Czym jest AAVE?
Aave, dawniej ETHLend, to zdecentralizowany, nieoprocentowany protokół pożyczania i pożyczania, który pozwala użytkownikom deponować aktywa w pulach płynności, aby zarabiać odsetki i pożyczać aktywa po zmiennej lub stałej stopie procentowej. Został uruchomiony w 2017 roku przez Stani Kulechova, po pierwszej ofercie monet (ICO) o wartości 17,8 miliona dolarów. Aave umożliwia również użytkownikom zaciąganie niezabezpieczonych, ultra-krótkoterminowych pożyczek znanych jako pożyczki flash.
Zdecentralizowany protokół zarządza długiem, zapewniając, że wszystkie pożyczki (z wyjątkiem pożyczek flash) na jego platformie są nadmiernie zabezpieczone, co oznacza, że wartość zabezpieczenia musi być większa niż sama pożyczka. Jeśli wartość zabezpieczenia użytkownika spadnie poniżej określonego progu, zabezpieczenie jest automatycznie likwidowane w celu spłaty części zadłużenia. Zapewnia to zawsze odpowiednią płynność w systemie.
Co to jest Aave: Szybkie fakty
- Aave jest zdecentralizowanym protokołem zdecentralizowanego finansowania (DeFi).
- Jest drugim co do wielkości protokołem DeFi na świecie pod względem całkowitej zablokowanej wartości (TVL), zgodnie z DeFiLlama.
- Aave utrzymuje płynność na swojej platformie, wymagając, aby wszystkie pożyczki, z wyjątkiem bardzo krótkoterminowych pożyczek zwanych "pożyczkami błyskawicznymi", były nadmiernie zabezpieczone i ma bezpieczną pulę płynności znaną jako moduł bezpieczeństwa.
- Naturalny token AAVE służy do zarządzania i może być stakowany w module bezpieczeństwa w celu uzyskania nagród.
O Aave - Jak działa Aave?
Aave, choć pierwotnie zbudowany na Ethereum, jest protokołem DeFi z wieloma łańcuchami, co oznacza, że jest obsługiwany przez kilka sieci blockchain, w tym Fantom i Avalanche; co jest właściwie jedną bardzo wyjątkową rzeczą w Aave. Obsługuje Ether i inne tokeny ERC-20 (tokeny utworzone przy użyciu standardu ERC-20 Ethereum blockchain) i działa w zdecentralizowany sposób peer-to-peer, ponieważ opiera się na mądrych kontraktach.
Jak więc Aave działa, aby utrzymać płynność w swoim systemie? Cóż, robi to, wymagając, aby wszystkie pożyczki, z wyjątkiem pożyczek błyskawicznych, które zazwyczaj trwają tylko kilka sekund, były nadmiernie zabezpieczone. Automatycznie likwiduje zabezpieczenia dłużników, którzy nie są w stanie utrzymać wskaźnika LTV, aby spłacić część swojego zadłużenia i przywrócić płynność. LTV określa maksymalną kwotę, jaką można pożyczyć przy określonej kwocie zabezpieczenia. Być może zastanawiasz się "jakie jest LTV Aave?". To 75%.
Kiedy użytkownicy wpłacają swoje aktywa do jednej z pul płynności Aave, aToken (np. aETH) jest wybijany i przekazywany im. aTokeny służą jako roszczenie i mają taką samą wartość jak zdeponowane zabezpieczenie. aTokeny zarabiają odsetki w czasie rzeczywistym i mogą zostać wykupione za aktywa bazowe (zabezpieczenie) w dowolnym momencie. Uprawniają one również posiadaczy do części opłat uzyskanych z pożyczek błyskawicznych.
Oprocentowanie zarobione przez użytkowników waha się w zależności od podaży pożyczek i popytu na pożyczki danego aktywa. Aktywa, które oferują wyższe stopy procentowe, często wiążą się z wyższym ryzykiem, że użytkownik nie będzie w stanie uzyskać dostępu do wystarczającej płynności, ponieważ zazwyczaj mają one wskaźniki wykorzystania bliskie 100%.
Aave ma również wyznaczoną pulę płynności, znaną jako moduł bezpieczeństwa. Czym jest moduł bezpieczeństwa Aave? Cóż, działa on jako zabezpieczenie na wypadek niewystarczającej płynności w systemie. Użytkownicy deponują swoje tokeny AAVE w module bezpieczeństwa i w nagrodę otrzymują więcej tokenów AAVE. Tokeny te są sprzedawane w celu przywrócenia płynności, gdy istnieje takie ryzyko. Protokół Aave jest zarządzany w sposób zdecentralizowany przez posiadaczy tokena AAVE.
Gdzie jest używany AAVE?
AAVE jest używany głównie do zarządzania protokołem Aave, ponieważ daje on prawo do głosowania w sprawach dotyczących protokołu jego posiadaczom. Dzięki AAVE możesz głosować nad propozycjami zarządzania, a nawet tworzyć własne, co pozwala ci mieć wpływ na przyszłość protokołu. Im więcej tokenów AAVE posiadasz, tym większa jest twoja siła głosu. Przydatność AAVE nie ogranicza się jednak do głosowania; można go wykorzystać do kilku innych rzeczy, takich jak:
Trading
Z pomocą kantoru kryptowalut, takiego jak OKX, możesz spekulować na wartości tokenów AAVE, próbując osiągnąć zysk. Warto zauważyć, że kryptowaluty są bardzo zmienne i nie powinny być przedmiotem obrotu przez niedoświadczone osoby.
Zarabianie odsetek
Dzięki usłudze inwestycyjnej, takiej jak OKX Earn, możesz zarabiać odsetki od swoich tokenów AAVE. OKX Earn, w szczególności, pozwala zarabiać odsetki od tokenów na elastycznych i stałych warunkach, przy jednoczesnym zachowaniu ich pełnej własności.
Zakładanie w module bezpieczeństwa
Posiadacze AAVE mogą "zablokować" swoje tokeny w module bezpieczeństwa, który jest pulą płynności, która działa jako zabezpieczenie przed wszelkimi problemami z płynnością, które mogą wystąpić. Użytkownicy, którzy zdeponują swoje tokeny w tej puli, otrzymują w nagrodę dodatkowe tokeny AAVE.
Co to jest Aave: Historia
Aave zostało założone w 2017 roku jako ETHLend przez Staniego Kulechova podczas studiów prawniczych na Uniwersytecie w Helsinkach. W tamtym czasie Aave był jednym z pierwszych istniejących protokołów DeFi.
Kulechov, który w 2020 r. ukończył studia magisterskie z zakresu prawa, obecnie pełni funkcję CEO Aave Companies (organizacji wspierającej Aave) z misją stworzenia bardziej przejrzystego, sprawiedliwego i integracyjnego ekosystemu finansowego za pośrednictwem protokołu, który w pierwszej kolejności doprowadził do powstania Aave.
Po uruchomieniu, Aave zebrało 17,8 miliona dolarów w ICO w celu zbudowania zdecentralizowanej platformy pożyczkowej peer-to-peer, sprzedając prawie miliard jednostek LEND— swojego natywnego tokena przed rebrandingiem na Aave. Po przejściu na model puli płynności (z pożyczek peer-to-peer) w 2018 r., organizacja zmieniła nazwę na Aave.
W 2020 r. Aave Companies uruchomiła protokół Aave— protokół open-source, na którym od tego czasu działa. Uruchomienie protokołu Aave przyciągnęło ogromne zainteresowanie użytkowników, a funkcja "Flash Loan" przyciągnęła deweloperów i entuzjastów kryptowalut z całego świata.
AVE Tokenomics
Token AAVE jest natywnym tokenem opartym na ERC-20 protokołu Aave. Jego głównym zastosowaniem jest zarządzanie propozycjami dotyczącymi Aave, ale można nim również swobodnie handlować na giełdach kryptowalut i stakować w module bezpieczeństwa w celu uzyskania nagród.
AAVE, który zaczął handlować za około 50 USD w maju 2020 r., ma łączną podaż 16 milionów. Przed "migracją" z ETHLend do Aave token nazywał się LEND. Tokeny LEND zostały później wymienione na AAVE po migracji po kursie 100 LEND za AAVE, zmniejszając liczbę tokenów posiadanych przez użytkowników z 1,3 miliarda do 13 milionów. Jaka jest podaż AAVE w obiegu? W chwili pisania tego tekstu wynosi ona 13,9 miliona.
Wyemitowano również trzy miliony tokenów AAVE i przydzielono je do rezerwy ekosystemu AAVE. Rezerwa ta jest kontrolowana przez posiadaczy AAVE, a środki w niej zgromadzone mają zachęcać do rozwoju protokołu i ekosystemu Aave. Podaż AAVE, podobnie jak protokół, z którego się wywodzi, jest wysoce zdecentralizowana, co oznacza, że żaden podmiot nie ma znacząco dużego udziału, a tym samym nadmiernego pakietu kontrolnego w platformie.
Dochody z opłat pobieranych od użytkowników Aave są wykorzystywane do odkupienia i usunięcia niektórych tokenów z obiegu, co jest procesem powszechnym w DeFi, znanym jako "spalanie".
Jak powstaje AAVE?
Zapewne zastanawiałeś się "jaki jest proces tworzenia AAVE?". Ponieważ nie ma własnego łańcucha bloków i działa na wielu łańcuchach. AAVE nie jest tworzone ani przez wydobycie, ani przez staking. Jak więc działa AAVE? Cóż, jest on po prostu emitowany przez opiekunów protokołu zgodnie z wcześniej ustalonymi zasadami i systemami.
Zespół programistów stojący za Aave zazwyczaj potrzebuje większości użytkowników Aave do głosowania nad propozycją zwiększenia podaży przed przystąpieniem do tego. W przypadku "zdarzenia niedoboru", w którym wystąpił lub może wystąpić deficyt płynności, tokeny AAVE postawione w module bezpieczeństwa są sprzedawane w celu pokrycia deficytu. Jeśli jednak okaże się to niewystarczające do przywrócenia płynności, społeczność Aave przedstawia propozycję wyemitowania większej ilości AAVE. Jeśli społeczność zagłosuje za takim rozwiązaniem, nowe tokeny AAVE są emitowane i sprzedawane na otwartym rynku w celu pokrycia deficytu.
Konkurenci i pozycja AAVE
Aave ma wielu godnych uwagi konkurentów, z których najwięksi, uszeregowani według TVL, to JustLend i Compound, według DeFiLlama. JustLend, z TVL w wysokości 3,24 miliarda dolarów w momencie pisania tego tekstu, jest pierwszą i oficjalną platformą pożyczkową protokołu TRON i, podobnie jak Aave, pozwala użytkownikom pożyczać i deponować aktywa w pulach w zamian za płatności odsetkowe. Compound, który kiedyś był największy pod względem TVL, ale obecnie ma zaledwie 2,63 miliarda dolarów, jest kolejnym zdecentralizowanym protokołem pożyczkowym opartym na Ethereum, który również wykorzystuje pule płynności, aby umożliwić użytkownikom pożyczanie i pożyczanie swoich aktywów w zamian za odsetki.
Aave jest obecnie największym i najpopularniejszym protokołem pożyczkowym na blockchainie Ethereum i na świecie, szczycącym się TVL prawie 2,4 miliarda dolarów większym niż jego najbliższy konkurent, JustLend.
Natywny token AAVE również przewodzi swoim konkurentom, ma kapitalizację rynkową wynoszącą aż 1,4 miliarda dolarów, przyćmiewając token Compound COMP, który ma 562 miliony dolarów, i token JustLend JST, z zaledwie 250 milionami dolarów.
Aave, w przeciwieństwie do JustLend i Compound, jest protokołem multi-chain, co oznacza, że jest obsługiwany przez więcej niż jeden blockchain. Aave ma również wyższy wskaźnik LTV niż Compound, co oznacza, że możesz pożyczyć więcej aktywów za daną kwotę zabezpieczenia w Aave niż w Compound. I chociaż wszystkie oferują dość podobne roczne zyski procentowe (APY), Aave jest jedyną, która obsługuje pożyczki Flash.
Partnerstwa i inwestorzy Aave
Aave jest wysoce komponowalnym protokołem DeFi— integruje się z wieloma innymi protokołami DeFi, aby oferować zaawansowane funkcje swoim użytkownikom, w wyniku czego ma wielu partnerów. Współpracuje z innymi wiodącymi platformami DeFi, takimi jak Balancer, Centrifuge, Uniswap i MakerDAO, największym protokołem DeFi firmy TVL. Współpracuje również z popularnym i szybko rozwijającym się łańcuchem bocznym Ethereum, Polygon.
Aave zebrał łącznie 49 milionów dolarów w 8 rundach finansowania, w tym 4 ICO, rundę zalążkową i rundę venture. Organizacja zebrała tę sumę od łącznie 16 inwestorów, w tym od bardzo znanych nazwisk, takich jak Alameda Research, Blockchain.com Ventures, Three Arrows Capital i IBM.
Analiza SWOT Aave
Silne strony Aave
Aave wyróżnia się na tle konkurencji na wiele sposobów. Jedną z jego najbardziej wyróżniających się cech jest obsługa wielu łańcuchów, co pozwala mu obsługiwać szeroką gamę aktywów kryptowalutowych i zaspokajać potrzeby użytkowników poza tylko jednym blockchainem. Inne godne uwagi mocne strony to wysoki poziom kompozycyjności, znacznie wyższy wskaźnik LTV niż u konkurentów, wsparcie dla pożyczek błyskawicznych oraz wsparcie organizacji non-profit, Aave Companies.
Słabe strony Aave
Prawdopodobnie największą słabością Aave jest to, że wymaga, aby pożyczki na jej platformie były nadmiernie zabezpieczone w celu zminimalizowania ryzyka niewypłacalności. Stanowi to istotną barierę dla wielu osób, które wolałyby wykorzystać swoje aktywa zamiast wiązać je jako zabezpieczenie. Aave stoi również w obliczu dość ostrej konkurencji ze strony nowych podmiotów i operatorów zasiedziałych. Ponadto niektórzy obawiają się, że międzyłańcuchowy charakter protokołu może uczynić go bardziej podatnym na ataki.
Szanse Aave
Aave umożliwia użytkownikom z dowolnego miejsca na świecie dostęp do pożyczek zabezpieczonych łatwymi do zdobycia aktywami cyfrowymi bez konieczności posiadania zdolności kredytowej lub miesięcznego dochodu, co jest typowe dla tradycyjnych pożyczkodawców. Może to okazać się bardzo atrakcyjne dla wielu użytkowników, którzy nie są obsługiwani przez tradycyjną branżę finansową. Dodatkowo, pożyczki flash pozwalają użytkownikom na przeprowadzanie transakcji i wykonywanie zadań niespotykanych w świecie finansów.
Aave podejmuje również kroki w celu dalszego skalowania swojej platformy. Zarządzanie międzyłańcuchowe, kolejna osobliwa rzecz w Aave, daje użytkownikom możliwość wysyłania propozycji zarządzania między łańcuchami bloków. Aave jest obecnie pierwszym protokołem DeFi, który go wdrożył i jest to funkcja, która ma potencjał do dalszego rozwoju rynku Aave. Zespół Aave ogłosił również rozwój portfela mobilnego i planuje rozszerzyć działalność na popularne protokoły Curve Finance i Sushiswap.
Zagrożenia dla Aave
Aave stoi w obliczu dużej konkurencji ze strony uznanych graczy, a także nowych, ponieważ konkurencja w obszarze pożyczek DeFi wciąż rośnie. Nowi konkurenci nieustannie wchodzą na rynek pożyczek, starając się zdobyć swój własny udział. Aave, podobnie jak jego rówieśnicy, stoi również w obliczu ryzyka niekorzystnej polityki regulacyjnej i kradzieży środków użytkowników.
Mapa drogowa Aave
Zespół stojący za Aave niestrudzenie opracowuje nowe funkcje protokołu od czasu rebrandingu i uruchomienia protokołu Aave w 2020 roku. Jedną z godnych uwagi funkcji, która została niedawno uruchomiona, jest cross-chain governance bridge. Cross-chain governance bridge to inteligentny kontrakt, który umożliwia zarządzanie protokołem Aave w różnych łańcuchach bloków. Użytkownicy mogą wysyłać propozycje zarządzania lub propozycje ulepszeń Aave (jak są one często nazywane) z dowolnego łańcucha bloków, który obsługuje maszynę wirtualną Ethereum (EVM) i komunikację międzyłańcuchową. W lutym 2022 r. przyjęto pierwszą międzyłańcuchową propozycję zarządzania Aave, co oznacza również pierwszą propozycję DeFi.
Inne opracowywane rozwiązania obejmują portfel mobilny i rozszerzenie na popularne protokoły DeFi Curve Finance i Sushiswap.
Aave News, Updates, and Highlights
GHO Stablecoin
W lipcu 2022 r. firma wspierająca protokół Aave ogłosiła, że zamierza uruchomić stablecoina o nazwie GHO. Użytkownicy muszą zapewnić zabezpieczenie, aby wybić GHO, i podobnie jak pożyczki na Aave, GHO musi być nadmiernie zabezpieczone. Stablecoin, który pod wieloma względami jest podobny do MakerDAO's DAI, będzie miał wartość powiązaną z dolarem amerykańskim i będzie wspierany przez koszyk aktywów kryptograficznych wybranych przez użytkowników. Użytkownicy zarabiają również odsetki od zdeponowanego zabezpieczenia.
Rozszerzenie na Curve i Sushiswap
Podejmując próbę skalowania swoich rynków, Aave ogłosiło rozszerzenie na protokoły DeFi Curve Finance i Sushiswap, dwa z największych zdecentralizowanych protokołów wymiany (DEX) na Ethereum.
Portfel mobilny
W dniu 1 stycznia 2022 r. dyrektor generalny Aave Stani Kulechov ogłosił, że buduje mobilny portfel. Cena AAVE pozytywnie zareagowała na tę wiadomość.
Gasless Voting
Wielu posiadaczy tokena AAVE, zwłaszcza tych z niewielkimi pakietami, nie bierze udziału w głosowaniu nad propozycjami zarządzania Aave ze względu na wysokie opłaty za gaz. Aby rozwiązać ten problem i poprawić integrację, zespół Aave próbuje wdrożyć funkcję, która pozwoli użytkownikom głosować na propozycje za darmo.
Aave i pożyczki flash
Pożyczki flash, wymyślone przez zespół programistów Aave, to nowe narzędzie finansowe. Pożyczki błyskawiczne to natychmiastowe, niezabezpieczone pożyczki, które muszą zostać spłacone w jednej transakcji. Wykorzystują one zdolność blockchaina do przywracania transakcji, jeśli pewne warunki nie zostaną spełnione. W tym przypadku warunkiem jest to, że pożyczone środki muszą zostać zwrócone pożyczkodawcy przed zakończeniem transakcji. Pożyczkodawcy otrzymują opłatę jako zachętę, co sprawia, że pożyczki błyskawiczne są dla nich szczególnie atrakcyjne, ponieważ są technicznie wolne od ryzyka.
Pożyczka błyskawiczna pozwala użytkownikowi na zamianę długu i zabezpieczenia w zabezpieczonej pożyczce na Aave, dzięki czemu może on na przykład zamienić niestabilne zabezpieczenie na stabilne i uniknąć ryzyka likwidacji. Tak więc, na przykład, jeśli użytkownik pożyczył USDT, używając ETH jako zabezpieczenia na Aave, a cena ETH spadła, użytkownik mógł zaciągnąć pożyczkę Flash bezpośrednio na Aave, aby zamienić swoje niestabilne zabezpieczenie ETH na mniej niestabilne krypto lub stablecoin.
Gdzie kupić AAVE
Jednym z najłatwiejszych sposobów zakupu AAVE jest scentralizowana giełda kryptowalut, taka jak OKX. OKX umożliwia zakup AAVE za pomocą karty kredytowej lub debetowej lub przelewu bankowego, a także szeregu innych opcji płatności. OKX obsługuje ponad 92 lokalne waluty, a nawet pozwala kupować AAVE za inne kryptowaluty.
Jak przechowywać AAVE
Na giełdzie takiej jak OKX
Centralne giełdy, takie jak OKX, zapewniają portfele kryptowalutowe, w których można przechowywać swoje aktywa i abstrahować od wszelkich zawiłości związanych z ich zabezpieczaniem i używaniem. Portfele OKX, na przykład, mogą przechowywać wiele różnych aktywów, oszczędzając użytkownikom kłopotów związanych z koniecznością utrzymywania wielu różnych portfeli i kluczy prywatnych. Chociaż przechowywanie aktywów na scentralizowanych giełdach ma wiele zalet, generalnie nie jest zalecane dla użytkowników, którzy chcą przechowywać aktywa przez bardzo długi czas.
W portfelu ERC-20
Aave jest tokenem ERC-20, a więc może być przechowywany w dowolnym portfelu cyfrowym kompatybilnym z ERC-20, takim jak Metamask lub MyEtherwallet. Warto zauważyć, że ciężar przechowywania i zabezpieczania kluczy prywatnych będzie spoczywał wyłącznie na tobie, jeśli będziesz przechowywać swoje tokeny w ten sposób.
W portfelu sprzętowym
Portfele sprzętowe, takie jak Ledger Nano S lub Ledger Nano X, są uważane za zapewniające najlepsze bezpieczeństwo twoich aktywów. Jednak dla niektórych mogą one być zbyt drogie lub techniczne w użyciu i będą wymagały samodzielnego zabezpieczenia.
Jak obstawiać AAVE
Możesz obstawiać swoje tokeny AAVE za pośrednictwem OKX Earn, OKX Earn pozwala obstawiać AAVE w zmiennych i stałych okresach i uzyskiwać pasywny dochód w postaci płatności odsetkowych. Zachowujesz pełną własność swoich AAVE i możesz je wypłacić w dowolnym momencie.
Tokeny AAVE można również stakować w ich natywnej aplikacji. Zazwyczaj odbywa się to w module bezpieczeństwa, gdzie zarabiają część opłat transakcyjnych Aave dla swoich właścicieli. Użyj ich zdecentralizowanej aplikacji (dApp), aby postawić tokeny.
FAQs
Co to jest Aave?
Aave to wielołańcuchowy protokół pożyczania i pożyczania DeFi, który pozwala użytkownikom pożyczać aktywa kryptowalutowe przy użyciu własnych aktywów jako zabezpieczenia lub pożyczać aktywa w zamian za odsetki. Pozwala również użytkownikom pożyczać duże kwoty pieniędzy na bardzo krótkie okresy bez żadnego zabezpieczenia w zamian za niewielką opłatę.
Do czego służy AAVE?
AAVE, dawniej LEND, jest używany głównie jako token zarządzania protokołem Aave, umożliwiając posiadaczom głosowanie i tworzenie propozycji zarządzania. Ma jednak wiele innych zastosowań, takich jak staking i przywracanie płynności w przypadku deficytu. AAVE może być również wykorzystywane do spekulacji rynkowych.
Gdzie mogę kupić AAVE?
Jednym z najłatwiejszych sposobów zakupu tokenów AAVE jest scentralizowana giełda, taka jak OKX. OKX umożliwia zakup AAVE za pomocą lokalnej waluty i wygodnej metody płatności, takiej jak karta kredytowa lub debetowa lub przelew bankowy, za pośrednictwem prostego i przyjaznego dla użytkownika interfejsu.
Jaki jest współczynnik LTV (Loan-To-Value) Aave?
Współczynnik LTV określa maksymalną kwotę aktywów, które można pożyczyć z określoną kwotą zabezpieczenia. Jest on wyrażony w procentach i denominowany w ETH. Tak więc, na przykład, przy LTV wynoszącym 80%, użytkownik może pożyczyć aktywa o wartości 0,8 ETH za każdy zdeponowany ETH zabezpieczenia.
Czy można wydobywać AAVE?
Nie, AAVE nie może być wydobywany. Jest to tylko natywny token protokołu Aave, który działa na Ethereum i innych blockchainach, ale sam w sobie nie jest siecią blockchain. AAVE jest emitowany przez zespół programistów według ich uznania, z błogosławieństwem zdecentralizowanej społeczności zarządzającej. Istnieją ścisłe zasady regulujące sposób i czas wydawania nowych tokenów.
Jak mogę stakować AAVE?
AAVE można stakować w module bezpieczeństwa w celu uzyskania pasywnych nagród. Możesz to zrobić za pomocą tokenów AAVE za pośrednictwem ich zdecentralizowanej aplikacji (dApp). Znacznie wygodniejszym i mniej technicznym sposobem zarabiania pasywnego dochodu na tokenach AAVE jest OKX Earn. OKX Earn to usługa inwestycyjna, która pozwala zarabiać odsetki na swoich AAVE w stałych i elastycznych okresach.
