som agerar på denna information är ansvariga för sina egna handlingar.
Författarnas åsikter och åsikter är deras egna och är inte förknippade med CoinDesk Indices. Intervjun genomfördes av CoinDesk Indices och är inte förknippad med CoinDesks redaktionella artikel.
CoinDesk Indices, Inc., inklusive CC Data Limited, dess dotterbolag som utför vissa outsourcade administrations- och beräkningstjänster för dess räkning (tillsammans "CoinDesk Indices"), sponsrar, stödjer, säljer, marknadsför eller hanterar inte någon investering som erbjuds av någon tredje part som syftar till att ge en investeringsavkastning baserad på resultatet av något index. CoinDesk Indices är varken en investeringsrådgivare eller en rådgivare för råvaruhandel och gör inga utfästelser om tillrådligheten av att göra en investering kopplad till något CoinDesk Indices-index. CoinDesk Indices fungerar inte som en förvaltare. Ett beslut att investera i någon tillgång kopplad till ett CoinDesk Indices-index bör inte fattas i förlitan på något av uttalandena i detta dokument eller någon annanstans av CoinDesk Indices. Allt innehåll som visas här eller på annat sätt används i samband med något CoinDesk Indices-index ("Innehållet") ägs av CoinDesk Indices och/eller dess tredjepartsdataleverantörer och licensgivare, om inte annat anges av CoinDesk Indices. CoinDesk Indices garanterar inte riktigheten, fullständigheten, aktualiteten, tillräckligheten, giltigheten eller tillgängligheten av något av innehållet. CoinDesk Indices ansvarar inte för några fel eller utelämnanden, oavsett orsak, i de resultat som erhållits från användningen av något av innehållet. CoinDesk Indices tar inte på sig någon skyldighet att uppdatera innehållet efter publicering i någon form eller format. © 2025 CoinDesk Index, Inc. Alla rättigheter förbehållna.