Bitcoin saavuttaa edelleen kaikkien aikojen ennätykset, mutta yksityissijoittajien on yhä vaikeampaa ansaita rahaa

Artikkelin lähde: Sanat Li Huawai

Kesälomaelämä jatkuu, eilen paahtavaa kuumuutta vasten ja pieni ruukkukaveri vei minut ulos kävelylle, ostoksille ja pelaamaan tällaisia asioita tuntuu väsyneemmältä kuin artikkelien kirjoittaminen, joten viime yönä nukuin suhteellisen syvästi, en edes tiennyt, että Pekingissä satoi yöllä rankasti, ja nousin aamulla nähdäkseni, että tiet monissa paikoissa tulvivat muiden lähettämien videoiden kautta. Äärimmäisiin sääolosuhteisiin verrattuna markkinoiden yleinen kehitys viimeisen kahden päivän aikana näyttää kuitenkin olevan kunnossa, Bitcoin saavutti jälleen kaikkien aikojen ennätyksen, 112 040 dollaria, ja keskustelu ryhmässä on hieman vilkkaampaa kuin edellisinä päivinä. Tämä näkyy alla olevassa kuvassa.

Samaan aikaan jotkut altcoinit menestyivät myös hyvin, ja monet kolikot nousivat yli 10 % yhdessä päivässä, kuten alla olevasta kaaviosta näkyy.

Vuoden alusta näyttää siltä, että monet ihmiset Internetissä huusivat, että karhumarkkinat ovat huutaneet, mutta Bitcoin on aina pettänyt nämä ihmiset saavuttamalla uusia huippuja yhä uudelleen ja uudelleen.

Edellisessä artikkelissa mainitsimme spekulaation: viime vuonna Bitcoin näyttää siirtyvän rakenteelliseen uudelleenjakoprosessiin, kun varhaiset valaat alkavat vetäytyä ja jotkut keskisuuret toimijat, kuten instituutiot/rahastot, alkavat ottaa haltuunsa ja rakentaa vähitellen positioita. Lyhyellä aikavälillä jättivalaiden myynti voi painaa lavamarkkinoiden hintaa, mutta niin kauan kuin keskikokoiset toimijat voivat jatkaa keräämistä, niin keskipitkällä ja pitkällä aikavälillä markkinoita kannattaa silti odottaa. Kyse on vain siitä, että tässä ihmisten varallisuuden muuttopelissä yksityissijoittajat voivat silti kärsiä enemmän loppujen lopulta.

Yllä oleva ennuste on tietysti vain ennuste mahdollisesta hintakehityksestä seuraavien 1 458 päivän aikana viimeisten 1 458 päivän hintakehityksen perusteella, eivätkä tulokset välttämättä ole tarkkoja. Kuten edellisessä artikkelissamme mainitsimme, markkinoiden hinta määräytyy makron, politiikan, kysynnän ja tarjonnan, sentimentin ja muiden ulottuvuuksien yhdistelmän perusteella, ja tällaisten ennusteiden tarkkuus riippuu pääasiassa siitä, pystyykö bitcoinin seuraava käyttäytyminen toistamaan täydellisesti historiallisen syklin.

Markkinat muuttuvat kuitenkin jatkuvasti, mutta ihmisluontoa on usein vaikea muuttaa. Vaikka edessämme voi olla paljon tuntemattomia asioita tulevaisuudessa, jos uskot edelleen, että Bitcoinilla on tulevaisuus, se on silti sama lause aiemmasta artikkelistamme: jos tavoitteesi on 10 tai 20 vuoden kuluttua, sinun ei ole kallista ostaa Bitcoinia nyt.

Jokaisen käsitys sykleistä on erilainen, jotkut ihmiset näkevät 1–2 kuukautta syklinä, jotkut näkevät 4–5 vuotta syklinä ja ne, jotka ovat häikäilemättömämpiä, voivat nähdä 10–20 vuotta syklinä. Rahan ansaitsemiseksi jotkut ihmiset arvostavat nykyistä hintaa, kun taas toiset arvostavat syklin lakia.

Jos vain muistamme olemassa olevan kryptosyklin lain:

vuoden 2017 suuret härkämarkkinat johtuivat pääasiassa ICO:n hypestä, jolloin yksityissijoittajilla oli mahdollisuus saada suhteellisen suuria tuottoja niin kauan kuin he osallistuivat pieneen sijoitukseen, tietysti tällainen tuotto ja riski ovat myös verrannollisia, tuolloin se antoi ihmisille tunteen, että ICO:n kautta oli "tuhansia" projekteja varojen keräämiseksi, ja jotkut ihmiset rikastuivat yhdessä yössä. Oli myös ihmisiä, jotka astuivat ukkosen päälle ja nollasivat (tuolloin suuri määrä ilma- ja huijausprojekteja käytti myös ICO:ita varojen keräämiseen). Esimerkiksi BNB:n ICO-hinta oli 0,11 dollaria ja EOS:n ICO-hinta 1 dollari. Lyhyt katsaus historiallisiin tietoihin osoittaa, että vuonna 2017 oli noin 2 300 hyvin dokumentoitua ICO-projektia, ja vain noin 5 % on säilynyt tähän mennessä, joten 95 % projekteista joko katosi tai niistä tuli nollattuja projekteja tai zombikolikoita.

Vuoden 2021 suuret härkämarkkinat johtuvat pääasiassa varojen virrasta (uuden kruunuepidemian puhkeaminen, Yhdysvaltain keskuspankin laajamittainen koronlasku + määrällinen keventäminen), ja se on myös härkämarkkinat, joilla instituutiot alkavat tulla markkinoille (Musk ja Tesla ovat tärkeimpiä edustajia), ja se on myös härkämarkkinat, joilla on eniten kryptoinnovaatioita, emme ole vain kokeneet L1:n julkista ketjusotaa, vaan myös kokeneet erilaisten innovatiivisten kertomusten kultaisen hetken, kuten DeFi, NFT, GameFi ja metaversumi, Tuolloin monien projektien hinnat nousivat kaikkien aikojen ennätyksiin, varsinkin härkämarkkinoiden hulluimmassa vaiheessa, eikä ole liioiteltua sanoa, että tuntuu siltä, että voit ansaita rahaa ostamalla silmät kiinni OK:ssa tai BN:ssä, ja että härkämarkkinoiden arvioidaan olevan aika, jolloin monet ihmiset alkavat juosta markkinoille ja saada virallisesti yhteyttä kryptovaluuttoihin.

ETF-vaatimustenmukaisuusprosessin menestyksen, makrorahastojen (perinteisten rahastojen) sisäänvirtauksen ja tekoälyn ja RWA:n kaltaisten apunarratiivien hypen myötä Bitcoin murtautui onnistuneesti historiallisen 100 000 dollarin kokonaislukurajan läpi ja asetti virstanpylvään yhdessä Bitcoin Strategic Reserve Program -ohjelman julkistamisen kanssa Yhdysvalloissa sekä erilaisten kryptovaluuttojen laskujen kanssa. Politiikka jatkaa niin sanotusti kehittymistä, ja tästä härkämarkkinoiden kierroksesta näyttää tulleen keskeinen vaihe kryptovaluuttojen viralliselle siirtymiselle marginaalisista varoista valtavirran integraatioon.

Itse asiassa, jos katsomme taaksepäin muutamia aiempia härkämarkkinoita, on helppo nähdä, että suurten toimijoiden syvenemisen myötä (joita edustavat maat ja instituutiot) nämä markkinat näyttävät muuttuvan yhä epäystävällisemmiksi yksityissijoittajille (lyhyesti sanottuna tavallisten yksityissijoittajien on yhä vaikeampi ansaita rahaa), mutta toisesta näkökulmasta se näyttää olevan merkki siitä, että uudet markkinat alkavat kypsyä.

Erityisesti vuodesta 2025 lähtien suuret institutionaaliset sijoittajat ovat jatkaneet Bitcoinin hamstraamista, ja Yhdysvalloissa käyttöön otettavat tai suunnitellut säännökset/lait näyttävät kiihdyttävän kryptovaluuttojen maailmanlaajuista käyttöönottoa, kuten edellisessä artikkelissamme mainitut "GENIUS Act" ja "The CLARITY Act", joista todennäköisesti tulee suora katalysaattori biljoonien dollarien markkinalikviditeetille pitkällä aikavälillä.

Tämä on pahimpia aikoja, mutta myös parhaita aikoja, mitä tulee nykyisiin kryptomarkkinoihin kokonaisuutena, infrastruktuuri on yleensä ollut suhteellisen täydellinen vuosien rakentamisen jälkeen, ja kryptomarkkinoiden sääntely (pääasiassa Yhdysvalloissa) on tulossa yhä selvemmäksi, aiemmat kryptovaluutat olivat niche- ja vähittäiskauppaa, nykyiset kryptovaluutat ovat institutionaalisia ja tulevaisuuden kryptovaluutat ovat luonteeltaan globaaleja. Tavallisina yksityissijoittajina meillä on oltava rohkeutta murtautua padan läpi ja upottaa vene, viimeisten kymmenen vuoden epäonnistumiset ja onnistumiset ovat antaneet meille mahdollisuuden nähdä vain ikkunan, ja saatamme nähdä oven tulevaisuudessa, jotta voimme mennä ulos, ehkä näemme jatkossakin erilaisen laajan maailman.

Lu Xun sanoi: Maassa ei ole tietä, ja kun enemmän ihmisiä kävelee, siitä tulee tie. Itse asiassa minkä tahansa markkinan kehityslaki on pohjimmiltaan sama, kryptovaluutan tie on varhaisten uskovien mielestä hieman poissa tieltä, alkuperäinen kryptovaluutta on vain eräänlainen asia nimeltä "nörttilelu" ja "Ponzi-järjestelmä", vaikka ICO-buumi vuonna 2017 vaikutti kryptovaluutan muutokseen kuplan alusta paradigmaan, mutta monet ihmiset pitävät sitä edelleen "arvottomina" ja "ilmahuijauksena", mutta ajan myötä valtavirran rahoitus on nyt alkanut hitaasti omaksua kryptovaluuttoja.

Lyhyesti sanottuna, usko siihen, pidä se ja lisää ylimääräinen elämänpanos tulevaisuuteesi. Jos et usko siihen, pysy erossa siitä ja jatka sen tekemistä, mitä pidät oikeana tai valitset tällä hetkellä. Viime kädessä jokainen on vastuussa omista valinnoistaan, ja jokainen on vastuussa vain omista valinnoistaan.

Monet ihmiset katsovat 110 000 dollaria bitcoinia ja kaipaavat 1 dollarin bitcoinia (tammikuussa 2011 bitcoinin hinta ylitti ensimmäistä kertaa 1 dollarin), joten he toivovat löytävänsä seuraavan bitcoinin kaltaisen rikkaan esineen, mutta kukaan ei voi ennustaa, mikä on seuraava omaisuus, mitä voimme tehdä, on tarttua ensin nykyiseen tilaisuuteen (jos uskot myös, että bitcoinin hinta saavuttaa 1 miljoonan dollarin 10 vuoden kuluttua), ja samalla ottaa pidemmän aikavälin näkemyksen ja olla valmistautunut. Pidä itsesi aina ennakkoluulottomana.

Mitä tulee kaupankäyntiin, joillekin ihmisille se on investointia, mutta toisille se on vain keinottelua, mutta loppujen lopuksi meidän on tehtävä vain kaksi asiaa, nimittäin se, kuinka paljon rahaa voimme ansaita, kun olemme oikeassa, ja kuinka paljon voimme menettää, jos olemme väärässä. Esimerkiksi nykyisten härkämarkkinoiden jälkeen monet ihmiset ovat nähneet Bitcoinin nousevan alle 20 000 dollarista 110 000 dollariin, joten he huokaavat, miksi he eivät ostaneet Bitcoinia alun perinkään, ja miksi heillä on nyt niin vähän Bitcoinia käsissään...... Samalla hän myös huokaisi, miksi hän jatkoi asemansa kasvattamista jopa menetettyään rahaa tietyssä mökissä, ja miksi hän kuunteli muiden sanoja ja erosi FOMO Tugousta, mikä johti nollasijoituksen ......

Jos tiivistämme tämän tilanteen, se voidaan jakaa karkeasti kahteen osa-alueeseen: toisaalta on vaikea muodostaa laajamittaisia sijoituksia tai jatkuvia investointeja "tiettyjen" kaupankäyntimahdollisuuksien edessä, esimerkiksi he ajattelevat Bitcoinin nousevan, mutta se oli tuolloin jo 20 000 dollaria, ja kasvu on suhteellisen rajallinen, mikä ei voi tuoda heille suurempia tulomahdollisuuksia. Toisaalta "epävarmojen" kaupankäyntimahdollisuuksien edessä he lyövät vetoa suhteellisen suurina uskoen, että heidän teorioidensa on oltava oikeita, ja heidän kognitionsa tai teknologiansa voittaa varmasti markkinat ja tuo valtavia etuja.

Omalta osaltani ajattelen pääasiassa noiden "tiettyjen" transaktioiden tekemistä, koska vaikka "epävarmojen" mahdollisuuksien potentiaaliset hyödyt ovat valtavat, myös riskit ovat valtavat, ja tällaisia transaktioita on vaikea täysin ymmärtää yhden tai joidenkin kiinteiden taitojen tai taitojen avulla (korkeintaan se voi vain lisätä todennäköisyyttä), mutta deterministisiä transaktioita voidaan jatkuvasti parantaa ja optimoida tietyillä menetelmillä.

Sijoittaminen voi tuntua hyvin yksinkertaiselta asialta, vain ostamalla pohjalta ja myymällä korkealla, mutta oikean sijoituksen tekeminen on itse asiassa erittäin vaikeaa (eli kaksi edellä mainittua asiaa), ja sinun on löydettävä tasapaino oman sijoitusteoriasi ja markkinoiden muutosten välillä.

Siksi kaikki nämä vuosien sijoituskokemus ovat opettaneet minulle vain yhden tärkeimmistä asioista, joka on olla erittäin tiukka positioiden hallinnassa (riskienhallinta), varsinkaan älä koskaan ole liian pakkomielle häviäviin kauppoihin, olipa strategiasi tai teoriasi mikä tahansa, muista, että markkinat ovat aina oikeassa.

Ja niin kauan kuin markkinat ovat edelleen olemassa, meiltä ei puutu kaupankäyntimahdollisuuksia, meidän on jatkettava niistä kiinni pitämistä, emmekä joudu markkinoiden eliminoimatta. Jos et hallitse positioitasi tarpeeksi hyvin tai et kurita tarpeeksi ja menetät (tai jäät loukkuun) suurimman osan salkkurahoistasi, meillä ei ole tarpeeksi rahaa hyödyntää uusia tai jopa parempia mahdollisuuksia.

Siksi oman riskinsietokyvyn selkeyttäminen on erittäin tärkeä osa sijoittamista, ja meidän on ymmärrettävä syvällisesti: kuinka paljon rahaa voi ansaita silloin, kun se on oikein, ja kuinka paljon rahaa voi menettää, kun se on väärin. Vuosien varrella olen nähnyt liikaa esimerkkejä, ja olen tavannut paljon ihmisiä, joilla on enemmän rahaa ja jotka ovat tehokkaampia teknologian ja muiden näkökohtien suhteen kuin minä, mutta monet ihmiset ovat jättäneet alan tappioiden vuoksi, mutta minä sinnittelen silti. Kun katson taaksepäin viime vuosia, varsinkin ensimmäisinä vuosina, kun tulin tälle alalle, olen myös tehnyt paljon kauppaa ja kärsinyt monia tappioita, mutta todellisten tulosten perusteella suurin osa voitoista saadaan itse asiassa vain muutamissa kaupankäyntiluokissa (BTC, ETH), minkä vuoksi olen aina noudattanut tätä lausetta: pysy keskittyneenä, jatka ajattelua ja pysy kärsivällisenä. Samalla laitoin tämän lauseen myös virallisen tilin allekirjoitukseen, toivon voivani jatkossakin rohkaista sinua

Puhutaanpa näistä tänään, tekstissä mainittujen kuvien/tietojen lähde on lisätty sanoihin Li Huawai -käsite, yllä oleva sisältö on vain henkilökohtainen näkökulma ja analyysi, vain oppimistietueita ja vaihtoa varten, eikä se ole sijoitusneuvontaa.