LamIsRealGoat

财富增长的核心是不要有大的回撤，做好资金管理，一定不要返贫。

‏‎9‏متابعة

‏‎44‏المتابعون

الموجز

بث مباشر

الموجز

#OKX百万规划师 لو أعطيت مليون واحد لإدارة الثلاثين يوما القادمة، لكنت حسبت أولا التعرض المحتمل للبيتكوين في حسابي في ظروف السوق القصوى. على الرغم من اختلاف طرق تداول البيع الفوري والعملات المزدوجة الشراء المنخفض والمدعومة بالنقد وتداول شبكة النقاط النقطية، إلا أن المراكز قد تزداد خلال الانخفاضات السريعة في BTC، لذا سأحسب بشكل موحد التعرضات المحتملة للاتجاه وأحدرها عند 55٪ من صافي قيمة الحساب. تحت هذا القيد، أخطط لتخصيص 280,000 يوروبايت من التمويل الفوري، و170,000 يوتا للقبول المشروط، و180,000 يوتا لمراجحة أسعار التمويل، و100,000 يوتا لصندوق الاحتياطي الشبكي، وحتى 20,000 يورك لتأمين الخيارات، و250,000 يورك إضافيين للحفاظ على سيولة عالية. سيتم جلب 280,000 دولار أمريكي من الإعلانات على دفعات. إنشاء مستودع أساسي بسعة 120,000 وحدة تقريبا بين 78,000–80,000، ثم أضف 60,000 وحدة أخرى إلى حوالي 76,000، واحتفظ ب 50,000 وحدة في نطاق 71,000–73,000. آخر 50,000 U لا يستخدم للإضافة الهبوطية؛ فقط بعد أن يخترق BTC فعليا 84,000 ويؤكد التراجع إلى 82,000–83,500 سيفكر المشترون في الشراء. سيتم أيضا تعديل مبلغ المعاملات المحدد بناء على سعة المخاطر المتبقية في ذلك الوقت. إذا تم تسوية الرموز المزدوجة بالفعل أو تراكم مقدار كبير من البيتكوين في الشبكة، سيتم تقليل الميزانية الفورية وفقا لذلك. من بين 170,000 دولار شريطة للشراء المخصص، يستخدم 90,000 يوران للشراء بسعر منخفض بعملتين مزدوجة، بشروط 7 و14 و30 يوما، كل منها حوالي 30,000 وحدة، وأسعار مستهدفة حول 75,000 و72,000 و68,000. الفرضية لاختيار هذه المراكز هي أنني مستعد للاحتفاظ بالبيتكوين بالسعر المقابل، لذا بعد الاستحقاق، سأعيد التقييم بناء على السوق ولن أعيد الاستثمار بشكل آلي. تؤخذ الأموال المتبقية كضمان نقدي لمدة 30 يوما بناء على سعر الخيار، مع تقليل منطقة الاستقبال إلى أكثر من 60,000 دولار. يتم تحديد الحجم بناء على أقساط الخيار والقدرة المتبقية على المخاطر، مع الاحتفاظ الكامل بالنقد المطلوب للتنفيذ. إليك قضية رئيسية: على الرغم من أن التوكنين، والبيع، والشبكة لم تتحول فعليا إلى بيتكوين، إلا أن عمليات الاستحواذ المحتملة يجب أن تحتل بالفعل 55٪ من سعة المخاطر. بافتراض أن الحساب يحتوي بالفعل على 280,000 يوتا بيتكوين، بالإضافة إلى 90,000 يوتا مزدوج الرمز، وقبول بضع 60,000 يو، وما يصل إلى 80,000 يوتا من مراكز الشبكة المحتملة، فإن التعرض للمخاطر وصل إلى 510,000 يو، ولا يمكن زيادته إلا حتى 40,000 يوتا في المستقبل. بغض النظر عن ارتفاع النسبة السنوية السنوية (APR)، لن يتغير هذا الحد. يستخدم 180,000 يورك آخر للمراجحة على أسعار التمويل، حيث تخصص 120,000 يوران لبيتكوين و60,000 يوران لإيثر، مع التحكم في دلتا من خلال مراكز البيع الفوري وما يعادلها للحصول على التمويل. بعد خصم الرسوم والتراجع، يكون المعدل السنوي الصافي المتوقع فوق 8٪ قبل النشر؛ الخروج عندما تنخفض العوائد إلى حوالي 5٪ أو إذا استمر التمويل. تظل صناديق شبكة 100,000 U في وضع الاستعداد حتى الآن، ولن يتم فتح شبكة الفورية إلا بعد أن يشكل BTC هيكل اهتزاز واضح بين 75,000 و84,000. يدفع تأمين الخيارات ما يصل إلى 20,000 U كقسط، ويفضل أن يكون ذلك باستخدام فارق خيار البيع لمدة 30 يوما، مع تركيز الحماية في المناطق التي تعاني من انخفاضات عميقة وسريعة. يتم امتصاص التقلب الطبيعي بشكل رئيسي من خلال المراكز الاستثمارية؛ عندما يكون التقلب الضمني مرتفعا جدا، لا حاجة لإنفاق كامل ميزانية 20,000 U. أخيرا، لا تزال 250,000 وحدة سيولية عالية السيولة، مما يسمح لبعض الصناديق بالمشاركة في منتجات عائد العملات المستقرة مثل RLUSD بناء على الأهلية الفعلية. يتم حساب العوائد فقط بناء على الحصة الفعلية المتاحة، مع الاحتفاظ بأموال مجانية كافية، متجنبا تداول الهامش المزدوج أو البيع أو الشبكة أو الهوامش الاتجاهية. بالنسبة لحساب بمليون U، أنا مستعد للتضحية ببعض كفاءة رأس المال مقابل السيولة. بعد فترة المحفظة بالكامل، تابعت بشكل رئيسي صافي القيمة الحسابية بالإضافة إلى التعرض الفعلي والمحتمل للبيتكوين. عندما يرتفع البيتكوين، تقل المخاطر التي تحتفظ بها استراتيجية الشراء منخفضة السعر، مما يحرر بعض القدرة على مراكز الاتجاه؛ خلال فترة الانخفاض، تستهلك التسليم بالعملتين والتداول بالشبكة تدريجيا قدرة المخاطر، مما يقلل من الميزانيات الفورية اللاحقة. لذلك، حتى لو ظل البيتكوين عند 72,000، قد تتوافق تعرضات الحسابات المختلفة عن عمليات مختلفة تماما. إذا انخفض BTC بأكثر من 10٪ بسرعة خلال 24 ساعة، مصحوبا باضطرابات كبيرة في التمويل أو الأساس أو سيولة السوق، سأوقف المخاطر الجديدة لتجنب تحويل تسويات بعملتين، وتشغيل التمارين، والشراء عبر شبكة في حيازات BTC في وقت قصير. سيتم أيضا تعديل قدرة المخاطر البالغة 55٪ حسب ظروف السوق. عندما تستمر صناديق المؤشرات المتداولة، والسيولة الكلية، وBTC نفسه في التدهور، سأخفض الحد الأقصى بشكل استباقي، أولا إلى 40٪، ثم إلى 30٪ إذا لزم الأمر. سيتم إلغاء أي التزامات قبول غير مستوفية أولا، وسيتم تعديل المراكز الفعلية وفقا لميزانية المخاطر الجديدة. لذا بالنسبة لي، السعر يحدد ما إذا كانت الصفقة جذابة، والقدرة المتبقية على المخاطر في الحساب تحدد مقدار الاستثمار الذي يمكنك استثماره في النهاية. الخطة بأكملها لا تستخدم الرافعة المالية العالية الاتجاهية؛ الدائم يخدم فقط المراجحة المحايدة. بعد 30 يوما، أحسب العوائد بناء على النتائج الفعلية، بما في ذلك الأرباح والخسائر الفورية، والتمويل، ودخل العملات المزدوجة ودخل البيع، وأرباح الشبكة والعملات المستقرة، ثم أخصم تكاليف الخيارات، الرسوم، والانزلاق السعري، دون تحويل العوائد قصيرة الأجل إلى أسعار سنوية فقط.