Publicar

科技看见曙光了 昨天美联储主席沃什失败的发布会，甩锅市场做坏事，让美股美债大跌，尾盘科技跳水，盘后却迎来科技重要叙事救市。 微软财报云业务增长40%，EPS增长23%，更重要的是利润增幅覆盖了利息和折旧，现金流保持正值，并且勇敢调低了资本支出，获得市场认可。这等于AI叙事中终于等来一个“AI货币化”的模板，不用再只有上游扩大采购一个叙事，今晚微软大涨15%。 今晚美国6月PCE从4.1%下降到3.7%，环比-0.1%，再次验证之前CPI见顶，和我之前6月见顶判断一样。美国2季度GDP环比1.5%，不及预期的2%，出问题的是消费从0.9%增速下跌到0.3%。通胀和经济同时放缓，不考虑油价影响的话，美国今年完全可以降息。 海外回暖，纳指大涨2.5%，对明天国内科技板块也是大利好，并且今晚重要会议定调也比较积极。对2季度经济定调去掉“稳”字，从“逆周期+跨周期调节”变为“逆周期调节”，说明认识到困难，接下去会加码。 总归对经济全面回暖有帮助，接下去消费龙头、基建、工业金属都可以作为防御板块关注起来。 降息预期增加，也让黄金大涨，黄金和科技同时反弹，这也少见，黄金之前都是和AI反向的，该跌不跌就是强势信号，也证明美联储失去信用有利于黄金，值得关注。 比特币今晚也涨到6.4万以上，逻辑和黄金类似，两者最近表现都不错。 总体来说，今晚海外科技大涨十分提气，关键是基本面叙事有望扭转，后面就看今晚亚马逊和苹果能不能续上了。 以上仅为个人观点，不代表投资建议，注意风险。